قم بإلقاء نظرة على بروتوكولات الرهان على سيولة البيتكوين الأكثر شيوعًا

المؤلف: بروتوكول لورينزو الترجمة: Mars Finance، Daisy

يتطور مجال بروتوكولات تخزين السيولة بالبيتكوين بسرعة تتطور وتتوسع، حيث تقدم التطور التكنولوجي لبيتكوين بشكل أسرع بشكل عام خلال السنوات القليلة الماضية.

عمر بروتوكولات تخزين السيولة المبنية على Bitcoin أقل من عام، ولكن هناك بالفعل ثروة من بروتوكولات تخزين السيولة المتاحة عند المغامرة في هذا الفضاء الجديد.

كمراجعة مختصرة، فإن بروتوكول Bitcoin Liquidity Stake Protocol هو نظام يسمح لحاملي Bitcoin بمشاركة عملات Bitcoin الخاصة بهم بطريقة تسمح لهم بالحصول على المكافآت أو الفوائد مع الاستمرار في الوصول إلى السيولة الأساسية. تُستخدم البيتكوين عادةً لتأمين شبكات إثبات الملكية (PoS)، ولكن توجد حالات استخدام أخرى، مثل المشاركة في شبكات أوراكل القائمة على الحصة. وفي الوقت نفسه، لا يزال بإمكان حاملي هذه العملات الحصول على قيمة سائلة تعادل عملة البيتكوين الخاصة بهم في شكل رموز مشتقة.

بالإضافة إلى تمكين حاملي Bitcoin من تحقيق الدخل عند المستوى الأدنى، يسمح بروتوكول Liquidity Scking Protocol أيضًا للمستخدمين بنقل Bitcoin بشكل آمن إلى شبكة Bitcoin Layer 2، وبالتالي فتح Bitcoin لاستخدامها في أشكال أكثر مرونة من التمويل اللامركزي (DeFi). كما هو الحال مع أي فئة أخرى من بروتوكولات التمويل اللامركزي، تميل بروتوكولات حصص السيولة المختلفة على البيتكوين إلى التركيز على الميزات والسمات المتخصصة المختلفة التي تميزها عن الخيارات الأخرى في السوق. بالإضافة إلى ذلك، يتم تشغيل العديد من بروتوكولات تخزين السيولة على Bitcoin من خلال إنشاء Babylon، وهو بروتوكول يتعامل مع بروتوكولات تخزين Bitcoin على blockchain Bitcoin الأساسي.

في الوقت الحالي، بعض منصات الرهان على سيولة البيتكوين الأكثر شهرة هي Lorenzo Protocol، وBedrock، وBotanix، وpSTAKE Finance، وUTXO Stack، ولكن هناك المزيد في المستقبل كل يوم ظهرت المنصات. دعونا نلقي نظرة فاحصة على ما يقدمه كل حل من حلول التوقيع المساحي للبيتكوين وكيف تختلف عن بعضها البعض.

بروتوكول لورنزو

الميزات الرئيسية

< ul class=" list-paddingleft-2">

تنقسم الرموز المميزة للسائلة إلى رموز تراكم الدخل ورموز مميزة للسيولة

< /li>

يدعم الدورة والرفع المالي

يتم التركيز حاليًا على بابل، ولكن يمكن أيضًا دمجها مع مشاريع الستاكينغ الأخرى عالية الجودة بالبيتكوين

خطط الستاكينغ لسيولة البيتكوين من خلال مقدمي خدمات محترفين، لتحقيق عملية بسيطة وسهلة لفهم عملية التعهد

لا يوجد حد أدنى لمتطلبات التعهد

تم الإطلاق

تم تصميم بروتوكول لورينزو ليكون بمثابة الطبقة الأساسية لتمويل سيولة البيتكوين، مما يغذي الطلب العالمي المتزايد على Bitcoin من خلال شبكات Bitcoin Layer 2 المبتكرة التي توفر إمكانات DeFi للعملة المشفرة الأكثر شهرة وموثوقية في العالم. من خلال بروتوكول أمان مشاركة البيتكوين الخاص بشركة Babylon، يستطيع لورنزو مشاركة سيولة البيتكوين في سلسلة إثبات الحصة مقابل العائد.

يقوم لورينزو أيضًا بتحقيق الدخل من عملة البيتكوين غير المنفقة من خلال برنامج تخزين سيولة البيتكوين (BLSP) من خلال إنشاء سوق فعال لحاملي البيتكوين. تنقل السيولة وظائف بابل إلى المستوى التالي من خلال العثور على أفضل الفرص الاستثمارية، حيث يمكن للمشاريع تحديد استخدامات التوقيع المساحي للبيتكوين والمكافآت المرتبطة بها للمستثمرين. يقدم كل BLSP تفاصيل القواعد والمكافآت الخاصة بالستاكينغ ولديه فترة تخزين ثابتة لتحقيق الاتساق.

بالإضافة إلى ذلك، يقوم لورنزو بتحويل عملة البيتكوين المرهونة إلى رموز رئيسية سائلة (LPT)، مما يمثل الحق في استرداد أصل عملة البيتكوين المرهونة، بالإضافة إلى تراكم الدخل تمثل الرموز المميزة (YAT) الدخل الناتج عن ضمانات البيتكوين المرهونة. بهذه الطريقة، يمكن للمستخدمين بسهولة فصل ضمانات البيتكوين الأساسية عن العائدات الناتجة عند استخدام تلك السيولة في تطبيقات DeFi المختلفة.

يدعم أيضًا ترميز Bitcoin المتراكم إلى رموز LPT وYAT منفصلة التدوير والرفع المالي. تعمل عملية الستاكينغ المستديرة على تعزيز شراكات DEX الخارجية، مما يسمح للمستخدمين بالحصول على حصة من البيتكوين، واقتراض المزيد من البيتكوين، وزيادة مكافآت الستاكينغ. يعمل الستاكينغ ذو الرافعة المالية على تبسيط العملية من خلال توفير السيولة الداخلية، مما يسمح للمستخدمين بتطبيق أقصى قدر من الرافعة المالية بنقرة واحدة. تم تصميم كلا المنتجين لزيادة كفاءة رأس المال وتحسين عوائد الرهن العقاري.

بينما لا يزال توفير السيولة للبيتكوين مفهومًا جديدًا، فإن Lorenzo هو أحد المنتجات القليلة الموجودة بالفعل، على الأقل في شكل أساسي. بالإضافة إلى ذلك، ليس لدى Lorenzo حد أدنى لمبلغ التوقيع المساحي حيث يتم تجميع أموال المستخدمين معًا في محاولة لإضفاء الطابع الديمقراطي على عملية التوقيع المساحي بالبيتكوين.

بينما يركز لورينزو حاليًا على بابل، فإنه يمكن دمجه تقنيًا مع أي مشروع آخر لحصص بيتكوين يظهر.

الأساس

الميزات الرئيسية

• تقديم تعهد بعملة BTC وETH وIOTX

• يقتصر تكامل البيتكوين على رمزين مميزين ERC-20 تم إصدارهما على شبكة Ethereum

• استبدال استخدام Bitcoin المغلف ستقدم عملة البيتكوين الأصلية درجة عالية من المركزية

• لن تفصل الرموز المميزة لإعادة التخزين السائل بين الودائع الرئيسية والعائدات

  < /li>

• استخدم بابل

حجر الأساس متعدد - بروتوكول إعادة فرض سيولة الأصول الذي تم تطويره بالشراكة مع شركة البنية التحتية لـ blockchain RockX. ومن بين الداعمين للمشروع المؤسس المشارك لشركة Babylon فيشر يو، ومؤسس IoTeX Raullen Chai وOKX Ventures.

لا يركز Bedrock فقط على Bitcoin، ولكنه يسمح أيضًا للمستخدمين بالحصول على ETH وIOTX (الرمز الأصلي لـ IoTeX). تجدر الإشارة إلى أن تكامل Bitcoin يقتصر على مستخدمي Wrapped Bitcoin (wBTC) وFBTC، وهي رموز ERC-20 مدعومة بـ Bitcoin على Ethereum. يتم إعادة تخزين wBTC من خلال بروتوكول Bedrock's uniBTC من خلال الشراكة مع Babylon. يسمح هذا التكامل لحاملي wBTC وFBTC بكسب مكافآت التحصيل على شبكة Ethereum، ومع ذلك، من المهم ملاحظة أن wBTC هو أصل مركزي للغاية حيث أن BitGo هو الوصي الوحيد عليه.

تتضمن مجموعة منتجات Bedrock رموز wBTC وETH وIOTX للسيولة (LRT). تستفيد Bedrock من المعايير العالمية (uni) لتعظيم السيولة وقيمة رموز PoS هذه من خلال منتجات uniBTC وuniETH وuniIOTX. يضمن نموذج الرمز المميز العالمي هذا أن رموز إثبات الحصة (PoS) المميزة في Bedrock لا تمثل الأصل الرئيسي فحسب، بل تمثل أيضًا جميع مكافآت التحصيص المستقبلية. تعني طبيعة uniTokens التي لا تعتمد على إعادة الأساس أن قيمتها تزداد بمرور الوقت بدلاً من الكمية، مما يسمح لحامليها بالاستفادة من القيمة المتزايدة لكل رمز مميز مع الاستفادة أيضًا من EigenLayer وBedrock's Earn نقاط إضافية في نظام المكافآت.

تمويل pSTAKE

الميزات الرئيسية

< ul class=" list-paddingleft-2">

مدعوم من Binance Labs

مبني على أساس بابل

لا يمكن إزالة عملة البيتكوين حاليًا

< p style="text-align: left;">حد إيداع 50 بيتكوين

سيتم إطلاق الرموز المميزة السائلة المتعهد بها على Ethereum في سبتمبر 2024

سيضيف القدرة على المشاركة في wBTC

بوجود رمز أصلي خاص بها، PSTAKE

pSTAKE Finance هو بروتوكول لحصاد سيولة وعوائد البيتكوين مدعوم من مختبرات Binance ومبنية على بابل. أصبح البروتوكول الآن حيًا بحد أقصى قدره 50 بيتكوين. ومع ذلك، فإن أصحاب المصلحة في pSTAKE Finance غير قادرين حاليًا على إلغاء ملكية عملة البيتكوين الخاصة بهم أو سحبها في إصدار البروتوكول الأول الحالي. بالإضافة إلى ذلك، فإن جانب حصص السيولة من البروتوكول لم يتم تفعيله بعد، لكن pSTAKE Finance تخطط لتقديم LST على Ethereum بدءًا من سبتمبر 2024.

تمامًا مثل Lorenzo Protocol وBedrock، تتيح منصة pSTAKE Finance للمستخدمين إيداع عملات Bitcoin الخاصة بهم والمساهمة في أمان سلاسل التطبيقات المختلفة، من خلال بروتوكول Babylon Bitcoin Scking Protocol. المكافآت. عندما تبدأ سلاسل إثبات الحصة (PoS) هذه في الاستفادة من البيتكوين للأمان، ستقوم pSTAKE بإدارة هذه الأرباح وتوزيعها على المستخدمين.

من الآن فصاعدًا، تخطط pSTAKE Finance لإطلاق الإصدار الثاني، والذي سيشهد إطلاق yBTC LST على Ethereum. تم تصميم هذا الرمز المميز الجديد لتوفير عوائد Bitcoin المركبة تلقائيًا وسيتم دمجه في النهاية في الأنظمة البيئية الرئيسية للتمويل اللامركزي عبر سلاسل الكتل. يعمل البروتوكول على توسيع عروض العائد الخاصة به وجعل الوصول إلى البيتكوين أكثر سهولة، بما في ذلك خيار المشاركة في wBTC ومشتقات البيتكوين الأخرى.

بالإضافة إلى ذلك، تركز pSTAKE Finance على تطوير اقتصاديات الرمز المميز الخاصة بها وإطلاق حل عائد Bitcoin مستضاف ذاتيًا بالكامل، مما يضمن أمان المستخدم وإمكانية الوصول. لدى pSTAKE Finance أيضًا حكمها المحلي الخاص ورمز الحوافز PSTAKE.

شبكة منتفخة

الميزات الرئيسية

< ul class=" list-paddingleft-2">

الستاكينغ غير الحاضن: يتيح Swell للمستخدمين مشاركة WBTC مباشرة من المحافظ غير الحاضنة، مما يضمن السيطرة الكاملة على الأصول .

توليد الإيرادات: تحقق swBTC إيرادات من خلال بروتوكولات إعادة التخزين مثل Symbiotic وEigenLayer وKarak.

السيولة: يمكن استخدام swBTC كضمان في بروتوكولات الإقراض

< p style ="text-align: left;">أطلقت Swell Network، وهي تقليديًا عبارة عن منصة لتكديس السيولة في Ethereum، مؤخرًا رمزًا مميزًا لإعادة تخزين سيولة Bitcoin يسمى swBTC. يوفر رمز ERC-20 هذا السيولة للمستخدمين الذين يرغبون في مشاركة Wrapped Bitcoin في بروتوكولات مثل Symbiotic أو EigenLayer أو Karak دون قفل أصولهم. باستخدام swBTC، يمكن للمستخدمين كسب عوائد محلية من منصة إعادة الإيداع مع الاستفادة من الرمز المميز عبر النظام البيئي DeFi بأكمله.

UTXO Stack

الميزات الرئيسية

< ul class=" list-paddingleft-2">

بدعم من ABCDE وOKX Ventures وCMS Holdings وMatrixport

< p style="text-align: left;">التزم بجذور البيتكوين واعتمد نموذج UTXO

تكامل مع بروتوكول RGB++< /p>

متكامل أيضًا مع شبكة Nervos، لذا فهو ليس حلاً خاصًا بالبيتكوين فقط

يوفر UTXO Stack للمطورين إطار عمل تكنولوجي يمكّنهم من إطلاق حلول Bitcoin Layer 2 بسهولة باستخدام بنية مخرجات المعاملات غير المنفقة (UTXO). تجدر الإشارة إلى أن Bitcoin نفسها تختلف عن معظم شبكات العملة المشفرة الأخرى من الطبقة الأولى من حيث أنها تستخدم هذا النموذج المستند إلى UTXO بدلاً من الإعداد المعتمد على الحساب الأكثر شيوعًا. يتم دعم بروتوكول تخزين سيولة البيتكوين من قبل مستثمرين بارزين في العملات المشفرة بما في ذلك ABCDE وOKX Ventures وCMS Holdings وMatrixport.

يدمج UTXO Stack بروتوكول RGB++ عن طريق إعادة وضع مزيج من Bitcoin وCKB (العملة المشفرة الأصلية لشبكة Nervos) وأصول Bitcoin L1 الصادرة من خلال RGB++ لتعزيز الأمان. شبكة بيتكوين الطبقة الثانية. يحاول UTXO Stack أن يصبح "OP Stack + EigenLayer" لعالم البيتكوين.

يعد اعتماد UTXO Stack لـ RGB++ أكثر سماته الفريدة. على عكس العديد من الحلول الحالية التي تعتمد بشكل كبير على Ethereum EVM وآليات التجسير، يحافظ UTXO Stack وRGB++ على روابط قوية مع سلسلة Bitcoin الرئيسية ونموذج UTXO. يسمح RGB++ بإصدار الأصول وإدارتها على Bitcoin، مع تنفيذ المعاملات على شبكة Nervos وتسجيلها كالتزامات على Bitcoin. وتتمثل إحدى الفوائد الرئيسية لهذا النهج في أنه يتيح "طي المعاملات" بكفاءة لخفض الرسوم. وبطبيعة الحال، فإن التكامل مع شبكة Nervos سوف ينفر العديد من أنصار البيتكوين.

Nomic

الميزات الرئيسية

• خطة للتعاون مع بابل

• يمتلك LST يسمى stBTC (ربما يتم الخلط بينه وبين منتج Lorenzo الذي يحمل نفس الاسم)

• يملك رمزًا أصليًا خاصًا به NOM، المستخدمة لحماية شبكة الطبقة الأولى الخاصة بها

• سيوفر البيتكوين وNOM ضمانات مزدوجة

< li >

العمل في النظام البيئي الكوني

Nomic هي الطبقة الأولى تعمل شبكة blockchain ضمن النظام البيئي الأكبر لـ Cosmos. يهدف Cosmos إلى إنشاء نظام بيئي أكثر توحيدًا للعملات المشفرة من خلال قابلية التشغيل البيني عبر العديد من سلاسل الكتل، بالإضافة إلى توفير خارطة طريق قابلة للتطبيق للتوسع تتضمن استخدام سلاسل منفصلة لحالات استخدام محددة مختلفة.

تخطط مؤسسة Nomic DAO لدمج بروتوكول Bitcoin الخاص بـ Babylon في جسر Bitcoin اللامركزي وغير الودي. سيقدم التكامل LST يسمى stBTC، مما يسمح لحاملي Bitcoin بالاستفادة من التوقيع المساحي والسيولة. ستعمل Nomic على تعزيز نموذج الأمان الخاص بها من خلال دعم التوقيع المساحي المزدوج، مع الاستفادة من كل من التوقيع المساحي للبيتكوين والرمز الأصلي الخاص بها NOM.

من خلال الاستفادة من تقنية Babylon، ستمكن stBTC حاملي Bitcoin في النظام البيئي Cosmos من كسب الدخل مع الحفاظ على السيولة للمعاملات عبر الكتل وبروتوكول DeFi المتوافق مع Blockchain Communications (IBC). . يسمح نهج Nomic بتبادل عملات البيتكوين الحقيقية إلى رموز nBTC، والتي يمكن نقلها بحرية بين السلاسل المتوافقة مع IBC. يتم دعم رموز nBTC هذه بواسطة Bitcoin حقيقي من الاحتياطيات التي يسيطر عليها حاملو رمز NOM، الذين يقومون أيضًا بالتحقق من صحة سلسلة Nomic. من خلال هذا النظام، يمكن للمستخدمين مشاركة nBTC في سك stBTC. سيتم توزيع مكافآت الستاكينغ من خلال معاملات حساب IBC interchain.

يتم إطلاق stBTC حاليًا على شبكة الاختبار، مما يسمح للمستخدمين باستكشاف ميزاتها قبل إطلاق الشبكة الرئيسية الرسمية.

PumpBTC

الميزات الرئيسية

• مبني على أساس بابل

• يستخدم الإصدار الحالي WBTC وBTCB وFBTC على شبكات الطبقة الأولى البديلة

• مع أمناء العملة المشفرة Cobo وCoincover Collaboration

  p>

• تم إجراء تدقيق العقود الذكية بواسطة BlockSec

• يمكن أن تكسب نقاط PumpBTC مكافآت إضافية

تخطط PumpBTC لتوفير حل إعادة تخزين السيولة من خلال Babylon. تم تصميم PumpBTC لتبسيط وزيادة الربحية لحاملي Bitcoin، حيث يسمح للمستخدمين بمشاركة Bitcoin والحصول على رموز السيولة على الفور، متجاوزًا فترة الانتظار المعتادة. مثل الكثير من المشاريع الأخرى في هذه القائمة، والتي تهدف إلى سد عوالم DeFi وBitcoin، تصف PumpBTC نفسها بأنها بديل فعال لـ WBTC، مما يوفر حلاً أصليًا لنظام DeFi البيئي عبر سلاسل blockchain متعددة.

في الوقت الحالي، تتيح PumpBTC للمستخدمين إيداع الرموز المميزة الخاصة بهم في مجموعة متنوعة من مشتقات Bitcoin الصادرة على شبكات بديلة من الطبقة الأولى مثل Ethereum وBinance Smart Chain. بالإضافة إلى ذلك، لا تتعامل PumpBTC مع أموال المستخدم مباشرة، حيث يتم التعامل مع هذا الجانب من البروتوكول من قبل شركاء الضمان Cobo وCoincover. في حين أن العقد الذكي لـ PumpBTC قد تم تدقيقه من قبل شركة BlockSec الأمنية الخاصة بـ blockchain، فإن هذا الاعتماد الكبير على طبقات متعددة من ضمان الطرف الثالث قد يؤدي إلى إيقاف العديد من أنصار Bitcoin الذين يفضلون الالتزام بمبادئ التمويل اللامركزي وغير المصرح به. ومع ذلك، تدعي شركة PumpBTC أنها ستضيف في النهاية القدرة على مشاركة عملة البيتكوين الأصلية مباشرةً في البروتوكول.

بالإضافة إلى المزايا التي يمكن لمستخدمي PumpBTC كسبها من عملات البيتكوين الخاصة بهم من خلال تكامل Babylon، يمكن للمستخدمين أيضًا كسب مكافآت إضافية من خلال نقاط PumpBTC. ومع ذلك، فإن الفائدة المستقبلية الدقيقة لهذه النقاط غير واضحة في الوقت الحالي. فيما يتعلق بإجمالي المكافآت، يمكن للمستثمرين في Bitcoin كسب معدل النسبة السنوية (APR) ونقاط Babylon ونقاط PumpBTC ونقاط FBTC جميعها على منصة واحدة، مع توقع إضافة المزيد من المكافآت في المستقبل.

لومبارد

الميزات الرئيسية

• بدعم من قادة الصناعة البارزين بما في ذلك Franklin Templeton Investments وPolychain Capital

< li>< p style="text-align: left;">استنادًا إلى بابل

• التركيز حاليًا على جعل LBTC تصبح عملة Bitcoin الرئيسية طرق الاستخدام في DeFi

• بالإضافة إلى مكافآت الستاكينغ Babylon، يمكنك أيضًا ربح نقاط لومباردي

< li>

بدعم من تحالف أمني يتكون من قادة صناعة DeFi

• حاليًا في الإصدار التجريبي الخاص

يهدف Lombard إلى إنشاء معيار مشترك للبيتكوين ويدعمه شركاء النظام البيئي. ينصب التركيز الأساسي للبروتوكول على السماح للبيتكوين المدرة للعائد بالتحرك بسلاسة عبر السلاسل دون تعطيل السيولة، مما قد يجلب كميات هائلة من رأس المال الجديد غير المستغل إلى التمويل اللامركزي.

يوفر منتج Lombard الأساسي Liquid Bitcoin (LBTC) دعمًا بنسبة 1:1 ويولد عملات Bitcoin متدفقة عبر السلسلة، مما يسمح لحامليها بالاحتفاظ بأموالهم من خلال الوصول إلى رأس المال، يمكنك المشاركة بنشاط في أنشطة DeFi، مثل التوقيع المساحي والتداول. حاليًا في المرحلة الأولى على شبكة Ethereum الرئيسية، تجري Lombard اختبارًا خاصًا حيث يمكن لمستخدمين محددين مشاركة Bitcoin و LBTC. في المرحلة الثانية، ستفتح Lombard مركز LBTC للجمهور، مع وضع حدود قصوى للودائع وقوائم انتظار لإدارة الطلب ومكافأة المشاركين الأوائل.

يتم دعم حوكمة LBTC والترويج لها أيضًا من قبل Security Alliance، المكلف بدمج رموز Bitcoin بشكل كبير في بروتوكولات DeFi الحالية والمناطق في blockchain. ومع ذلك، لم يعلن لومبارد بعد عن أعضاء محددين في التحالف الأمني.

يمكن لحاملي البيتكوين الوصول إلى مجموعة من المزايا من خلال Lombard، بما في ذلك التوقيع المساحي PoS، ومكافآت Lombard، وفرص التمويل اللامركزي. يمكن أن تستفيد بروتوكولات التمويل اللامركزي الأخرى أيضًا من LBTC من خلال إنشاء عوائد أولية جديدة، ويمكن أن تشهد سلاسل الكتل المستهدفة تدفقًا من السيولة الجديدة مع دمج مليارات الدولارات من البيتكوين في هذه السلاسل التي تركز على التمويل اللامركزي في التطبيق.

تتمثل مهمة Lombard في وضع Bitcoin ليس فقط كمخزن للقيمة، ولكن كلاعب رئيسي في DeFi يمكن استخدامه للكسب والمشاركة وعلى نطاق واسع، المعاملات والتحويلات. وتتمثل رؤيتهم في رؤية Bitcoin باعتبارها أداة DeFi بدائية عالمية، وتعمل كأفضل ضمان للنظام البيئي بأكمله، وتوفر أمانًا معززًا لشبكات PoS من خلال الاستقرار المدعوم بالبيتكوين.

الشاكرا

الميزات الرئيسية

• توفير إعادة تعهد البيتكوين

• تحقيق الحضانة الذاتية بناءً على إثبات المعرفة الصفرية

• إنشاء ChakraBTC وChakraETH

• تعمل سلسلة شاكرا كسلسلة وسيطة بين البيتكوين وشبكتها من الطبقة الثانية

باعتباره بروتوكول إعادة تخزين Bitcoin، يسعى Chakra إلى إطلاق العنان للإمكانات الاقتصادية الكاملة للبيتكوين من خلال الاستفادة من تقنية إثبات المعرفة الصفرية (ZKP) المتقدمة لتأمين سلاسل وتطبيقات جديدة. التحدي الأساسي الذي تحله Chakra هو كيفية السماح لحاملي Bitcoin بالاستفادة من عوائد التوقيع المساحي دون المساس بأمن الحفظ الخاص بـ Bitcoins المراهنة. يتم تحقيق ذلك من خلال الاستضافة الذاتية التي تعمل بنظام Babylon من Cobo والاستضافة التي تعمل بنظام MPC (حساب متعدد الأطراف).

تقدم Chakra حلاً فريدًا من خلال تمكين الحفظ الذاتي، مما يسمح لحاملي Bitcoin بملكية الأصول دون إخراجها من محافظهم. تُعد البرامج النصية لـ Timelock أيضًا أحد العناصر الأساسية لشبكة Lightning Network وتُستخدم للتخلص من مخاطر الجهات الخارجية المرتبطة أحيانًا بعملية التوقيع المساحي. يستخدم Chakra أيضًا ZKPs، على وجه التحديد وسيطات المعرفة الشفافة القابلة للتطوير (STARK)، لتحسين أمان النظام وقابلية التوسع.

بالإضافة إلى ذلك، تدعم Chakra مجموعة من الخدمات التي يحتفظ بها أصحاب المصلحة، بما في ذلك التطبيقات في الذكاء الاصطناعي والتمويل اللامركزي والألعاب. إنه يسهل إنشاء شبكات Bitcoin Layer 2 جديدة وتطوير مشتقات DeFi المدعومة بالبيتكوين، وبالتالي توسيع المنفعة وفرص الربح لحاملي Bitcoin. وأفضل ما في الأمر هو أن مستخدمي Chakra قادرون على إعادة المشاركة عبر Bitcoin، وذلك باستخدام نفس الضمانات للمشاركة على مجموعة متنوعة من الشبكات المختلفة في وقت واحد.

تصف شاكرا نفسها بأنها شبكة تسوية معيارية لنظام Bitcoin DeFi البيئي المبني حول مجموعة متنوعة من شبكات الطبقة الثانية المختلفة. كما أنها تعمل أيضًا عبر شبكات الطبقة الأولى المختلفة، مع التركيز على إنشاء طبقة مالية متقاربة يمكنها توحيد سيولة البيتكوين عبر الفضاء. تعمل سلسلة Chakra بشكل فعال كوسيط بين بروتوكول Bitcoin الأساسي وأي blockchain يريد الحصول على سيولة Bitcoin آمنة.

بروتوكول Solv

الميزات الرئيسية

< ul class=" list-paddingleft-2">

يشمل المستثمرون Binance Labs وBlockchain Capital

يدعم UTXO-3525 تبادل البيتكوين غير الخاضع للحضانة عبر السلسلة

إصدار SolvBTC كعملة بيتكوين موحدة الأصول السائلة

يدعم Bitcoin وEthereum وBNB Chain وBotanix والعديد من سلاسل الكتل الأخرى

تم التدقيق من قبل خمس شركات مستقلة

يدعم Compliance Bridge مشاركة التمويل التقليدي

يهدف بروتوكول Solv إلى إنشاء نظام لا مركزي يمكن نشره في مجال التمويل اللامركزي بالكامل لتحقيق اللامركزية في احتياطيات البيتكوين، ويسمون إنه "BTCFi". من خلال رمز SolvBTC الخاص بهم، يركزون على توحيد سيولة Bitcoin في أصل واحد يمكن استخدامه لجميع تطبيقات Saging وتطبيقات DeFi الأخرى.

تدعم قائمة طويلة من المستثمرين البارزين بروتوكول Solv، بما في ذلك Binance Labs وBlockchain Capital وCMS Holdings وBing Ventures. بالإضافة إلى ذلك، خضع البروتوكول لخمس عمليات تدقيق أمنية مستقلة بواسطة Quantstamp وCertiK وغيرهما.

من منظور تقني، فإن الجوانب الثلاثة الرئيسية لـ Solv هي شبكة إجماع السيولة (LCN)، وUTXO-3525، وجسر الامتثال. تدير شبكة إجماع السيولة احتياطيات Bitcoin اللامركزية الموجودة في بروتوكول Solv من خلال سجلات شفافة وقابلة للتدقيق وإدارة السيولة عبر السلسلة. UTXO-3525 هو بروتوكول لنقل الأصول من blockchain الأساسي للبيتكوين إلى blockchain المتوافق مع EVM. بالإضافة إلى Bitcoin الأصلي، يمكن لـ UTXO-3525 أيضًا التعامل مع Ordindal وRunes والأصول الأخرى الصادرة فوق Bitcoin. تُستخدم جسور الامتثال لتمكين المؤسسات المالية التقليدية من المشاركة في البروتوكولات مع الامتثال لالتزاماتها التنظيمية. يتضمن ذلك القدرة على ترميز صناديق البيتكوين المتداولة في البورصة الأمريكية.

في الوقت الحالي، يحتوي بروتوكول Solv على بروتوكولين LST مستقلين في شكل SolvBTC.BBN للبيتكوين المتعهد بها من خلال Babylon وSolvBTC للبيتكوين المتعهد بها من خلال Ethena. بالإضافة إلى ذلك، تخطط Solv لتمكين فرص إيرادات البيتكوين من خلال Ethereum وBinance Smart Chain وBotanix وعدد من سلاسل الكتل الأخرى.

فدان

الميزات الرئيسية

• يمتلك رمزًا مميزًا للحوكمة يسمى ACRE

• مبني على جسر Bitcoin اللامركزي tBTC، وليس Babylon

• تعهد البيتكوين يمكن للمستخدمين الحصول على stBTC LST

• يمكن للمستخدمين أيضًا كسب نقاط فدان

• يعمل حاليًا على Ethereum

• من المخطط التكامل مع شبكة Mezo Bitcoin Layer 2

  <

< p style="text-align: left;">باعتبارها طبقة السيولة لشبكة Bitcoin المكونة من طبقتين، توفر Acre خدمات تعهد دخول وخروج Bitcoin. عندما يتم إيداع عملة البيتكوين في عكا، يتم سك عملة stBTC، وهي عملة LST قابلة للاسترداد بنسبة 1:1 مقابل عملة البيتكوين. يتم بعد ذلك استثمار عملات البيتكوين المودعة في العديد من الاستراتيجيات المدرة للعائد على شبكة Bitcoin Layer 2 ومنصات DeFi، مع تراكم المكافآت في رموز stBTC. يتضمن ذلك استخدام Bitcoin الأساسي كأصل إثبات ملكية لتوفير الأمان لشبكة Bitcoin Layer 2. يتم نشر عقد الرمز المميز stBTC حاليًا على Ethereum. ولا يتم إعادة التسعير بناءً على أرباحها المتراكمة، مما يعني أن قيمة stBTC يجب أن تزيد بمرور الوقت بدلاً من مقدار stBTC الذي يحمله المستخدم.

ومن الجدير بالذكر أن Acre تستخدم tBTC - وهو جسر Bitcoin آمن ولا مركزي يتصل بـ Ethereum وغيره من Blockchain المتوافقة مع EVM. وهذا يتناقض بشكل صارخ مع الرموز المميزة الأخرى المدعومة بالبيتكوين والصادرة على سلسلة EVM، مثل WBTC، والتي تكون مركزية بالكامل. يتم تحويل Bitcoin المودع في Acre عبر blockchain الأساسي إلى tBTC قبل التوقيع المساحي. يتم دعم tBTC من خلال مشاريع DeFi الرائدة وتلعب دورًا حيويًا في تمكين التنسيق عبر السلاسل وتعزيز وظائف Bitcoin داخل نظام Acre.

تتم إدارة Acre بواسطة منظمة لامركزية مستقلة (DAO) وتعمل تحت إدارة المستخدمين الذين يحملون رموز ACRE المميزة.

حالة المنتجات اليوم

تمت مناقشتها في المعهد عندما يتعلق الأمر بمختلف منصات الرهان على السيولة، فإن السمات والاختلافات المشتركة تميز كل منصة عن الأخرى.

المرونة والتكامل عبر السلسلة

معظم الأنظمة الأساسية كلاهما التأكيد على التوافق عبر السلسلة، مما يسمح للمستخدمين بالتفاعل مع شبكات blockchain المتعددة. على سبيل المثال، يدعم Chakra تدفقات السيولة عبر السلسلة، بينما يدعم Lombard التوقيع المساحي عبر شبكات مختلفة، مما يزيد من فرص المستخدمين لكسب الإيرادات. وبالمثل، قدمت Swell ميزة إعادة التحصيص لتمكين حاملي Bitcoin Wrapped من الاستفادة من السيولة.

آلية تحسين الإيرادات والمكافأة

التركيز على جميع الأنظمة الأساسية الرئيسية فيما يتعلق بتوليد العائد، يبرز بروتوكول لورينزو بخياراته الخاصة بالستاكينغ ذات الرافعة المالية. إنه يمكّن المستخدمين من تعظيم إمكاناتهم في تحقيق الأرباح عن طريق اقتراض المزيد من BTC لمزيد من التوقيع المساحي باستخدام Bitcoin المرهون كضمان. تقدم Lombard وBedrock عوائد أعلى من خلال الشراكات، بينما تجمع PumpBTC بين شفافية التحصيص في الوقت الفعلي وتجميع النقاط لفتح مكافآت إضافية.

المستقبل المشرق لـ BTCFi

مع التطور السريع للنظام البيئي لرهانات سيولة البيتكوين، والبروتوكولات المختلفة تقديم فرص مثيرة وقدرات فريدة من نوعها.

تسمح هذه الابتكارات لحاملي Bitcoin بكسب الدخل مع الحفاظ على السيولة، مما يفتح الباب أمام تطبيقات DeFi المتنوعة في نظام Bitcoin البيئي. إن تنوع بروتوكولات تخزين سيولة البيتكوين لا يعزز اختيار المستخدم فحسب، بل يحفز أيضًا المزيد من الابتكار في مجال Bitcoin DeFi.

بالنظر إلى المستقبل، فإن نمو بروتوكولات تخزين سيولة البيتكوين سيعيد تعريف كيفية تفاعل حاملي البيتكوين مع النظام البيئي الأوسع لـ blockchain. ومع نضوج هذه المنصات وتوسيع نطاقها، من المتوقع أن تفتح المزيد من الوظائف وإمكانية الوصول، مما يجعل البيتكوين أصلًا أكثر تنوعًا وإنتاجية.

نظرًا لأن هذا المجال لا يزال في مرحلة مبكرة جدًا ولم يتم إطلاق العديد من البروتوكولات بعد، فمن الضروري تتبع آخر التطورات في توسيع نطاق Bitcoin في هذا المجال الجديد. بعد قولي هذا، فإن عدد المشاريع الجديدة في هذا المجال يظهر أن مستقبل كسب الدخل من خلال التوقيع على البيتكوين مشرق.