매직 트레이더와의 대화: GCR 커뮤니티 $9 미국 플런지 솔에 뛰어들기

편집자 주: 이 대화는 올해 3월에 진행되었으며, 그의 예측이 많이 실현되는 것을 보았기에 지금 공개합니다.2016년, 슈는 바이트의 국제화 부서 중 하나를 그만두고 암호화폐 업계에서 풀타임 레벨 2 트레이더로 활동하기 위해 뛰어들었고, 음침한 GCR 커뮤니티에 뛰어들어 9USD로 바닥을 쳤습니다. 솔라나, 우리는 옵션, 레벨 2에 대한 투자 아이디어, 밈, VC 코인, 숏, 솔라나, 신비한 GCR에 대해 많은 이야기를 나눴습니다.

게임에 뛰어든 경험에 대해 이야기 나누기

Nathan:경험은 어땠나요? 지난 몇 년 동안 어떤 기회와 어떤 스토리가 있었나요?

Shu: 2013년 미국에서 학교를 다닐 때 친구가 비트코인을 구매하여 채굴을 시작했다는 소식을 들었습니다. 당시에는 관심을 기울였지만 구매하지는 않았습니다. 그러던 중 같은 해 7~8월에 당시 렌렌에서 인기 있었던 대니 더 카우가 비트코인에 대해 언급하는 것을 보게 되었습니다. 호기심이 생겨서 이 분야에 관심을 기울이기 시작했고 조금 후에 비트코인을 구매했습니다. 당시에는 아직 학교에 다니고 있었기 때문에 용돈으로 소량만 구매했습니다. 비트코인 가격이 200달러, 300달러에서 700달러, 800달러로 올랐다가 11월 말에는 1,000달러까지 올랐던 것이 아주 생생하게 기억납니다. 하지만 그 후 12월에 가격이 급격히 하락했습니다. 당시에는 재미로 투자한 것이었지만, 이후 이 경험이 이후 성장, 특히 2016년과 2017년의 사이클에서 중요한 역할을 했다는 것을 깨달았습니다.

16년 중국에 돌아와 Byte에 합류해 국제화 업무를 담당하던 어느 날 동료 엔지니어 중 한 명이 비트코인과 유사한 코티지 코인 거래소 웹사이트를 검색하는 것을 발견했습니다. 2013년에 라이트코인이나 리플과 같은 유사한 암호화폐를 구매했던 제 경험이 떠올랐어요. 제가 코인을 팔지 않았기 때문에 코인 가격은 몇 배 이상 올랐습니다. 이번이 저의 두 번째 암호화폐 투자라고 할 수 있습니다.

16년, 17년에 시작한 투자가 어느 정도 돈을 벌었고, 일부는 몇 배로 불어났으며, 많은 친구들이 코인을 발행했고, 일부는 바이낸스에 가입했습니다. 2017 년 12 월에 BTC가 20,000 달러에 도달 한 것으로 기억합니다. 2018 년 1 월에 급격한 상승세가 있었지만 약 2-3 주 후에 코인 가격이 계속 떨어지기 시작했고, 당시 저는 트레이더가 아니었고 거래 방법을 몰랐고 어쨌든 매수하면 올라 갔고 이익을 얻었습니다. 다시 새로운 코인에 투자했다가 모든 것을 잃었습니다. 거래하거나 라인을 읽거나 아무것도 할 수 없었기 때문에 제가 번 돈의 대부분을 다시 잃었습니다.

저를 정말 변화시킨 기회는 암호화폐 시장이 다시 활발해진 2021년 3월과 4월 사이에 찾아왔습니다. 하지만 5월 19일에 파이어코인을 비롯한 많은 거래소가 갑자기 폭락하면서 하루 만에 수백만 달러를 잃게 되어 매우 실망스러웠고, 2021년 4월에는 트위터에 트레이더 KOL이 있다는 것을 알게 되어 당시 이 분야에 대한 지식이 부족했던 저로서는 그들을 많이 팔로우하게 되었습니다. 꽤 대단하다고 생각한 한 사람을 팔로우했는데, GCR이라는 사람이 4월 말에 경고를 했는데 그 당시에는 그가 그렇게 대단한 사람인지 몰랐어요. 모든 KOL은 한동안 팔로우를 해봐야 그가 대단한지 아닌지 알 수 있으니까요.

2021년 7~8월에 저는 큰 상실을 경험하고 매우 힘들어서 공백기를 가졌어요. 그때부터 K-라인 등을 배우는 등 거의 처음부터 체계적으로 다양한 트레이딩 기법을 배우기 시작했습니다. 트위터에서 훌륭한 영어 트레이더를 많이 발견했지만, 수많은 KOL과 어떻게 구별할 수 있는지가 큰 문제였습니다.

예를 들어, 2017년 사이클에서 제가 배운 가장 큰 교훈 중 하나는 중국 커뮤니티에 있는 대부분의 KOL의 품질이 좋지 않다는 것이었습니다. 그 이유는 사실 매우 간단합니다. 중국에는 2017년 디지털 매니아나 그와 비슷한 숫자를 포함하여 매우 많은 사람들이 있기 때문에 A주 또는 수년간의 국내 경험을 살펴볼 수 있습니다. 많은 사람들이 많이 벌고 있고, 특히 팬이 많고, 그들에게 돈을 버는 가장 쉬운 방법은 팬에게 알파를 제공하기 위해가는 것이 아니라 팬의 부추를 자르는 것입니다.이것은 미국과는 매우 다르다고 생각하지만 미국에서도 부추를 자르지만 정말 아주 좋은 소수의 사람들이 있으며 유료 그룹을 설정하지 않고 정말 유용한 정보를 공유 할 것입니다. 그러나 그러한 사람들을 찾기가 매우 어렵고 1,000 개의 트위터 계정 중 하나만 찾을 수 있습니다. 핵심은 그들을 찾는 방법을 배우는 것이기 때문에 그 당시에는 많은 시간을 관찰하는 데 보냈습니다.

2021년 8~9월이 되자 정말 팔로우할 만한 사람들이 보이기 시작했고, 수익을 내기 시작하고 손실을 조금씩 만회하면서 트레이딩 실력도 조금씩 발전하고 있었습니다. <2021년 10월에 GCR이 비트코인 선물 ETF가 곧 통과될 것이라고 예측하고 "리버스 DAO"를 만들겠다고 트윗한 것을 기억합니다. 저는 이 게시물을 본 후 10분도 채 지나지 않아 급하게 참여했습니다. 그러자 한 시간도 안 되어 스레드가 닫혔고 그는 Discord 그룹을 만들었습니다. 저는 가입해서 많은 서양 트레이더들과 이야기를 나누며 그들의 트레이딩 스타일을 배우기 시작했고, 그들의 스타일이 우리와 매우 다르다는 것을 깨달았습니다. 트위터에서도 훌륭한 트레이더들을 조금씩 알게 되었죠.

GCR의 경우 FTX에서 그의 이름은 매우 길고 GCR은 그의 약어일 뿐입니다. 그는 FTX 수익성 차트에서 상위권에 있으며 기관을 제외하면 상위 2, 3위 안에 들 수 있습니다. 그는 매우 훌륭한 트레이더입니다. 트위터에 100개의 항목을 올리면 그중 99개는 거래에 관한 것이고 모두 적중률이 높기 때문에 적중률이 가장 높으며, 실제로 우리가 트레이더 그룹으로서 가장 중요하게 생각하는 원칙 중 하나는 많은 돈을 벌고 나서 분석을 게시해서는 안된다는 것입니다. ". 중국에도 이런 식으로 분석하는 영어 부추 그룹이 많이 있습니다. 그러나 GCR은 일반적으로 미리 예측을 제공하고 때로는 특정 거래 포인트를 제공합니다. 하지만 지금은 대중의 눈에 덜 띄고 소규모 그룹에서 더 많이 소통합니다.

Nathan: 풀타임 세컨더리 트레이더로서 현재 어떤 상태인가요?

Shu: 저는 기본적으로 GCR을 우상화하기 때문에 풀타임 세컨더리 트레이더이며, 그가 말하는 거래 중 상당수가 실제로 적중했습니다. 그는 실제로 2021 년 최고점에서 암호 화폐 강세장에서는 아무것도하지 말고 24 시간마다 컴퓨터 앞에서 모든 종류의 학습을하면서 코인을 투기하면서 풀 타임으로 와서 모든 종류의 학습을하는 코인을 투기해서는 안된다고 말했습니다. 하락장에서는 티어 1 트레이딩을 하고 있는지, 프로젝트 파티 등에서 일하고 있는지에 따라 다양한 프로젝트 당사자들과 관계를 구축해야 합니다. 상승장에서 트레이딩에 올인하는 것은 암호화폐 업계에서 10년에 한 번 올까 말까 한 알파 수익을 올릴 수 있는 좋은 기회입니다.

투자 스타일과 플레이 스타일

Nathan: 현재 세컨더리 레벨에서 어떤 스타일과 플레이 스타일을 가지고 거래하고 계신가요?

Shu: 제 거래 스타일은 대부분의 자금이 제 돈이기 때문에 더 공격적이고, 멀티플에서 더 높은 수익을 내고 싶기 때문에 위험 성향이 조금 더 높아서 확실히 왼쪽 편에 있습니다.

왼쪽 안에는 사실 두 가지 종류가 있습니다. 첫 번째는 기술적 트레이더로 라인 기반, 롱-숏 비율과 같은 다양한 정량적 지표와 분석이 결합된 매매를 하는 트레이더입니다. 두 번째는 내러티브 트레이더로 시장 이면의 이야기와 감정적 요인에 더 많은 관심을 기울입니다. 이 외에도 더 많은 것을 파악할 수 있습니다. 실제로 저는 주로 내러티브 트레이더에 약간의 정량적 분석을 더하지만, 제 전략에서 정량적 분석이 가장 중요한 것은 아닙니다. 암호화폐 시장에서는 참여자 수가 상대적으로 적고 심판 규제 기관, 거래소, 대규모 투자자 간의 밀접한 관계가 종종 존재하기 때문에 전통적인 주식 시장보다 공정성과 투명성이 떨어집니다. 그 결과 비트코인이나 이더리움과 같은 주류 코인에만 집중하지 않는 한, 암호화폐 시장에서는 많은 기술적 지표가 실패하거나 심하게 뒤처질 수 있습니다.

그래서 저는 주로 좌측, 내러티브에 영감을 받은 트레이딩을 하고 있으며, 그 정도는 덜하지만 내부자 트레이딩에 참여하고 있습니다. <예를 들어 솔라나가 약세장에 있을 때 GCR에 5~6명이 있었는데, 그 그룹에 300만~500만 달러부터 시작하는 주문을 넣었습니다. 그러나 보통 주문의 정확한 금액을 직접 밝히지는 않고 일반적인 방향과 힌트를 제공합니다.

실제로 저희 그룹을 포함한 암호화폐 트레이더들이 채팅을 하는 경우 대부분 그들만의 암호 체계나 코드, 은어를 많이 사용하기 때문에 외부에서는 잘 이해하지 못합니다. 많은 경우 펀드를 할 경우 확실히 더 많거나 안정성을 요구하고 너무 많은 되돌림은 작동하지 않습니다. 확실히 첫 번째는 안정성을 추구하는 것입니다. 예를 들어 BTC + ETH 구성에 SOL의 20 % -30 %와 Meme 코인의 5 % -10 %가 나쁘지 않습니다. 하지만 이 밈 코인이 올랐다고 생각하면 50~60%를 할당하고 레버리지를 추가할 수도 있으니 확실히 완전히 같지는 않습니다.

Nathan: 요약하자면, 특정 코인에 대한 결정을 내릴 때 내러티브, 추세, 변곡점, 이벤트 분석을 더 중시하는 좌측 트레이딩 스타일이 주를 이룬다는 말씀이시군요?

슈: 네, 트위터에는 시장에 큰 영향을 미치는 윌리 우(@woonomic)와 같은 인플루언서가 많이 있고, 그는 매우 잘 알려져 있습니다. 그는 매우 잘 알려져 있고 적중률이 매우 높기 때문에 아마도 가장 영향력 있는 대중 연사 중 한 명일 것입니다. 솔라나 랩의 공동 창립자이자 솔라나의 얼굴인 아나톨리(@aeyakovenko)도 있습니다. 이러한 거물급 KOL이 참여하며, 주문장을 분석하고 바이낸스 또는 코인베이스에서 모든 종류의 유출과 유입을 분석할 수 있도록 도와주는 기술적인 분들도 있습니다. 매크로 나는 또한 일부를 읽을 것이지만 사실 매크로는 우리 모두가 알고있는 매크로가 얼마나 강할 것인지, 얼마나 강할 것인지, 의견 차이가있을 것이기 때문에 매크로는 그렇게 중요하지 않습니다.

특히 솔라나나 다른 코인과 같은 프로젝트의 경우 내부 인맥이나 정보가 있는지 살펴볼 것입니다. 이 연락처는 프로젝트 내부에 있어야 하며, 프로젝트에 속하지 않거나 프로젝트의 핵심 직책이 아니라면 그들이 제공하는 정보가 정확하지 않을 수 있습니다. 암호화폐 내부에서 가장 중요한 것은 자신의 정보가 정보 피라미드에서 얼마나 높은 위치에 있는지 파악해야 한다는 것입니다. 대부분의 사람들은 판단하지 못하고 자신이 2, 3단계에 있다고 생각하지만 실제로는 5, 6단계에 있을 수 있기 때문에 훨씬 느리고,그리고 일단 느리면 암호화폐는 매우 빠르게 변동하기 때문에 거래가 쓸모없습니다.

마지막으로, 시장 심리도 간과되는 중요한 요소입니다. 많은 사회적 신호가 있지만, 이는 전적으로 주관적입니다. 이러한 신호를 객관적으로, 예를 들어 모든 유명인사의 언급 횟수를 세는 식으로만 수집하고 이를 바탕으로 트레이딩을 한다면 트레이딩 결과는 매우 좋지 않을 것입니다.

Nathan: 자산 가격, FDV를 선택하고 거래할 때 선호하는 방식이 있나요?

Shu: 옵션이 있습니다. 주류 코인에 관한 한 저는 다른 수준의 배분을 할 것입니다. 나는 2023 년 1 월에 솔라나를 약 9 달러에 처음 구매했습니다. GCR이 솔라나를 매수했기 때문에 지난번에 솔라나는 이런 이유로 롱이라고 말했었죠. 그 다음에는 비트코인, 이더리움, 그리고 다른 L1이 있는데, 다른 L1의 자산 배분 중에서 솔라나에 가장 많이 투자한 이유는 유동성이 충분히 좋기 때문입니다.

두 번째는 밈 코인을 살펴보는 것입니다. 밈 코인에도 레벨이 있습니다. 먼저 지난 사이클의 도지나 시브와 같은 OG를 살펴보세요. <두 번째는 체인별 밈 코인으로, 체인마다 다른 생태에 따라 솔라나의 Wif와 같이 거의 10배에 가까운 0.26 매수입니다. 그리고 Pepe와 같은 순수 밈 코인이 있습니다, 사람들은 pepe가 Eth 생태에 속한다고 말할 수 있지만 실제로는 체인 특이성이없는 밈 코인이라고 생각합니다.밈 코인은 또한 다른 테마로 나눌 수 있습니다, 예를 들어 개 유형인지 고양이 유형인지 유형 또는 고양이 유형. 개 타입 코인의 시가총액이 10억 달러가 넘는 코인이 많다면, 고양이 타입 코인 중에도 10억 달러의 시가총액을 가진 코인이 몇 개 있어야 하지 않을까요? 더 나아가 세 번째로 인기 있는 반려동물은 무엇일까요? 이 연쇄 질문을 맞히신 분이라면 아마 가치가 있을 거라고 생각하시겠죠? 전반적으로 이번 상승장은 가장 주류이고 가장 강력한 레이어 1을 매수하거나 올바른 밈 코인에 베팅하는 양방향 시장이라고 생각합니다.

Nathan: 밈 4분면 내에서 그 상관관계를 나누는 다양한 동물 속성은 동일합니다. 서로 다른 동물 속성이 관련성이 있나요? 예를 들어, 개 카테고리에 이미 OG 평가 시스템이 있는 경우, 고양이 카테고리가 개 카테고리를 벤치마킹할 수 있는 상관관계와 앵커링에 가치가 있을까요?

슈: 아니요, 예를 들어 개 코인의 가치가 40억, 50억 달러이고 고양이 코인은 더 이상 인기가 없고 10억 달러로 개 코인의 가치의 7분의 1, 8분의 1이라고 하면 가장 넓은 의미로만 볼 수 있죠. 고양이 등급의 코인은 아무리 인기가 없어도 10억 달러가 되면 개 등급의 코인은 7~8%, 즉 가능성이 매우 높습니다.

Nathan: 솔라나 밈이 이더리움 밈을 능가하는 강세장에 대해 어떻게 생각하시나요, 그 배경에 있는 자금이나 다른 지역 트레이더들의 영향력이 미국보다 덜한 것과 관련이 있을까요?

슈: 이것의 이유는 사실 매우 간단하다고 생각합니다. 2~3주 전에 몇 개의 밈 코인으로 이더리움을 구매하려고 했는데 가스 수수료가 너무 높았어요. 전통적인 인터넷 바이트에서 나온 사람으로서 저는 온보드 비용이 너무 높다는 것을 즉시 이해했습니다. 예를 들어 1000달러나 2000달러를 서두르면 이더리움 가스비가 10%인데 솔라나는 2~3%라면 당연히 솔라나를 서두르게 되죠. 그리고 대부분의 사람들은 1,000달러나 2,000달러에 구매하는 것이 아니라 100달러나 심지어 수십 달러에 구매합니다. 그래서 솔라나를 사려고 할 때 50달러를 밀면 30달러나 20달러의 주유비를 내야 하니까 안 사려고 합니다. 이것이 가장 간단한 추론입니다.

또 다른 이유는 솔라나가 이번 사이클에서 약간의 소음을 냈고 코인 가격 상승 외에도 미국에서 많은 노출이 있었기 때문입니다. 미국에 계신다면 이미 오프라인 상점, 출시 된 휴대폰 등에 액세스했을 것이므로 루프 외부에 있든 없든 루프 내부 또는 외부 사람들에게 어느 정도 노출되어있을 것입니다. 모두 어느 정도의 노출이 있습니다. 솔라나가 여러모로 강세를 지지하고 있다면 사람들은 자연스럽게 그 위에 무엇이 있는지 생각하고 싶어 할 것이고, 그것이 더 논리적인 사고입니다.

Nathan :많은 다른 체인들, 즉 많은 L2들이 다음 단계로 가기 위해 밈을 자체 시장과 성장 엔진으로 생각하기 시작한다면, 그들은 많은 노출을 갖게 될 것이고, 그들은 많은 노출을 갖게 될 것입니다. 밈 프로젝트를 진행하기 위해 그들만의 시장과 성장 동력으로 삼는다면, 이 밈을 구매할 가치가 있다고 생각하시나요?

Shu: 밈 프로젝트에 모두 포함되겠지만, 저는 구매하지 않을 것입니다. 그건 또 다른 오해입니다. 사람들은 필러를 사려고 하는데, 저는 필러는 절대 사지 않고 가장 빠른 러너만 사죠. 그것도 GCR에서 배운 점입니다. 항상 가장 빠르게 달리는 코인에 집중해야 합니다. 여러분의 유일한 임무는 이 밈 사이클에서 가장 빠르게 달리는 코인을 찾아내고, 처음에 타지 못했다면 언제 타야 하는지, 예를 들어 그가 뒤로 물러날 때를 찾아내는 것입니다. 수선 중인 새 물건을 사지 않거나 수선에 아주 작은 부분만 할당할 수 있습니다. 왜냐하면 채우는 것은 솔직히 마켓 메이커나 프로젝트 측이 경쟁력이 없기 때문입니다.

마켓 메이커가 매우 훌륭하고 BTC 또는 전체 시장에 대한 판단이 가장 정확하다면, 상승을 주도해야 하지 않을까요? 랠리를 채워야 하지 않을까요? 다시 말하지만, 당신이 사업을 시작하고 가장 먼저 자금을 조달한다고 가정 해보십시오. 그러나 첫 번째 자금 조달에서 성공하지 못하면 충분히 빨리 반응하지 못했다는 의미 일 뿐이며, 천천히 반응하는 것은 암호 화폐처럼 자본 효율성이 높은 시장에서 수많은 단점이 있습니다. 암호 화폐 때문에 모두가 싸우고 있습니다. 관심을 끌기 위해 싸우고 있지만, 사실 관심은 불균형적으로 집중되어 있습니다. 예를 들어 보메는 하루 만에 모든 관심을 끌 수 있지만, 그 배후에는 큰 기업들이 있습니다. 우리는 그 가격이 올라가는 곡선을 보면서 하루 이틀 만에 가격이 이렇게 많이 올라가는 이런 종류의 일에는 기적이 없다, 왜 그렇게 많은 친구들이 이것이 일종의 우연이라고 믿는지 모르겠다, 결코 우연이 아니다라는 외침의 말을 포함합니다. 예를 들어 솔라나 당시 가격이 9달러를 기록했을 때 1월에 18달러까지 갈 수 있다고 생각했고, 우리 모두 예산이 있었고, 기본적으로 그 당시 우리 그룹은 300만 달러, 400만 달러를 모았고 GCR만 150만 달러를 투자했고 각자 조금씩 투자했습니다.

Nathan: 소위 'VC 코인'에 대해 어떻게 생각하시나요?

Shu: 제 개인적인 스타일은 예를 들어 솔라나처럼 VC가 정리되지 않는 한 어떤 VC 다수 토큰도 건드리지 않는 것이며, 그 이유는 매우 간단합니다. 예를 들어 VC 펀드가 3억 달러가 될 수 있지만 자신의 돈을 가져가는 것이 아니기 때문에 자연스럽게 동기가 그렇게 크지 않다는 압박감이 크지 않습니다. 우리 그룹의 빅딜 메이커들은 다른 사람의 돈의 10배, 20배를 받는 것과 자신의 돈을 받는 것은 완전히 다릅니다. 그래서 저는 벤처캐피탈이 하는 말에 전혀 신경을 쓰지 않고 일반인들이 어떻게 생각하는지에 더 신경을 씁니다.

두 번째로, 저는 BTC의 최대 마켓 메이커인 블랙록, 제인 스트리트 등 실제 파워하우스가 어떻게 생각하는지에 주목합니다. 어떤 관점에서 볼 때 VC는 단지 순수하게 길고, 그들은 일과인지 유전자의 속성 때문에 오래 외칠 것이고, 오래 외치지 않으면 돈을 모으기 위해 돈을 모을 수 없으며, 그것이 정말 낙관적인지 아니면 LP를 거짓 낙관주의로 속이기 위해인지 말하기는 어렵지만 이런 종류의 한마음으로 긴 발언을 부르는 것은 대중에게 영향을 미치고 오도 할 것입니다. 정확한 시장은 길고 짧아야 합니다. 예를 들어 2022 년에는 70 %를 벌기 위해 더 많은 돈을 버는 것보다 돈을 벌기 위해 공매도에 의존하고, 돈의 많은 부분에서 암호 화폐는 돈을 벌기 위해 공매도에 의존 할 것입니다. BTC의 미래 되돌림의 50 %는 확실한 것이며, 강세장의 정상에서 이중 레버리지를 열 수있는 적절한 시간을 찾아 공매도를하고, 이는 또한 많은 돈을 벌 수 있으며 내부의 되돌림에 신경 쓸 필요가 없지만 충분한 마진 (재무 조언이 아닙니다)이되어야합니다. 가장 먼저 해야 할 일은 올바른 조언을 얻는 것입니다). 또한 숏은 숏의 오른쪽에 있어야하며 모든 포지션에 갈 수 없으며 절대 정상을 추측하지 마십시오. 그러나 평범한 사람은 쉽게 짧지 않으며, 짧은 것은 기술이 매우 필요합니다. 그러나 강력한 사람들을 단락시키는 것은 더 많은 것을 판단해야하기 때문에 단락은 더 많은 것을해야하기 때문에 나쁘지 않을 것입니다.

많은 사람들에게 공매도는 인내심이 가장 중요하고 때로는 레버리지가 사용되기 때문에 마진이 충분한지 확인하는 것이 그 다음입니다. 저는 21년에 한 거래소에서 작은 코인을 공매도했는데 그 코인 가격이 한 시간 만에 15배나 폭등해서 큰 손해를 본 기억이 있습니다. 한 시간 만에 가격이 급등락하면 거래소의 평판이 심각하게 손상될 수 있기 때문에 거래소에도 좋지 않습니다. 일반적으로 이러한 행위는 용납되지 않습니다. 코인이 한 시간 동안 3~5배 이상 상승하면 거래소의 유동성 및 주문량 관리가 제대로 이루어지지 않았다는 신호입니다. 바이낸스와 같은 거래소는 코인 공급량의 30~40%를 보유하며 스스로 시장 조성자 역할을 하기 때문에 가격이 변동하더라도 한 시간 안에 많이 오르지 않습니다. 바이낸스에서 하루에 2~3배 상승하는 것은 매우 흔한 일이지만 한 시간 만에 10배 상승하는 것은 매우 드문 일이며 지난 2~3년 동안 이런 일이 발생하지 않았습니다. 한 시간 만에 가격이 10배나 급등하면 많은 사람이 포지션을 폭파할 수 있으며, 거래소의 판매자 유동성이 매우 열악하고 매도 압력이 충분하지 않다는 것을 보여줍니다. 물론 게이트와 같은 다른 거래소에서도 한 시간에 두세 번씩 폭락한 친구들이 몇 명 있습니다. 그들은 모두 그룹에 속한 사람들에게 매우 좋은 거래자였기 때문에 사람들은 거래소 사용을 중단했습니다.

중국계 거래소는 사실 참깨를 따먹고 수박을 잃는다고 생각해요. 이 분야는 장기적으로 매우 수익성이 높기 때문에 약간의 작은 이익을 위해 위험 관리를 무시할 필요가 없습니다. 카지노처럼 어떻게 한 시간 만에 모든 것을 잃게 할 수 있을까요? 최고의 비즈니스는 도박꾼이 천천히 잃게 하는 것입니다.

숏과 레버리지에 대해 이야기하기

Nathan: ROI와 위험 감수라는 관점에서 보면 일반적으로는 위험을 감수할 필요가 없죠. 리스크를 감수하고 레버리지를 사용하려면 어느 정도 범위가 적당할까요?

Shu: 레버리는 통화에 따라 다르고, 두 번째는 거래에 대한 확신에 따라 달라집니다. 예를 들어 절대 바닥이라고 생각하거나 절대 바닥에 가깝다면 7배 또는 8배의 레버리지를 사용하죠. 레버리지. 일반적으로 10배 이상의 레버리지를 사용하지 않는 이유는 10배 되돌림은 매우 흔한 일이고, 10배 되돌림은 10배 레버리지 포지션을 폭파하기 위한 것이라고 말할 수도 있기 때문입니다. 7~8배는 제가 사용해본 것 중 가장 높은 수치이며, 보통 4~5배 정도입니다. 포지션에 따라 다르지만, 예를 들어 제 포지션에 돈이 많을 때는 2~3배 레버리지가 될 수도 있습니다. <강력> 트레이더가 20배 레버리지를 자주 사용한다고 말하는 순간, 그의 포지션이 충분히 크지 않아서 말이 안 되거나 그의 친구가 스택을 날려 버릴 날이 얼마 남지 않았다는 뜻입니다. 암호화폐에서 어떤 코인을 5% 하락시키면 20배 레버리지는 폭발할 것이기 때문입니다. BTC 10% 하락, 10배 레버리지는 터지지 않나요? 사실 10배 레버리지는 많은 코인이 터지기 쉽습니다. 많은 작은 코인이 30%, 40%, 3배, 5배의 레버리지를 철회하면 터질 수 있습니다. 그리고 일반적으로 포지션은 한 번에 채울 수 없으며 천천히 추가됩니다.

솔라나를 9달러에 매수한 이유

Nathan: 솔라나를 9달러에 매수한 이유는 무엇인가요? 솔라나?

Shu: 네, 9달러에 구입했는데 가격이 18달러나 19달러로 올라갔어요. 첫 번째 기회는 FTX 파산이었다고 생각합니다. 당시 FTX가 폭락하면서 많은 사람들이 큰 돈을 잃었습니다. FTX가 파산한 후 저는 12월 초까지 거의 한 달 동안 손실을 만회하기 위해 별다른 노력을 하지 않다가 감정이 진정되고 서서히 관심을 갖기 시작했습니다. 그러던 중 12월 중순에 GCR이 소규모 그룹을 만들었는데 처음 5분 만에 약 50명이 들어와서 함께 토론을 했습니다. GCR은 11월 말이 저점이고 시장은 절대 바닥이며 2023년까지 큰 랠리가 있을 것이고 2024년에는 강세장이 시작될 것이라고 예측했습니다.

여기 플러그가 있습니다. GCR은 많은 것을 예측하고 높은 정확도로 예를 들어 2023 년 중반에 트럼프가 미국의 새 대통령으로 선출 될 것이라고 90 %의 확률로 예측했으며 현재 추세에 따르면 실제로 매우 높은 확률입니다. GCR은 트럼프를 0.10 달러 또는 0.10 달러에 매입했습니다. 밈 코인을 매입했으며, 지난주에는 토큰이 3,500만 달러 이상 상승했다고 말했습니다(이 대화는 올해 3월의 대화입니다). 그는 또한 Luna가 추락 할 것이라고 예측하고 friend.tech의 출현을 예측했으며 많은 것을 예측했습니다. 그는 누구도 따라올 수 없는 최고의 트레이더입니다.

일반적으로 이더리움의 경쟁자들은 이더리움보다 더 많이 상승하며, 이번 사이클에서 가장 큰 이더리움 경쟁자는 여전히 솔라나입니다. 첫째, 솔라나는 모든 이더리움 킬러 중 가장 많은 자금을 조달했고, 둘째, 솔라나는 비교적 캘리포니아 샌디에이고의 해변 이름을 딴 미국화된 퍼블릭 차이이며, 설립자 중 일부는 링크드인에서 찾을 수 있는 퀄컴입니다. 셋째, 솔라나의 생태적 측면은 여전히 매력적인데, 예를 들어 일부 서드파티 개발자가 지갑을 만들었고 팀 전체가 매우 미국화되어 있고 상대적으로 엘리트입니다. 미국화되고 상대적으로 엘리트입니다. 또 다른 중요한 이유는 제가 뉴욕에 있는 그들의 오프라인 매장에 갔는데, 2022년 6월이나 7월에 제가 미국으로 돌아갔을 때 그가 이곳에 물리적 매장을 열고 있다는 것을 알았는데, 이는 그의 재정력이 여전히 매우 좋다는 것을 증명하거나 그렇지 않으면 그 곰 시장에서 다른 매장을 열 필요가 없다는 것을 증명하며, 이 모든 것이 Solana가 다음 사이클에서 여전히 큰 일을하고 싶다는 것을 증명합니다.

지난 8 월 말에 이더 해커 톤에 참석하기 위해 멕시코에 갔는데, V God은 몇 년 전의 상태와는 완전히 다르다고 생각합니다. 그는 개인 경호원이 여러 명 있고, 동기가 거의없는 것처럼 신이 된 느낌이 약간 있습니다. gcr은 종종 동전이 왜 뽑혀야하는지, 동기가 있기 때문이라고 말했습니다! 동기가 있기 때문이죠. 인센티브 없이는 팀이 성공하기 어렵습니다. 저는 이더리움이 충분히 동기가 부여되지 않았다고 생각합니다. V God을 비롯한 다른 이더리움 OG들이 너무 오랫동안 쉬고 있었고, 예전 텐센트와 알리바바와 마찬가지로 새로운 경쟁자들과 비교할 수 없습니다. 이것이 제가 솔라나가 이더보다 낫다고 생각하는 몇 가지 이유이며, 저희가 계산을 할 당시에는 솔라나의 공급량 대부분이 FTX에 의해 잠식되었습니다.

지난해 4~5월에 GCR은 BTC ETF가 통과될 것이라고 판단했지만 통과 시기는 몰랐던 것으로 기억합니다. 따라서 이 타이밍 이전의 모든 혼란은 정상입니다. 그리고 이 타이밍이 지나고 나서 2~3주 안에 솔라나를 사면 여전히 매우 낮다는 것을 알게 됩니다. 또한 정서가 가장 두려워하는 쪽으로 당겨지면 일반적으로 반등하는 것이 암호화폐의 경험입니다. 사실과 반대되는 것이 반드시 최고의 거래는 아니지만, 최고의 거래는 사실과 반대되는 것이어야 합니다.

Nathan: 루나도 사실과 다른데 왜 루나를 사지 않나요?

Shu:  루나의 천둥은 다릅니다. 루나의 경우는 수학적으로 계산이 가능했고, 지속 불가능했습니다. 솔라나의 경우는 FTX가 하락한 후 엄청난 매도세를 겪었고, 2022년에 안정화되었을 때 대부분의 매도 압력이 사라졌다는 점에서 달랐습니다. 오더북의 매도 압력을 살펴본 결과, 거의 2, 3주 동안 오랫동안 지켜본 결과 매도 압력의 매도 벽이 매우 낮고 약간의 매수 압력만 있으면 상승할 수 있다는 것을 알 수 있었습니다. FTX가 가장 큰 촉매제 (촉매제)라고 생각한다면, 이보다 더 약세 시나리오는 없다고 생각한다면, 사실 BTC는 결국 BTC가 안정화되거나 약간 반등하면 그 반등이 가장 큰 것입니까? 매우 큰 알파입니다.

Nathan: 그렇다면 솔라나의 FDV가 이더리움을 넘어설 것이라고 생각하시나요?

Shu: 솔라나가 이더리움을 뒤집기는 조금 더 어려울 것 같습니다. 왜냐하면 저희 판단은 이더리움 ETF의 통과는 기본적으로 관에 못을 박은 것이나 다름없고, 시간의 문제일 뿐이고, 만약의 문제가 아니라 언제가 문제라면 이더리움 ETF가 통과하면 이더리움도 상승할 것이고, 솔라나는 분명히 통과하겠지만 이번 사이클이 아닐지, 이번 사이클이 언제인지 알 수 없으니까요. 솔라나도 분명히 지나갈 것이지만 이번 사이클이 아니거나이 사이클이 언제인지 모르기 때문에이 합법성과 전통적인 큰 돈이 들어 가지 않고 얼마나 오래 올라갈 수 있는지 우리는 모릅니다. 그래서 저는이주기에서 ETH를 뒤집기가 어렵다고 생각합니다. ETH ETF 저는이주기에서 전통적인 돈의 도움으로 일어날 것이라고 생각하는데, 솔라나가 ETH를 뒤집을 수 있을까요? 매우 어렵습니다. 전통적인 자금은 같은 수준이 아니기 때문입니다. (이 대화는 시장이 이더리움에 대해 부정적인 분위기였던 올해 3월에 진행되었습니다.)

두 번째 이유는 이더 자체가 솔라나보다 역사가 훨씬 길고, 모든 암호화폐의 코인 시가총액 순위를 확인할 수 있기 때문에 후발 코인이 이전 코인을 뒤집기가 매우 어렵다는 점입니다. 그 이유는 예를 들어 이더를 예로 들면 거대 고래가 아주 일찍 이더를 샀다면 이더 가격이 3200이든 4000이든 상관없고, 계속 가져간다면 트레이더가 아니기 때문에 매도 압박과 매도 인센티브가 없다는 뜻입니다.

GCR 소개

Nathan:GCR 그룹에 대해 이야기해 보겠습니다.

Shu:GCR은 매우 엄격해서 소수의 사람들만 그룹에 남을 수 있습니다. 그룹 회원 대부분은 수천만 달러 또는 수십억 달러의 자산을 보유한 대형 트레이더입니다. . 이러한 엄격함은 특히 좋은 트레이더가 되고자 하는 분들의 삶에 영향을 미칠 수 있으며, 이는 자신과 주변 환경에 더 많은 것을 요구하게 될 것임을 의미합니다. 물론 개인에게 달려 있지만 이 길을 선택했다면 스스로에게 엄격해야 하고 말과 행동에 절제해야 합니다. 예를 들어, <강함>때때로 GCR은 특정 기간이나 특정 통화를 지칭하는 코드화된 언어를 사용하므로 해당 기간 동안 어떤 일이 일어났고 어떤 코인이 영향을 받았을 수 있는지 알아내기 위해 조사를 해야 합니다. 대형 트레이더는 일반적으로 직접 말해주지 않고 스스로 해석해야 하는 힌트를 제공합니다.

실제로 저희는 50명 내외의 소규모 그룹과 12명 내외의 소규모 그룹으로 나뉘어 있습니다. 이 그룹에는 유럽 트레이더가 몇 명 있습니다. 유럽 트레이더들의 특징을 요약하면 첫째, 유럽인들은 특유의 자신감이 있고, 둘째, 유럽은 인구가 적기 때문에 인지적, 문화적 선호도가 높고, 유럽은 항상 약간 냉소적인 느낌을 가지고 있습니다. 유럽에도 좋은 트레이더가 있지만 사실 유럽은 시장에 큰 영향을 미치지 못합니다. 시장에 가장 큰 영향을 미치는 것은 여전히 월스트리트 등을 포함한 미국 트레이더들입니다. 블랙록의 CEO가 ETF를 살렸다고 가정해 봅시다. 그렇지 않았다면 이 상승 사이클이 이렇게 빨리 오지 않았을 것입니다.

아시아 트레이더의 단점은 대부분 미국 문화를 깊이 이해하지 못한다는 점이고, 두 번째는 집단 교육으로 인해 모든 사람의 사고가 동질화되어 있다는 점입니다. 이것은 중국뿐만 아니라 일본, 한국도 마찬가지 일 수 있습니다. 동전이 올라가면 모두가 그것을 쫓고, 모두가 작전 우수성을 위해 싸우고, 단식 실행에 들어갔다 나올 수 있도록 싸우지 만 돈을 버는 것은 여전히 매우 피곤합니다. 예를 들어 솔라나가 매우 낮은 시점에 매수한 것처럼 미국 개인 투자자들이 좋아하는 큰 추세를 쫓는 것이 더 낫습니다. 항상 10배, 20배, 20배를 매수했다가 청산하는 것이 빠르게 들어오고 나가는 것보다 훨씬 쉽고 트레이더의 정신적, 육체적 건강에 더 좋습니다.

Nathan: 시장 영향력 측면에서 다른 지역 트레이더들의 먹이사슬 또는 경멸의 사슬은 어떤가요?

Shu: 제 생각에는 유럽이 아시아보다 약간 우위에 있는 것 같습니다. 첫 번째는 백인 문화에 더 가깝고 미국 문화를 더 잘 이해할 수 있으며, 유럽 트레이더는 아시아 트레이더의 집단적 사고가 없다는 큰 장점이 있습니다. 유럽인은 미국인과 마찬가지로 집단적 사고의 영향을 받지 않고 상대적으로 아시아 트레이더에 비해 독립적인 사고를 할 수 있습니다. 두 번째, 유럽은 시간대에서도 확실한 이점이 있습니다. 아시아 시간대와 미국 시간대에서는 트레이더가 깨어날 수 있는 시간이 있습니다. 지난 사이클부터 현재 사이클까지 많은 코인의 큰 상승과 하락이 중국에서는 새벽 2시 또는 3시에 이루어졌기 때문에 중국 트레이더나 아시아 트레이더에게는 매우 불리한 시간대입니다. 하지만 제가 최근에 살펴본 이 사이클에서 일부 주류 코인은 실제로 아시아 시간대에서 더 나은 성과를 보였지만 이것이 아시아 트레이더가 좋다는 것을 의미하지는 않습니다. 왜냐하면 일부 미국 트레이더가 아시아로 이동했다는 것을 알고 있기 때문입니다.

Nathan: 북미 최고의 트레이더들이 아시아로 이주하는 것이 현재 추세인가요?

Shu: 그들 중 일부는 주로 생활비, 권리, 음식 등의 비용 때문에 아시아로 이주하고 있으며, 같은 금액으로 아시아에서 황제처럼 살 수 있습니다. 그러나 그들은 여기에 장기적으로 이사하고 몇 달 동안 단기적으로 오거나 반년 동안 살면서 익숙한 환경에서 휴식을 취하기 어렵지만 낯선 환경에 가면 배우고 적응해야 할 수도 있기 때문에 일종의 휴식 권리로 거래한다고 말하지 않을 것입니다.

매일 쳐다 볼 수없는 거래, 예를 들어 강세장 내부에 20 %의 되돌림과 같은 큰 되돌림이 있는데 매일 쳐다 보면 예를 들어 칼을 잡으려고하는 등 매우 충동적인 거래를하기가 매우 쉽습니다. 따라서 리듬감이 매우 중요합니다. 20 % 되돌림, 25 % 되돌아 갈지 여부를 모릅니다. 이번에는 며칠 동안 휴가를 갔다가 다시 돌아와서 관찰하는 것이 더 나은 방법입니다. 바닥을 추측하려고하지 마십시오. 나는 많은 아시아 상인을 보았고, 바닥을 추측하기 위해 할 것입니다, 정신의 결과를 엉망으로 만들고 후회하고, 더 일찍 사지 않았고, 추격 한 다음 전체 시간의 전체 정신의 되돌림을 방해하고, 전체 황소주기가 수입을 크게 감소시킬 수 있습니다.

Nathan: 더 일찍, 더 나은 발견 메커니즘을 어떻게 다루시나요? 많은 아시아 트레이더들이 실행력이 뛰어날 뿐만 아니라 초기 프로젝트 발굴에 더 능숙한 것 같습니다.

Shu: 방법론은 없습니다. 우선 사람들은 항상 패러다임과 경로를 요약하고 싶어 하지만 암호화폐 트레이딩 내부에서는 잘못된 것일 수 있습니다. 예를 들어, 1000 배를 벌면 이런 종류의 코인을 2000 배 벌거나 이런 종류의 사람들은 모두 방법론을 형성 할 수없고, 방법론을 형성하려면 적어도 세 개 이상의 샘플 샘플이 있어야 법의 형성이라고 말할 수 있지만 이런 종류의 것은 일반적으로 두 개를 넘지 않습니다.

무수히 많은 추측으로 온갖 이야기가 날아 다니는 것을 보았지만 사실 이런 종류의 것은 매일 먹는 것들과 마찬가지로 정보의 입력을 엄격하게 통제해야한다라는 재미있는 것을보고 지나갈 수 있습니다. 매일 미리 만들어 놓은 음식을 먹는데 어떻게 건강할 수 있겠어요. 저는 기본적으로 두세 명의 중국인 KOL만 팔로우하고 나머지는 모두 영어 KOL이기 때문에 제 피드는 매우 깨끗합니다. 위챗에서 보는 것을 포함해 다른 모든 그룹은 역지사지(易地思之)가 되기 때문에 그만뒀습니다. 또한 바이트에서 시간을 보내며 인포머셜이 사람들에게 미치는 잠재의식적 효과를 이해하게 되었습니다. 매일 접하는 정보는 단순히 뇌에서 분류되는 것이 아니라 잠재의식적으로 영향을 미칩니다. 모든 것을 알파로 보거나 가능한 한 최대한 알파를 위해 노력하는 것이 중요합니다.

또 다른 일반적인 실수는 부정적인 사례를 몇 가지 남겨두는 것이 도움이 된다고 생각하는 사람들이 있는데, 이는 사실 매우 잘못된 생각입니다. 예를 들어, 지난 사이클에서 2억~3억 달러를 벌고 FTX 거래 플랫폼의 수익 목록에서 1위에 올랐던 Alex라는 사람이 그룹에 있습니다. 하지만 며칠 만에 수천만 달러를 잃었습니다. 그는 배울 만한 경험을 공유했습니다."잘못의 반대가 반드시 옳은 것은 아니므로 반대의 예는 유효하지 않으며, 카운터 인디케이터 같은 것은 없습니다."

화면 앞에서 많은 시간을 보내야 할 것입니다. 화면 앞에서 많은 시간을 보내야 할 것입니다. 트레이더의 KOL, 그의 많은 통화, 기억할 수 없으면 기억하기 위해 엑셀을 사용해야하는 등 각 KOL을 오랫동안 추적 할 수 있습니다. 이러한 많은 트레이더의 전화가 정확하지 않다는 것을 기억하려면 10 개의 사전 전화 인 경우 기본적으로 7 ~ 8 개를 정확하게 할 수 있다면 그를 따라 가고 수업에 집중하면 이것이 방법이 될 수 있습니다.

또한, 특히 강력한 트레이더는 외향적이지 않고 내성적 인 성격이며 말하기 스타일의 자아가 작지 않다는 것을 발견했습니다. 자아가 트레이더에게 반드시 좋은 것은 아니지만 대부분의 트레이더의 자아는 큽니다. 자존심이 크기 때문에 대중에게 보내는 모든 말을 매우 진지하게 받아들이고 자신이 한 말에 대해 책임을집니다. <강력>GCR 그룹 내부에서는 매주 몇 마디를 했는지 세고, 매주 몇 가지 가격 예측을 하도록 강요하고, 예측에 따라 심사를 받고, 매주 최하위 20%를 쫓아낼 것입니다. 요약하자면, 첫째, 정보 입력량을 조절하고 둘째, 자신만의 알파 팔로잉을 찾아야 합니다.

추세 추종에 대한 채팅

추세 추세에 대한 채팅

Nathan: 이번 상승 사이클에서 시장의 움직임과 속도를 어떻게 보십니까?

Shu: 저희 트레이더는 이 보다 큰 확실성에 대해서만 이야기하고, 구체적인 타이밍에 대해서는 과감하게 이야기하지 않겠습니다. 저는 더 보수적으로 말하기 때문에 2024 년은 확실히 강세장이라고 생각하고 2025 년은 그렇지 않다고 말할 수 있습니다. 2025 년 1 분기는 여전히 그럴 수 있고 그 이후에는 확실하지 않습니다. 가격 수준, 어떤 사람들은 BTC가 20 만 달러에 도달 할 것이라고 말하지만 너무 강세라고 생각합니다. 도달 할 수는 있지만 솔직히 저는 10 만 달러에 도달하면 매우 기쁠 것 같습니다. 10만 달러는 심리적으로 큰 문턱이고, 많은 사람들이 이를 과소평가하고 있기 때문입니다. 10만 달러는 6자리 숫자인데, 지금은 모두 5자리 숫자인데, 밈 코인이 0이 되는 것과 같은 방식으로 심리적 수준에서 돌파구를 마련한 것이죠. 9만 또는 10만 달러에 가까워지면 대부분의 고래가 매도세를 보일 것이라고 생각합니다. 그 시점에서 매도세가 얼마나 잘 회복되는지에 따라 달라질 것입니다. 그래서 저는 10만 달러에 도달하면 좋고, 10만 달러 이상이면 좋겠지만, 9만 달러에 도달하면 서서히 BTC를 줄이고 알트코인을 더 많이 플레이할 것이기 때문에 그다지 큰 영향은 없을 것 같습니다.

Nathan: 솔라나는 어떤가요?

Shu: 솔라나는 현재 190+입니다(올해 3월에 대화가 진행되었습니다). 300이나 400으로 두 배로 늘려도 문제가 없을 것 같아요. 저는 여전히 비교적 보수적인 편입니다. 지난 강세장에서 BTC의 ATH는 60,000이 넘었고, 이번 강세장에서 50%를 더하면 100,000이 될 것입니다. 지난 라운드에서 솔라나의 ATH는 260이었기 때문에 보수적으로 50% 또는 60% 상승, 아마도 400 정도, 더 높을 수도 있습니다. BTC가 50% 올랐고 솔라나는 그보다 훨씬 더 탄력적이기 때문입니다.