Hindsight 20/20: Những Dấu Hiệu Bị 'Bỏ Trộm' Của Tình Trạng Mất Khả Năng Thanh Toán Bằng Độ C

Các vấn đề của Celsius có vẻ như chỉ mới bắt đầu nhưng có rất nhiều dữ liệu cho thấy tình trạng mất khả năng thanh toán hiện tại đã hình thành từ lâu. Khi các nhà đầu tư nghiến răng vì không nhìn thấy vấn đề đủ nhanh, chúng ta hãy xem xét những dấu hiệu này và lý do tại sao chúng có thể bị bỏ qua.

Rất Nhiều Dấu Hiệu

Đối với một công ty như Celsius, sự xuất hiện của thị trường giá lên đảm bảo rằng nó luôn có vẻ là một thực thể thịnh vượng. Điều này là do giá của tài sản kỹ thuật số trong không gian luôn tăng. Tuy nhiên, khi thị trường giá lên bắt đầu lắng xuống, đã có những sự kiện đáng chú ý dẫn đến khả năng mất khả năng thanh toán khi bụi lắng xuống.

Lần đầu tiên là khi giao thức cho vay đã mất rất nhiều tiền trong hai vụ khai thác lớn đã làm rung chuyển không gian tiền điện tử. Các vụ hack cũng nổi bật như việc tăng giá và hai giao thức, Stakehound và BadgerDAO đã trở thành nạn nhân của hai trong số các vụ hack lớn nhất. Cái trước đã mất 70 triệu đô la cho những kẻ khai thác và cái sau đã mất 54 triệu đô la. Một điểm chung của họ là Celsius có cổ phần trong cả hai giao thức này và đã mất rất nhiều tiền do bị hack.

Bài đọc liên quan | Nền tảng cho vay Celsius đóng băng rút tiền, làm tăng mối lo ngại về thanh khoản

Một lượng lớn quỹ Celsius cũng được giữ trong ETH 2.0. Công ty được tiết lộ thông qua đặt cược ETH để nhận phần thưởng. Do đó, khoản đầu tư này kém thanh khoản cho đến khi việc nâng cấp lên Ethereum 2.0 vẫn chưa xảy ra.

Một lý do khác là Celsius đã tiếp xúc nhiều với stETH của Lido. Điều này cung cấp một giải pháp thay thế thanh khoản tốt hơn cho ETH đã đặt cọc. Tuy nhiên, chốt stETH và ETH đã bị xáo trộn khi Alameda Research đã chuyển đổi 50.000 stETH thành ETH, khiến cho tính thanh khoản của Celsius thậm chí còn kém hơn.

Tỷ lệ stETH/ETH giảm sau khi bán Alameda Research | Nguồn:Nghiên cứu bí ẩn

Kết quả của việc này là khả năng mất khả năng thanh toán dự kiến do ngân hàng điều hành đối với giao thức cho vay. Kể từ đó, nền tảng này đã vô hiệu hóa việc rút tiền và chuyển khoản, khóa hàng tỷ tiền của người dùng. Nhưng suy đoán là những khoản tiền này không bao giờ có sẵn để rút ngay từ đầu.

Vì vậy, trong khi các nhà đầu tư chờ đợi tình hình ở độ C trở nên rõ ràng hơn, công ty phải đối mặt với hai vấn đề; hầu hết các khoản dự trữ của nó đang nằm trong ETH được đặt cọc kém thanh khoản, sẽ chỉ khả dụng cho đến khi chuyển sang ETH 2.0 và các hoạt động giao dịch được thực hiện ở hầu hết các thị trường kém thanh khoản.

BitBoy gọi ra độ C

YouTuber tiền điện tử nổi tiếng Ben Armstrong, thường được biết đến với cái tên BitBoy, đã thu hút sự chú ý của Celsius. Anh ấy đã lên Twitter để bày tỏ sự không hài lòng của mình với nền tảng này và gọi họ là “những kẻ lừa đảo”. YouTuber trước đó đã thông báo về một vụ kiện tập thể sắp xảy ra chống lại công ty đã tiết lộ rằng anh ấy tin rằng công ty hoàn toàn mất khả năng thanh toán. Tức là không có tiền trả cho ai.

Giá CEL giảm sau khi rút tiền bị chặn | Nguồn:CELUSD trên TradingView.com

BitBoy cũng giải thích rằng Celsius đang cố gắng thu hút nhiều người cả tin hơn để thêm tiền vào nền tảng, điều này được hỗ trợ bởi thực tế là mặc dù Celsius đã hạn chế rút tiền và chuyển khoản nhưng tùy chọn gửi tiền vẫn mở.

Đây hoàn toàn là một trò LỪA ĐẢO nhằm cố gắng thu tiền mới từ người dùng để trả các khoản vay. Bạn thấy đấy, một khi Ethereum đạt đến một con số nhất định, chúng tôi sẽ bị thanh lý và mất tất cả tài sản thế chấp đối với khoản vay. Vì vậy, họ đang cố gắng tận dụng sự sợ hãi trên thị trường để đút lót túi tiền của mình.

— Ben Armstrong (@Bitboy_Crypto)Ngày 15 tháng 6 năm 2022

Bài đọc liên quan | Chiến lược rút lui: Tại sao vốn tư nhân đang chạy trốn khỏi tiền điện tử

Kể từ đó, Celsius đã trả lời các tweet và đe dọa sẽ có hành động pháp lý chống lại YouTuber. Tuy nhiên, theo đúng phong cách BitBoy, anh ấy đã đăng ảnh chụp màn hình email từ công ty và nói rằng anh ấy sẽ không im lặng.

Họ đến đây để cố bịt miệng tôi. Tôi sẽ không xóa các tweet. Tôi đã không dox nhân viên này. Tiểu sử của anh ấy theo nghĩa đen đã làm việc tại@CelsiusNetwork trên một tài khoản công khai.

Danh tính nhân viên không được giữ ẩn. Còn về việc có thể… chỉ có thể thôi… đáng lẽ anh ấy nên hoàn thành công việc của mình thì sao?pic.twitter.com/746fSwyZ8g

— Ben Armstrong (@Bitboy_Crypto)Ngày 16 tháng 6 năm 2022

Bây giờ là ngày thứ tư kể từ khi giao thức cho vay đã vô hiệu hóa việc rút tiền, chuyển khoản và hoán đổi trên nền tảng. Vẫn chưa có con đường rõ ràng về ý nghĩa của điều này đối với người dùng và giá của CEL đã giảm đáng kể để đáp ứng điều này.

Hình ảnh nổi bật từ MarketWatch, biểu đồ từ Arcane Reseach và TradingView.com

TheoOwie hay nhất trên Twitterđể biết thông tin chi tiết về thị trường, thông tin cập nhật và các tweet vui nhộn không thường xuyên…