البيانات: 2024.04.18 لمحة سريعة عن مؤشرات سوق العملات المشفرة

المؤلف: آلان؛ المصدر: WebX Lab Daily

هل السوق الحالي صعودي أم هبوطي؟ على الرغم من أنه يجب أن يكون لكل شخص فهمه الخاص، إلا أنه لا يزال هناك الكثير من البيانات البديهية للرجوع إليها.

لقد اخترنا المؤشرات التالية للجميع للحكم على حالة السوق الحالية:

< قوي>1.BTC-ahr999 مؤشر اكتناز العملة

يستخدم هذا المؤشر لتقييم سعر البيتكوين وتحديد الوقت المناسب للشراء. القيمة <0.45 هي النطاق السفلي؛ 0.45-1.2 هو نطاق الاستثمار الثابت؛ 1.2-5 هو نطاق السوق الصاعد؛ >5 هو النطاق عالي المخاطر. آخر قيمة تم تحديثها كانت 1.73، والقيمة الحالية هي 1.18، مما يعود إلى نطاق الاستثمار الثابت.

2. مؤشر مضاعف MA لمدة عامين

يوضح هذا المؤشر أن سعر البيتكوين في 23 أكتوبر، اخترق السعر الخط الأخضر عندما كان حوالي 29000$ ولم يعد عند أدنى مستوى تاريخي، ومع ذلك، يحتاج السعر الحالي إلى المضاعفة قبل أن تتاح له فرصة الاختراق الخط الأحمر.

[ملاحظة: تم تصميم مؤشر المضاعف MA لمدة عامين لاستخدامه كأداة استثمار طويلة الأجل وهو يسلط الضوء على الفترات التي يتم خلالها شراء وبيع البيتكوين سيولد مكافآت ضخمة. للقيام بذلك، يستخدم المتوسط ​​المتحرك لمدة عامين (أي ما يعادل خط 730 يومًا، الخط الأخضر)، والمنتج 5x لهذا المتوسط ​​المتحرك (الخط الأحمر).

من الناحية التاريخية، عندما ينخفض ​​السعر إلى ما دون المتوسط ​​المتحرك لمدة عامين (الخط الأخضر)، فهذه إشارة شراء في القاع، وسيؤدي شراء البيتكوين إلى توليد عوائد زائدة. يعد بيع البيتكوين فعالاً لتحقيق الربح عندما يكون السعر أعلى من المتوسط ​​المتحرك الأسي لمدة عامين × 5 (الخط الأحمر).  】

3. نسبة حيازات العملات لمدة تزيد عن سنة واحدة

وصلت هذه البيانات إلى حد أقصى قدره 65.93 ٪ في دورة السوق الهابطة الأخيرة حاليًا 66.09٪ (وفقًا للقواعد التاريخية، أقل من 45٪ هي منطقة عالية المخاطر، لكن أدنى مستوى في السوق الصاعدة الأخيرة كان 53.94٪ فقط).

كانت نسبة حيازات العملات لأكثر من 6 أشهر والتي حققت قيمة 77% عند القاع في عام 2015، و70% عند القاع في عام 2019، و47.9% عند القمة في عام 2021. أعلى قيمة في هذا السوق الهابط هي 79% تقريبًا، وآخر تحديث كان 49.14%، وهو حاليًا 47.42%.

4.مؤشر MVRV

المؤشر قريب من 2.23 وآخر تحديث للبيانات كان 2.54 (فوق 3) إنها مخاطرة عالية، وأقل من 0.1 يمثل قاعًا فائقًا).

MVRV هو مؤشر نسبي، وهو نسبة القيمة السوقية المتداولة (Market Cap, MV) والقيمة السوقية المحققة (Realized Cap, RV) )، يمثلها مراد محمودوف وديفيد بويل الذي اقترحه لأول مرة، وتعبيره هو:

MVRV = MV / RV

من بينها، يعتمد Realized Cap على نموذج UTXO، وما يتم حسابه هو مجموع "القيم المقابلة في الخطوة الأخيرة" لجميع العملات المعدنية في السلسلة. بالمقارنة مع القيمة السوقية للتداول (التداول الحالي * سعر السوق)، تتمتع RV بالمزايا التالية:

(1) يقلل من عدد المخارج التأثير الجزء المتداول (أو الجزء المفقود)

(2) يأخذ في الاعتبار القيمة السوقية لكل عملة في السلسلة عند تدفقها

(3) يمكن أن تعكس بشكل غير مباشر تكلفة الرقائق لحامليها على المدى الطويل

تعني نسبة MVRV الأعلى (> 1.0) وجود درجة أكبر من الأرباح غير المحققة داخل النظام. من الناحية التاريخية، تشير القيمة الأعلى من 3.0 إلى وجود سوق صاعدة محمومة.

تعني نسبة MVRV المنخفضة (<1.0) أن سعر السوق أقل من متوسط ​​سعر الاستحواذ للمشاركين في السلسلة. هذه هي المرحلة المتأخرة النموذجية للسوق الهابط وعادة ما ترتبط بتكوين القاع وتراكمه.

5.مؤشر NUPL

استقر المؤشر عند"الإيمان" في الشهر الماضي "المنطقة.

مخترع مؤشر NUPL هو Adamant Capital، وهي مؤسسة أبحاث السوق ومؤسسة استثمار Bitcoin، وقد تم تلخيصه أيضًا بواسطة عالم البيانات رافائيل شولتز -كرافت.

تعتمد الخوارزمية التقريبية على القيمة السوقية للبيتكوين (القيمة السوقية) والقيمة السوقية المحققة (القيمة المحققة)، وهي آخر مرة تم فيها نقل الرمز المميز. شبكة blockchain (الفرق بين قيمة الدولار الأمريكي والقيمة السوقية) مقسومًا على القيمة السوقية. يعتقد رافائيل أنه عند تعيين عتبات مختلفة لقيمة NUPL، يمكن تمييز الحالة الحالية للدورة بوضوح.

صيغة المؤشر هي كما يلي:

NUPL = ربح نسبي غير محقق - الخسارة النسبية غير المحققة

NUPL = (إجمالي القيمة السوقية للعملة الحالية - قيمة العملة المحققة)/إجمالي القيمة السوقية للعملة الحالية

عندما ترتفع القيمة السوقية بشكل أسرع بكثير من جني الأرباح، فإننا نرى سوقًا محمومًا. بالنسبة للمستثمرين الاستراتيجيين، تاريخيًا كان من الأفضل جني الأرباح عند الوصول إلى فترات الإثارة (في النطاق الأحمر).

6.Puell مؤشر متعدد

< img src="https://img.jinse.cn/7211990_image3.png">

المنطقة الخضراء هي إشارة شراء، والمنطقة الحمراء المنطقة هي إشارة بيع أرسل إشارة. ومع ذلك، فإن السوق الصاعدة الأخيرة لم تلمس المنطقة الحمراء واستقرت الآن في المنطقة المحايدة.

نظرة عامة على المؤشر: قيمة عملة البيتكوين المستخرجة في يوم معين/متوسط ​​365 يومًا. يتم حسابمضاعف Puell عن طريق قسمة قيمة إصدار الرمز المميز اليومي (بالدولار الأمريكي) على المتوسط ​​المتحرك لمدة 365 يومًا لتلك القيمة، والذي يبلغ حاليًا حوالي 1.98. يشير الإصدار اليومي إلى إضافة رموز جديدة إلى النظام البيئي بواسطة القائمين بالتعدين الذين يتلقون الرموز المميزة كمكافآت جماعية. عادةً ما يقوم القائمون بالتعدين بتغطية تكاليف التعدين عن طريق بيع الرموز المميزة في السوق.

7.مؤشر RHODL

كان هذا المؤشر في المنطقة المحايدة مؤخرًا .

تم إنشاء مؤشر RHODL بواسطة Philip Swift في ديسمبر 2020. عندما تبدأ نسبة RHODL في الاقتراب من النطاق الأحمر، فقد يشير ذلك إلى أن السوق محموم. تاريخيًا، كان هذا هو الوقت المناسب للمستثمرين لجني الأرباح في كل دورة.

على عكس المؤشرات الأخرى الموجودة على السلسلة، فإن نسبة RHODL لا تعطي إشارات خاطئة حول قمة دورة أبريل 2013، مما يجعلها أفضل من غيرها. تتمتع مؤشرات السلسلة بمزايا فريدة. إلا أن السوق الصاعدة الأخيرة لم تقترب من المنطقة الحمراء ولم تعط إشارة لجني الأرباح.

8. احتياطي المخاطر

يمكن أن يعكس مؤشر مخاطر الاحتياطي آراء حاملي Bitcoin على المدى الطويل بشأن سعر Bitcoin عند وقت محدد الثقة.

يتمتع الاستثمار في Bitcoin بمكافأة مخاطرة أعلى عندما تكون الثقة مرتفعة والأسعار منخفضة (المنطقة الخضراء)؛ المنطقة))) الاستثمار في البيتكوين سيؤدي إلى خسائر.

يظهر هذا المؤشر أنه عند أعلى نقطة في السوق الصاعدة الأخيرة، كانت عملة البيتكوين لا تزال بعيدة عن المنطقة الحمراء (الإشارة العليا). في الوقت الحالي، يظل المؤشر في منطقة الشراء الخضراء حتى مع ارتفاع المؤشرات الأخرى بشكل ملحوظ.

9. عدد عناوين محفظة الحوت

في فبراير 2022، ارتفع عدد الحيتان العملاقة من 2100 إلى ما بعد 2280، أظهر الاتجاه العام اتجاها هبوطيا، لكنه انتعش في الشهرين الماضيين. آخر تحديث 2095، الحالي 2125.

يمكن استخدام هذه البيانات مع مخططات توازن العناوين الأخرى لفهم ما إذا كان اعتماد Bitcoin يتزايد أو يتناقص بشكل عام وعلى وجه التحديد بمرور الوقت متناقص.