Ethereum 합병의 세금 영향은 무엇입니까?

작고한 Stephen Covey는 인생에는 변화, 선택, 원칙이라는 세 가지 상수가 있다고 말했습니다. 네 번째 항목인 세금을 추가합니다. 암호화폐 세계의 거의 모든 사람들이 이더리움 합병에 대해 논의하고 합병이 ETH 보유자에게 어떤 영향을 미치며 환경에 어떤 의미가 있는지 묻고 있습니다. 또 다른 중요한 질문은 세금을 더 내야 하느냐는 것입니다. 이 기사는 병합된 ETH의 과세 가능성과 그것이 귀하에게 의미하는 바를 분석합니다.

Ethereum 합병의 수익 및 세금 영향은 무엇입니까?

우리는 이것을 다양한 시나리오에서 분석할 것입니다. 귀하의 지갑에서 스테이킹되지 않은 사전 병합 ETH는 어떻게 되는지, 그리고 ETH를 스테이킹하면 어떤 일이 발생하는지 분석할 것입니다.

병합된 ETH 처리에 대한 특정 세금 규정이나 지침이 있는 국가는 없습니다. 세금 목적상 합병은 소프트 포크로 분류될 수 있으며 미국 세법에 따라 소프트 포크가 발생하는 경우에 대한 규칙이 있습니다. IRS FAQ 30 에 따르면 소프트 포크는 프로토콜이 업데이트될 때(예: 합병) 발생하지만 새로운 암호화폐가 생성되지는 않습니다.

IRS 지침에 따르면 "소프트 포크"는 분산 원장이 원장의 전송이나 새로운 암호 화폐의 설정으로 이어지지 않는 프로토콜 업데이트를 거칠 때 발생합니다. 소프트 포크의 결과로 새로운 암호화폐를 받는 것이 아니라 포크 이전의 상태를 그대로 유지하므로 새로운 수입을 얻지 못할 것입니다. "소프트 포크"는 더 많은 소득을 창출하지 않고 이전과 동일한 상황에 처하게 할 것입니다. 즉, 과세 대상이 아닙니다. 이것은 병합 중에 발생할 일을 완벽하게 캡처합니다. 병합은 새로운 이더리움 체인을 형성하지 않습니다. ETH를 더 빠르고 확장 가능하며 환경에 덜 해롭습니다. 이전 체인은 비콘 체인과 병합되며 새로운 수익은 발생하지 않으며 모든 거래 내역은 보존됩니다.

지갑에 5ETH가 있다고 가정해 보겠습니다. 새로운 수익 창출 없음; ETH 생태계는 합병 후 업그레이드되어 PoW ETH를 PoS 지원 ETH로 전환합니다.

합병 전에 ETH를 스테이킹하면 어떻게 되나요?

병합하기 전에 어떻게 ETH를 스테이킹할 수 있는지 생각할 수 있습니다. 합병의 목적은 단지 공약을 세우는 것 아닌가? 합병 전에 일부 거래소에서는 스테이킹을 제공했지만, 합병으로 PoW 메커니즘이 완전히 제거되고 모든 ETH가 PoS ETH로 전환되어 PoW ETH를 스테이킹한 보상을 얻기 위해 ETH를 락업해야 했습니다(합병 스퀘어 이전의 Ether). ETH를 잠그려면 스테이킹된 ETH를 나타내는 "ETH2" 또는 "ETH2.S"로 변환해야 합니다.

다른 거래소는 스테이킹된 ETH에 다른 이름을 부여합니다. Coinbase, Binance 및 일부 다른 거래소는 이를 "ETH2"라고 하며Kraken은 "ETH2.S"라고 합니다. "ETH2"등은 "레이블"로만 사용되기 때문에 합병 전의 서약도 소프트 포크이며 코인은 본질적으로 동일합니다. 새로운 이름으로 차별화했을 뿐 새로운 암호화폐가 배포되거나 발행되지 않았습니다. 예를 들어 2019년에 200달러에 5ETH를 구입하고 1년 후 ETH2로 전환하여 바이낸스에 스테이킹했다고 가정해 보겠습니다. 변환된 ETH의 가치는 $5000입니다. 가격에 관계없이 거래는 새로운 수익을 창출하지 않기 때문에 과세되지 않습니다.

다양한 유형의 서약 및 서로 다른 관할 지역의 세법이 이에 미치는 영향

이더리움 에서 확인한 바와 같이 스테이커는 이더리움 2.0(PoS ETH 생태계) 네트워크가 트랜잭션을 지원하는 단계까지 원래 예치된 ETH를 인출하거나 스테이킹 보상을 받을 수 없습니다. 이것은 ETH2 보상이 유동적이지 않다는 것을 의미합니다.

이러한 비유동적 보상은 과세 대상입니까?

PoS ETH 스테이킹 수익에 대한 규정이 없으므로 분석을 위해 스테이킹 세금을 결정하는 방법을 결정하는 데 가장 근접한 지침을 사용할 것입니다(일부 관할 구역의 다른 세법 및 지침).

미국에서 가장 가까운 가이드라인은 Mining Tax Guidelines Notice 2014-21 입니다. ETH2에서 보상을 받는 것은 과세 대상이지만 보상을 사용, 관리 및 상환할 수 있을 때까지 소득세 신고가 면제됩니다. 2022년 바이낸스에 5ETH를 투자하면 한 달 뒤 보상으로 0.5ETH를 받는다. 아직 지출할 수 없기 때문에 소득을 보고할 필요가 없습니다. 그러나 Binance가 2025년에 0.5 ETH 스테이킹 인센티브를 제공한다고 가정해 보겠습니다. 이제 이 0.5 ETH를 사용할 수 있으므로 소득으로 청구할 수 있습니다(사용할 수 있음). PoS ETH가 이 기능을 활성화할 때까지(미래 날짜 알 수 없음) 일반적으로 대부분의 스테이커는 보상을 받지 못합니다. 보상은 현재 ETH가 잠겨 있어 비유동적입니다.

가장 가까운 캐나다 지침은 광업에 대한 세금 지침: 암호화폐 사용자 가이드 입니다. 일반적으로 캐나다에서는 상업적 규모로 채굴하지 않는 한 채굴에 대한 세금을 내지 않습니다. 이것은 캐나다인으로서 비유동 스테이킹 보상에 대해 무엇을 의미합니까? 미국에서와 마찬가지로 자금을 완전히 통제할 때까지 세금을 내지 않아도 되며 앞서 설명한 것처럼 보상을 사용, 관리 및 상환할 수 있을 때까지는 소득세 신고가 면제됩니다. 주요 차이점은 이 스테이킹이 "취미" 또는 "재미"로 수행되는 경우 스테이킹 보상을 사용할 수 있지만 소득세를 신고할 필요가 없다는 것입니다.

참고: "취미 광부"와 "상업 광부" 모두 양도소득세(CGT)가 적용되지만 소득세는 다릅니다.

2022년에 바이낸스에 5 ETH를 걸고 다음 달에 0.5 ETH를 받았다고 가정해 보겠습니다. 아직 사용할 수 없지만 지갑에 있습니다. 2025년 바이낸스는 350달러에 0.5 ETH를 얻을 수 있게 해주며, "상업적 스테이커"라고 불릴 수 없기 때문에 350달러에 대한 소득세를 내지 않아도 됩니다.

이제 VC 회사가 $100,000 상당의 300 ETH를 스테이킹하고 $3,500 상당의 30 ETH의 스테이킹 보상을 받았다고 가정합니다. 2025년 바이낸스는 스테이킹 보상을 받을 수 있게 하고, "상업적 목적"으로 스테이킹하기 때문에 스테이킹 보상에 세금을 내야 합니다.

참고: '상업적 목적' 및 '아마추어'라는 용어는 일반적으로 다양한 요인 에 의해 결정됩니다.

호주는 스테이킹 보상에 대한 지침을 규정했으며 호주 국세청은 스테이킹 보상 보고 방법을 규정합니다 . 호주에서는 스테이킹 보상을 완전히 받을 때까지 세금 신고서를 제출할 필요가 없습니다. 일단 자금을 조달하면 스테이킹 보상(판매 후)에 대한 기타 소득 및 자본 이득세를 신고해야 합니다.

영국에서는 HMRC(HM Revenue and Customs)도 스테이킹 보상에 관한 규정을 제정했습니다. 특정 사실은 활동량, 조직, 위험, 상업성을 포함한 다양한 변수를 고려하여 그러한 약속이 과세 거래(거래 소득으로 암호화 자산)를 구성하는지 여부를 결정합니다.

스테이킹 보상을 완전히 받을 때까지 세금을 신고할 필요가 없습니다. 스테이킹 보상을 받으면 스테이킹 보상에 대해 소득세와 양도소득세 또는 과세소득에 대한 법인세(CGTC)를 신고해야 합니다.

액체 서약

Lido, RPL, Marinade Finance와 같은 일부 스테이킹 프로토콜은 유동적인 스테이킹을 제공합니다. 유동적 스테이킹은 보상을 얻기 위해 암호화폐를 스테이킹할 수 있는 기능을 제공할 뿐만 아니라 스테이커가 잠긴 자산으로 계속 투자하고 다른 활동에서 수익을 얻을 수 있도록 합니다. 따라서 ETH 스테이킹이든 스테이킹 보상이든 제어권을 갖고 다른 활동에 투자할 수 있습니다. 유동적 스테이킹을 통해 얻은 수익은 과세 소득입니다.

즉, 스테이킹 보상을 받기 위해 잠시 기다릴 필요가 없습니다. 따라서 스테이킹 보상을 받으면 처리(판매, 교환 등)할 수 있습니다.

ETH를 stETH로 전환하는 것은 귀하가 소유한 ETH와 동일하지 않기 때문에 과세 대상입니다. 그것은 당신이 사용하고 통제할 수 있는 스테이킹 보상을 얻을 수 있게 해주며, stETH의 가격은 ETH에 정확히 고정되지 않고 다르게 가격이 책정됩니다(다른 자산). 보상을 받은 직후 수입을 보고해야 합니다. 또한 stETH를 판매하면 또 다른 과세 이벤트가 발생합니다. 참고: 'stETH'는 유동적 서약을 나타내는 ETH입니다.

예를 들어, 5 ETH($5000의 비용 기준)를 $5500 상당의 5 stETH로 교환합니다. 내년에 $500 상당의 0.5 stETH를 얻습니다. 귀하의 세금은 자본 이득(5500-5000)에서 $500, 일반 소득(stETH 스테이킹에 대한 후속 수익)에서 $500입니다.

이것은 위의 각 관할 구역의 비유동 저당세와 어떻게 다릅니까?

위 관할권에서는 유동적이지 않은 스테이킹 보상의 경우 세금 신고 전에 보상을 받아야 하지만 유동적 스테이킹에서는 스테이킹 보상을 받을 때 소득세를 신고해야 하며 스테이킹 보상을 판매할 때 또 다른 트리거가 발생합니다. 과세 대상 이벤트는 미국에서 세금 보고 대상입니다.

캐나다에서는 포상을 받을 때 소득세를 신고하려면 "사업" 스테이커여야 하며, 판매하는 사람은 누구나 자본이득세를 신고해야 합니다.

호주에서는 모든 사람(사업가와 아마추어 모두)이 상을 받을 때 기타 소득세를 신고하고 처분할 때 양도소득세를 신고해야 합니다.

영국에서는 상업성, 위험, 활동 수 및 조직과 같은 요소에 의해 결정됩니다. 성공적인 마이닝 및 스테이킹으로 인한 모든 암호 자산 스테이킹 보상(수령 시)은 일반적으로 소득(기타 소득)으로 과세되며, 채굴 활동이 거래와 동일하지 않은 경우 필요한 비용은 과세 대상 금액을 줄입니다.

활동이 거래에 해당하는 경우 모든 소득은 관련 세법에 따라 결정되어야 합니다. "스테이커"가 보상금을 보유하고 있는 경우 처분 시 양도소득세 또는 과세소득에 대한 법인세가 부과됩니다.

요약

지분 증명 메커니즘은 이더리움 생태계를 크게 변화시켰습니다. 그러나 세금의 관점에서 보면 두려워할 이유가 없습니다. 결합된 스테이킹 보상이 과세 목적상 소득을 구성한다는 데는 논쟁의 여지가 없지만 평가 방법에 대한 질문에 답합니다.

면책 조항: 이 기사는 세금 관련 조언이 아닙니다. 항상 변호사/회계사와 상담하십시오.