بداية ونهاية "السفينة الدوارة" لـ TRB: السيطرة على الحيتان، وشحنات الفريق، والرافعة المالية المفرطة

في بداية عام 2024، أكمل رمز Tellor Tributes TRB، وهو مشروع قديم على مسار Oracle، أداء "الأفعوانية".

في 31 ديسمبر، لم يتراجع TRB، الذي ارتفع من حوالي 11 دولارًا إلى 268 دولارًا في أكثر من 3 أشهر، لكنه استمر في الارتفاع خلال الأشهر الستة التالية ووصل إلى قمة قريبة من 590 دولارًا خلال ساعة. وتلا ذلك مشهد أكثر إثارة للدهشة، ففي غضون 6 ساعات، انخفض سعر TRB إلى حوالي 149 دولارًا.

في 12 ساعة، شهدت TRB ارتفاعات وانخفاضات حادة، حيث كان شعارها يشبه "السيف المكتمل للقمر"، مما تسبب في أول مأساة "انفجار مزدوج طويل وقصير" في سوق الأصول المشفرة في العام الجديد، بلغ إجمالي مبلغ تصفية العقود للشبكة بأكملها 73.1 مليون دولار أمريكي، وكان المستثمرون على المدى الطويل والقصير غاضبين، حيث تم خداعهم بهذه "العملة الشيطانية".

تم أخيرًا سماع صوت موجود في السوق: تم التحكم في TRB بحد أقصى للعرض يبلغ 2586819. Spot On Chain، وهي أداة تحليل على السلسلة، قد حسبت سابقًا أنه "من بين 2.5 مليون TRB متداولة، هناك ما يقرب من 1.7 مليون في البورصات، في حين أن 20 حوتًا تحتوي على 660,000."

كان سلوك جمع الأموال لبعض العناوين يحدث في أغسطس 2023 عندما بدأ TRB في الارتفاع. في ذلك الوقت، ذكرت منظمة استثمار وخدمات الأصول المشفرة LD Capital سلوك TRB في بناء المراكز عبر السلسلة في تقرير. ربما لهذا السبب، قام بعض المستثمرين بتعيين المراقب المالي في LD، مما دفع Lou Jiyue، وهو شريك في المؤسسة، إلى التقدم للتوضيح من خلال تقديم مكافأة قدرها 10 ملايين دولار أمريكي مقابل الأدلة علنًا.

بعد ذلك، أشار بعض المحللين على السلسلة إلى أنه قبل انخفاض TRB في الأول من يناير، قام فريق Tellor Tributes بإيداع 4211 TRB في بورصة Coinbase المركزية. تُظهر البيانات الموجودة على السلسلة أن الفريق قام بنقل 7000 TRB إلى Coinbase قبل يومين، عندما استمرت TRB في الارتفاع.

في سوق TRB الذي يفتقر إلى السيولة، ساهمت مراكز التداول ذات الرافعة المالية المفرطة أيضًا في الارتفاع والانخفاض المفاجئ لـ TRB. ولاحظ بعض المتداولين أن حجم التداول اليومي لعقود TRB يزيد عن 500 مليون دولار أمريكي، و"هناك العديد من المقامرين".

الحيتان العملاقة تسيطر على السوق، وشحنات الفرق ، وبذلك أكملت "العملة الشيطانية" TRB المفرطة في الاستدانة وغير المنضبطة الخفض الأول للعام الجديد.

انفجار مزدوج لحصاد "Scimitar" الطويل والقصير لمدة 12 ساعة

في الساعة 9:25 من الليلة التي سبقت ليلة رأس السنة الجديدة، ارتفع سعر TRB، الذي ظل يرتفع باستمرار لمدة أربعة أشهر، من 268.88 دولارًا. وبحلول الساعة 6:15 من صباح اليوم التالي، ارتفع إلى 593.09 دولارًا. هذه الزيادة وصلت إلى 120.5%.

مباشرة بعد نجاح TRB في جذب انتباه السوق، في الساعة التالية، سقط TRB من الهاوية، وانخفض إلى مستوى منخفض بلغ 143.69 دولارًا في غضون 6 ساعات، من أعلى مستوى له. وانخفضت النقاط بنسبة 312.75%.

تسببت التقلبات الحادة في فترة زمنية قصيرة بشكل مباشر في "الانفجار المزدوج الطويل والقصير" في سوق العقود. تشير البيانات إلى أنه في الـ 24 ساعة التي سبقت الساعة 8 صباحًا في 1 يناير، بلغ مبلغ تصفية العقود الآجلة لـ TRB 73.1 مليون دولار أمريكي، منها تمت تصفية المراكز القصيرة بمبلغ 44.49 مليون دولار أمريكي وتمت تصفية الطلبات الطويلة بمبلغ 28.61 مليون دولار أمريكي.

تصفية عقود TRB الآجلة لمدة 24 ساعة بقيمة 73.1 مليون دولار

باستثناء ما حدث بالإضافة إلى التصفية في البورصات المركزية، لم تكن تطبيقات DeFi اللامركزية محصنة.

في الأول من يناير، صرح مؤسس بروتوكول إصدار الأصول الاصطناعية اللامركزية Synthetix (SNX) @kain.eth على منصة X أنه بسبب التقلبات غير الطبيعية في TRB ، خسر أصحاب المصلحة في SNX ما يقرب من 2 مليون دولار.

أوضح @kain.eth أن TRB كان لديه في الأصل حد فائدة مفتوح قدره 250,000 دولار أمريكي على Synthetix، ولكن مع ارتفاع سعره في الأشهر القليلة الماضية نتيجة لذلك، وقد تضخم الحد الأعلى إلى 12.5 مليون دولار أمريكي وكان من الواجب تخفيضه، ولكن السيطرة على المخاطر لم تكن صارمة. "ارتفعت أسعار TRB اليوم وتم فتح عدة مراكز بيع، ولكن بسبب عدم التوافق بين الأسعار الفورية وأسعار العقود، فشل ميزان المراجحة. وهذا درس لشركة Synthetix."

يظهر أيضًا شذوذ سعر TRB في أسعار الصرف. في حوالي الساعة 10:00 من يوم 1 يناير، تم تحديد سعر TRB/USDT على OKX عند 233.24 دولارًا أمريكيًا، في حين كان سعر TRB/USDT على Binance 170.74 دولارًا أمريكيًا، مع فرق سعر قدره 36.6٪.

في الواقع، ظهر TRB، الذي يبدو شعاره مثل "السيف المكتمل للقمر"، في وقت مبكر من عام 2019. إنه الجيل الأصلي لبروتوكول أوراكل اللامركزي Tellor تحية: إجمالي المعروض من العملات المعدنية هو 2,586,819، والتداول الحالي هو 2,553,723، وهو متداول بالكامل تقريبًا.

تُظهر CoinGecko، وهي منصة بيانات تابعة لجهة خارجية لسوق الأصول المشفرة، أنه في أوائل أكتوبر 2019، دخلت TRB السوق الثانوية بسعر أولي قدره فقط 0.8 دولار، وارتفع إلى 146.14 دولارًا خلال السوق الصاعدة وانخفض إلى أقل من 100 دولار بعد 4 أيام. في العام التالي، كانت أسعار TRB تتقلب بأرقام مضاعفة.

ظلت أسعار TRB هادئة لمدة عامين تقريبًا، لكنها تغيرت فجأة في أغسطس 2023‍‍

منذ بداية عام 2023، ظل سعر TRB بين 8-10 دولارات أمريكية. وحتى 16 سبتمبر، اندفع TRB من حوالي 10 دولارات أمريكية إلى أكثر من 40 دولارًا أمريكيًا في أقل من شهر واحد، وهو ما تضاعف عدة مرات. في بعض المعاملات في نهاية سبتمبر حتى أكثر من 60 دولارا. وبعد نصف شهر من التعافي، استمر سعر صرف العملة في الارتفاع من حوالي 46 دولارًا أمريكيًا في 13 أكتوبر/تشرين الأول، ليصل إلى أعلى مستوى عند 139.92 دولارًا أمريكيًا في أوائل نوفمبر/تشرين الثاني، ثم ارتفع أخيرًا أعلى وأقل في نهاية العام، مما أدى إلى "حمام الدم" في سوق العقود.

مثل هذا المشروع الذي ولد في عام 2019 ونصف ميت منذ ما يقرب من عامين، عاد فجأة إلى الحياة في سبتمبر من العام الماضي، وتقلب على طول الطريق، و تحول إلى زوج طويل وقصير في نهاية العام متفجر "قاتل". عندما يحدث خطأ ما، يجب أن يكون هناك وحش.

4 أشهر في الكمين الحوت العملاق يجذب الأموال ويسيطر على السوق

بعد أن أطلقت "العملة الشيطانية" طاقتها الشيطانية، أصبح وضع الحوت العملاق المسيطر على السوق واضحًا تدريجيًا.

في الواقع، في 29 ديسمبر، عندما ارتفع TRB إلى 225 دولارًا، أصدرت أداة تحليل البيانات الموجودة على السلسلة Spot On Chain رسالة تذكير، "من بين 2.5 مليون دولار أمريكي TRB متداول، ما يقرب من 1.7 مليون دولار أمريكي في البورصات، في حين أن 20 حوتًا تحتوي على 660.000. في أغسطس وسبتمبر بسعر مناسب قدره 15 دولارًا، ومنذ ذلك الحين ارتفع سعر الرمز المميز 15 مرة، ليحقق إجمالي 120 مليون دولار (محققًا ربحًا قدره 40 مليون دولار، وأرباحًا غير محققة قدرها 80 مليون دولار). على مدى الشهرين الماضيين، قامت الحيتان بإيداع عملاتها ببطء في البورصات، مما أدى إلى إنشاء دورة ضخ وبيع لتصفية ممتلكاتها.

يعلم كل من جرب لاعبي الأصول المشفرة في عام 2017 أنه عندما تتركز الرقائق بشكل مفرط في أيدي شخص واحد أو عدد قليل من الأشخاص، تصبح الرموز المميزة هي الموزع أدوات التلاعب بالأسعار .

اقترحت Spot On Chain في ذلك الوقت أنه نظرًا لأن معظم الرموز لا تزال في أيدي الحيتان، فإنها تسيطر على اللعبة. قد تشهد الأسعار زيادات حادة لتصفية المراكز القصيرة وعمليات البيع الصعبة لتصفية ممتلكاتها.

أخيرًا تحققت مطالبة Spot On Chain. في أول 6 ساعات من العام الجديد، انطلقت TRB.

فمن هي هذه الحيتان التي تتحكم في رقائق TRB؟

لسوء الحظ، على الرغم من أن الدعاية لعنوان blockchain تسمح لأي شخص برؤية اتجاه تدفق الأصول، فإن إخفاء هوية blockchain لا يسمح للعالم الخارجي بمعرفة الاتجاه المحدد هوية الحائز.

وجه شخص ما المتداول إلى مزود خدمة استثمار الأصول المشفرة. وعلى مواقع التواصل الاجتماعي، انتقد البعض شركة LD Capital، وهي مألوفة لدى الكثير من الأشخاص في دائرة العملة الصينية.

ردًا على ذلك، رد Lou Jiyue، شريك LD Capital، على قنوات اجتماعية متعددة مثل X، "بشكل حقيقي، ابحث عن أي معلومات KYC لحساب Binance و LD إذا قمت / بنفسي / وأي من الشركات التابعة لنا بتقديم معلومات تتعلق بتكاليف المعاملات وهذه الموجة من تقلبات أسعار TRB، فسيتم تقديم مكافأة قدرها 10 ملايين دولار أمريكي؛ بخلاف ذلك، إذا تم نشر محتوى المعلومات بأكثر من 3000 مشاهدة، نحن نحتفظ بالحق في متابعة حقوق المسؤوليات القانونية ذات الصلة."

قد يكون سبب الاتهام ضد Led Capital هو تقرير عن تحليل تمويل TRB الصادر عن الوكالة بتاريخ 28 أغسطس من العام الماضي. في الواقع، ذكرت شركة LD Capital في التقرير أن بعض العناوين كانت تجمع TRB.

يوضح التقرير أنه تم ملاحظة تقلبات كبيرة على السلسلة في 21 أغسطس، وهو أعلى مستوى منذ يناير من هذا العام وكان أكبر بكثير من البيانات السابقة. وفي الوقت نفسه، لم يتقلب السعر بشكل كبير وتراوح حول 10 دولارات. "نعتقد أن شخصًا ما قد يفتح مركزًا على السلسلة في هذا الوقت."

لا يوجد عنوان وهوية في المقابل، لا يمكن استخدام هذا التقرير كدليل على اتهام السيطرة على رأس المال، لكن التقرير يثبت أن TRB Whale يقوم بالفعل بتجميع الأموال عند نقاط منخفضة.

من غير المؤكد أن تقوم الحيتان بتجميع الأموال، ولكن أولئك الذين يبيعون عند نقاط عالية قد تم القبض عليهم.

في 1 يناير، تم إدراج أداة التحليل على السلسلة Lookonchain وفقًا لبيانات التتبع، عنوان المحفظة المتعلق بفريق تطوير Tellor Tributes في TRB بعد ارتفع السعر، وتم تحويل 4,211 TRB إلى بورصة Coinbase. وبالسعر في ذلك الوقت، كانت قيمة هذه الـ TRBs تبلغ 2.4 مليون دولار أمريكي.

قامت العناوين المتعلقة بفريق Tellor بنقل TRB إلى Coinbase لعدة مرات style="text-align: left;">وفقًا للبيانات الموجودة على السلسلة، قام هذا العنوان الذي يبدأ بـ 0x1B8 بنقل 12,735 TRB إلى Coinbase في شهر ديسمبر، كما تلقى أيضًا 20,000 TRB من خلال التوقيع المتعدد لـ Tellor.

وفقًا لهذا، لا يمكن استبعاد فريق Tellor Tributes الاستفادة من أعلى مستويات TRB.

وأشار المحلل @Riyad_carey  إلى أن فريق Tellor Tributes قام بإيداع TRB في Coinbase قبل ساعات قليلة من انخفاض السعر، لكن عمليات البيع على Binance كانت Coinbase كان حوالي 2 دقيقة في وقت مبكر. ولكن بعد أن قام فريق Tellor Tributes بإيداع TRB في Coinbase للمرة الثانية، شهد السوق عمليات بيع بقيمة 350 ألف دولار، مما أدى إلى انخفاض سعر TRB من 500 دولار إلى 400 دولار. وفي هذا الصدد، يرى أن فريق Tellor Tributes لا يستبعد التصفية، لكن الحيتان الحقيقية التي تتلاعب بشكل خطير بالأسعار مخفية في Binance.

يتزامن هذا التحليل أيضًا مع البيانات التي تتبعها Spot On Chain. تُظهر بيانات جمع عنوان الحوت التي أنشأتها هذه الأداة أنه منذ سبتمبر، معظم TRB في ذهبت محافظ الحيتان إلى Binance، أكبر بورصة للأصول المشفرة في العالم.

وفقًا للبيانات الموجودة على السلسلة، حتى اليوم (5 يناير)، لا يزال عنوان Binance يحتل المرتبة الأولى بين حاملي TRB One، بإجمالي 771,600 TRB ، وهو ما يمثل 29.82% من إجمالي العرض؛ والبورصة ذات ثاني أكبر حيازات هي OKX، بإجمالي 189,700 TRB، وهو ما يمثل 7.2%.

بالإضافة إلى ذلك، يمثل TRB ضمن العشرة الأوائل من عناوين الحيتان غير التبادلية 24.85% من إجمالي العرض، أي حوالي 642,900، ولا تزال الرقائق مركزة.

النفوذ المفرط لم ينج أحد في "الكازينو"

المستثمرون المتأثرون بالارتفاع والانخفاض المفاجئ لـ TRB لا يوبخون الحيتان العملاقة التي تختبئ في الظلام للسيطرة على السوق فحسب، بل يعبرون أيضًا عن استيائهم من السماح للحيتان بذبح المستثمرين، وقد دعا بعض المستخدمين Binance و Coinbase و OKX وما إلى ذلك. وقد قامت البورصة بإزالة هذه "العملة المستقلة".

بعد الحادث، اتخذت Binance إجراءات مؤقتة وأوقفت خدمة سحب العملات من TRB. ومع ذلك، حتى وقت كتابة المقالة، لم تقم أي بورصة بإلغاء إدراج TRB.

تسبب مبلغ التصفية الذي يزيد عن 70 مليونًا في خسائر فادحة للعديد من الأشخاص، كما ساهم التداول المفرط بالرافعة المالية في السوق في الواقع في الارتفاع والانخفاض المفاجئ. TRB، وكان لها دور في تأجيج النيران.

في وقت مبكر من شهر أغسطس، عندما اكتشفت شركة Led Capital أن TRB كان لديها سلوك لجمع الأموال عبر السلسلة، اكتشفت أيضًا ظهور حجم تداول عقود TRB والفائدة المفتوحة أيضًا. في ذلك الوقت. وفي صباح يوم 26 أغسطس وحده، ارتفع حجم تداول العقود على مدار 24 ساعة لدى TRB بنسبة 151%، وزادت مراكز العقود بنسبة 93%. "مراكز الحسابات الكبيرة في حالة طويلة، ونسبة الحسابات الطويلة والقصيرة هي 0.96، مما يشير إلى أن عددًا كبيرًا من مستثمري التجزئة لديهم مراكز بيع."

سجلت TRB بواسطة Lide Capital في 26 أغسطس بيانات سوق العقود

في ذلك الوقت، كان حجم تداول TRB لا يزال 30.5 مليون دولار أمريكي، وكانت عقود الفائدة المفتوحة لديها 12.8 مليون دولار أمريكي. "في 28 أغسطس، بعد يومين فقط، زاد حجم تداول العقود والفائدة المفتوحة لدى TRB بسرعة. "في آخر 24 ساعة، بلغ حجم تداول العقود 1.6 مليار دولار أمريكي وبلغت الفائدة المفتوحة حوالي 68 مليون دولار أمريكي."

< p style="text-align: left;">أغسطس هو المرحلة التي تبدأ فيها الحيتان في تجميع الأموال. كما بدأ ارتفاع أسعار TRB في جذب متداولي العقود الآجلة لدخول السوق. كما بدأت السوق في الزيادة ابتداءً من شهر أغسطس.

التغييرات في مراكز عقود TRB في عام 2023 وبيانات التصفية منذ أكتوبر

وفقًا ومن المنطقي أن أي عملة لن تستمر في الارتفاع. ومع ذلك، فإن TRB لا يهتم بالفطرة السليمة، فبعد دخول أكتوبر، أصبح "القوات الجوية" عميلاً متكررًا لـ TRB خلال فترة صعوده. بحلول 26 أكتوبر، كان لدى TRB، بقيمة سوقية إجمالية قدرها 250 مليون دولار أمريكي، مركز بقيمة 355 مليون دولار أمريكي في سوق العقود، بمعدل تمويل قدره -1.38%.

بعد التصفية المستمرة للطلبات القصيرة، اشتم بعض المتداولين رائحة الأزمة وتخلوا عن التداول على TRB، بينما لا يزال هناك بعض الأشخاص الذين لا يؤمنون بالشر أرغب دائمًا في جني موجة من أرباح البيع على المكشوف عند نقاط عالية، لكنني أفشل دائمًا.

في 29 ديسمبر، قبل أن يصل سعر TRB إلى 500 دولار، أشار Myth، مستخدم Binance، الذي قام ببيع الرمز المميز، إلى أنه كان يتداول بسعر 35 دولارًا، لقد قمت ببيع TRB في مكان قريب وكان كذلك. كنت محظوظاً بما يكفي للنجاة من تصحيح كبير. ومع ذلك، بعد أن واصلت محاولة البيع على المكشوف، تراجعت أرباحي بنسبة 80٪ تقريبًا، وتخلت عن الهدف بعد ذلك.

وتكهن بأن حاملي العملة استمروا في قمع العملة من خلال التلاعب بالسعر، ثم استخدموا الرافعة المالية للعقود لتحقيق الأرباح. "إذا كنت لا تزال تلعب العقود، فمن الأفضل الابتعاد عن هذه العملة. الآن يبلغ حجم المعاملات التعاقدية اليومية لهذا الرمز المميز أكثر من 500 مليون U. ولا يمكن القول إلا أن هناك بالفعل العديد من المقامرين."

بعد يومين، ارتفع TRB في غضون 6 ساعات وانخفض في غضون 6 ساعات. انفجرت المراكز الطويلة والقصيرة، مما ترك سوق العقود بدون ناجين.

إذا نظرنا إلى الوراء، فإن TRB، الذي يبلغ عرضه 2.58 مليون فقط، يتم تداوله بالكامل تقريبًا. وفي ظل ظروف السوق حيث السعر نفسه ليس مرتفعًا، فمن السهل بيع هذه الأصول المشفرة من خلال جذب الآخرين بسعر منخفض. عندما يكون لدى التجار المزيد والمزيد من الرقائق في أيديهم، يكون لديهم تقريبًا الحق في رسم خط K، في حين أن "اللاعبين مغمضي الأعين" في سوق العقود لا يمكنهم إلا السماح بذبحه.

"العملة الشيطانية" TRB موجودة ويمكن أن تستمر في الوجود بعد إطلاق طاقتها الشيطانية، وهو ما يثبت مرة أخرى عدم وجود حماية للمستثمرين في سوق الأصول المشفرة. في مثل هذه البيئة، هناك طريقة واحدة فقط يستطيع المستثمرون من خلالها حماية أنفسهم: أن يبقوا أعينهم مفتوحة ويبتعدوا عن أهداف السوق التي تفتقر إلى السيولة.