Bố cục linh hoạt DeFi + kết hợp thu nhập token: Giải thích sự khôn ngoan của bàn cờ Tranchess

Lời nói đầu

Sự biến động của thị trường tiền điện tử chưa bao giờ dừng lại và lĩnh vực DeFi cũng không ngừng tiến về phía trước trong tình trạng hỗn loạn này. Kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất mà nền kinh tế toàn cầu phải đối mặt đang âm thầm thay đổi sở thích rủi ro và nhu cầu lợi nhuận của các nhà đầu tư.

Đối mặt với một môi trường mà các câu chuyện về thị trường đang cạn kiệt, các cuộc thảo luận về các dự án DeFi đã trải qua quá trình phát triển hoàn toàn theo xu hướng giảm giá lại trở nên thường xuyên hơn. Hài lòng với việc sao chép các mô hình tài chính truyền thống, chúng tôi bắt đầu suy nghĩ sâu sắc về cách đáp ứng tốt hơn nhu cầu thị trường.

Từ việc đổi thương hiệu MakerDAO cho đến sự xuất hiện của nhiều chiến lược doanh thu mới, toàn bộ hệ sinh thái đang trải qua một sự chuyển đổi sâu sắc. Đồng thời, Binance, với tư cách là một gã khổng lồ trong ngành, cũng đang tích cực theo đuổi những thay đổi. Sự bùng nổ Meme trên Chuỗi BNB, cũng như việc niêm yết tần suất cao các dự án trong hệ sinh thái... Chuỗi hành động này đang gửi tín hiệu tích cực đến thị trường.

Trong làn sóng thay đổi hỗn loạn, giao thức OG DeFi Tranchess của hệ sinh thái BSC có cấu trúc quỹ có cấu trúc độc đáo giữa Zhongtong. sản phẩm và cung cấp cho các nhà đầu tư trải nghiệm DeFi độc đáo bằng cách kết hợp khéo léo khái niệm quỹ có cấu trúc với sự đổi mới của DeFi. Khi môi trường nhu cầu thị trường thay đổi, Tranchess tiếp tục thúc đẩy việc lặp lại sản phẩm và hợp tác với nhiều dự án để phù hợp với nhu cầu thị trường.

Bài viết này sẽ tìm hiểu sâu về nhiều cải tiến của Tranchess và phân tích cách Tranchess tận dụng cả lợi thế vốn có và đổi mới cơ chế để tạo ra con đường độc đáo cho các nhà đầu tư trên thị trường hiện tại môi trường. Con đường dẫn đến lợi nhuận. Cho dù bạn là người kỳ cựu về DeFi hay người mới tham gia vào lĩnh vực này, tôi tin rằng bài viết này có thể cung cấp cho bạn một số hiểu biết mới.

Tại sao lại là DeFi?

Đối mặt với hệ sinh thái tiền điện tử đa dạng, không chỉ người dùng bên ngoài mà ngay cả những người chơi tiền điện tử kỳ cựu cũng sẽ có một số suy nghĩ: Rất nhiều ý tưởng mới đang xuất hiện, tại sao vậy? vẫn đáng được quan tâm?

Bài viết gần đây của Andre Cronje “ Tại sao DeFi là chìa khóa cho tương lai? ” cung cấp một số thông tin chi tiết có liên quan.

Bài viết chỉ ra rằng DeFi thực chất là một trung tâm thanh khoản và là nơi đáp ứng nhu cầu giao dịch trong mọi hệ sinh thái chuỗi, DeFi đóng vai trò không thể thiếu, cung cấp các dịch vụ cần thiết. hỗ trợ thanh khoản cho thị trường đồng thời đáp ứng các nhu cầu tài chính đa dạng, từ trao đổi mã thông báo đơn giản đến các giao dịch phái sinh phức tạp.

AC đã đề cập: "Bất kỳ ai sẵn sàng thử đều có thể tham gia, đây là nền tảng quan trọng của tăng trưởng kinh tế." Tính cởi mở và khả năng kết hợp của DeFi khiến nó trở thành một thử nghiệm lý tưởng. nền tảng cho sự đổi mới tài chính, cho dù đó là thị trường tăng giá hay thị trường giảm giá, DeFi là động cơ cốt lõi duy trì sức sống sinh thái.

Tranchess, một DeFi tốt di chuyển qua phe bò và gấu

Tranchess ra đời ở DeFi vào năm Năm 2021 Làn sóng trùng với đỉnh điểm của thị trường tăng trưởng trong thị trường tiền điện tử. Tuy nhiên, Tranchess không chỉ thể hiện sức sống mạnh mẽ trong chu kỳ dài mà còn thổi vào chính mình sức sống mới thông qua cơ chế lặp đi lặp lại và đổi mới liên tục, thể hiện đầy đủ sức mạnh sâu sắc của mình như một “OG cũ”.

Theo dữ liệu mới nhất từ ​​DeFiLlama, tính đến tháng 9 năm 2024, TVL của Tranchess trên Chuỗi BNB đạt 183 triệu USD, tăng trưởng gần 500% trong năm.

Đội ngũ chuyên nghiệp

Khả năng đi qua Deep Bear mà vẫn duy trì hoạt động của Tranchess không thể tách rời khỏi sức mạnh của đội ngũ chuyên nghiệp. Tranchess bao gồm một nhóm có nền tảng chuyên môn phong phú về blockchain và tài chính. Các thành viên cốt lõi của nhóm có kinh nghiệm tài chính truyền thống phong phú bao gồm ngân hàng đầu tư, quản lý tài sản và các quỹ phòng hộ.

Trong số đó, Đồng sáng lập Danny Chong tốt nghiệp Đại học Công nghệ Nanyang và có hơn mười năm kinh nghiệm trong ngành ngân hàng, bao gồm giao dịch, bán hàng và quản lý trong lĩnh vực ngân hàng. khu vực Châu Á – Thái Bình Dương.

Nhóm kỹ thuật cũng có kinh nghiệm đáng kể về bảo mật mạng cho các sàn giao dịch tập trung và giao thức DeFi, với các thành viên trong nhóm đến từ những gã khổng lồ công nghệ như Google, Meta và Microsoft.

Giao thức DeFi lấy cảm hứng từ khái niệm "Tranches"

Sự ra đời của Tranches là lấy cảm hứng từ truyền thống Lấy cảm hứng từ khái niệm "Tranches" trong tài chính, giao thức cung cấp các giải pháp đầu tư tài sản đa cấu trúc và phân cấp cho các nhà đầu tư có sở thích rủi ro khác nhau.

Tranchess cung cấp hai loại dịch vụ cốt lõi:

• Dịch vụ đặt cược thanh khoản: Dịch vụ đặt cược thanh khoản của Tranchess chủ yếu sử dụng mã thông báo cam kết nQUNEE của BNB Chain và mã thông báo cam kết qETH của mạng chính Ethereum và được đại diện. Lấy qETH làm ví dụ, người dùng có thể cam kết ETH để có được qETH trên mạng chính Ethereum. Trong khi tận hưởng các lợi ích đặt cược trong giao thức, qETH cũng có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp cho các giao thức DeFi bên ngoài để cải thiện hiệu quả sử dụng vốn.

• Sản phẩm hoàn trả được phân loại: Tranchess Nó cũng cung cấp giải pháp hoàn vốn rủi ro đa dạng dựa trên quỹ chính QUEEN. QUEEN được chia thành hai mã thông báo phái sinh, BISHOP và ROOK, dựa trên lợi nhuận rủi ro khác nhau, nhằm đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư có sở thích rủi ro khác nhau. Ngày nay, Tranchess đã tối ưu hóa hơn nữa cấu trúc sản phẩm và nâng cấp lên kiến ​​trúc Turbo&Stable linh hoạt hơn.

Không có công thức cố định, từ quỹ có cấu trúc đến Turbo & Stable

Từ chế độ phân cấp đến Turbo & amp; Ổn định, sự lặp lại của Tranchess giống như một ván cờ tuyệt vời và mọi nước đi đều là phản ứng chính xác trước những thay đổi của thị trường.

Quỹ cơ cấu bắt đầu bằng phản hồi theo cấp bậc

Thiết kế có cấu trúc là Tranchess Innovation tại cốt lõi của ý tưởng thiết kế. Nó bao gồm việc chia một tài sản thành các công cụ phái sinh có mức độ rủi ro khác nhau. Cấu trúc này cho phép các nhà đầu tư lựa chọn chiến lược đầu tư phù hợp dựa trên khẩu vị rủi ro của họ. Cụ thể, Tranchess chia tài sản thành ba cấp độ:

Token quỹ chính QUEEN

QUEEN là tài sản cơ bản và được liên kết 1:1 với tài sản tiền điện tử cơ bản. Là đơn vị quỹ chính trong cấu trúc tổng thể, người dùng có thể nắm giữ QUEEN trực tiếp để có được khả năng tiếp cận đầy đủ với các tài sản cơ bản. QUEEN có thể được đúc, đổi và chia thành BISHOP và ROOK. Các nguồn thu nhập của QUEEN bao gồm thay đổi giá của tài sản cơ bản, phần thưởng đặt cược (nếu tài sản cơ bản hỗ trợ đặt cược) và phân phối thu nhập giao thức.

Lấy BTC làm ví dụ, chủ sở hữu QUEEN không chỉ có thể tận hưởng những lợi ích do thay đổi giá Bitcoin mang lại mà còn kiếm thêm mã thông báo quản trị CHESS thông qua giải thưởng đặt cược. Nhà đầu tư có thể đổi trực tiếp BTC lấy QUEEN hoặc mua bằng USDC trong Tranches Swap.

Mã thông báo phái sinh: BISHOP và ROOK

Hai mã thông báo phái sinh BISHOP và ROOK được QUEEN chia thành, thể hiện rủi ro và lợi nhuận khác nhau đặc trưng.

BISHOP là token thu nhập cố định có rủi ro thấp hơn và mang lại thu nhập ổn định, tương tự như các sản phẩm thu nhập cố định. Nguồn thu nhập của nó là tỷ suất lợi nhuận QUEEN cố định, được điều chỉnh thường xuyên bởi giao thức dựa trên điều kiện thị trường. BISHOP mang lại lợi nhuận tương đối ổn định trong thời kỳ thị trường biến động và phù hợp với các nhà đầu tư không thích rủi ro.

ROOK là mã thông báo có đòn bẩy có rủi ro cao hơn, mang lại lợi nhuận có đòn bẩy và nhạy cảm hơn với những thay đổi về giá tài sản cơ bản. Thu nhập của ROOK được lấy từ toàn bộ thu nhập còn lại của QUEEN (tức là tổng thu nhập trừ đi phần trả cho BISHOP). Khi thị trường tăng, ROOK có thể thu được lợi nhuận vượt mức, nhưng nó cũng phải đối mặt với rủi ro giảm giá lớn hơn.

Thiết kế quỹ có cấu trúc cho phép các nhà đầu tư điều chỉnh linh hoạt vị thế của mình theo sở thích rủi ro của riêng họ. Nhà đầu tư có thể chuyển đổi giữa QUEEN, BISHOP và ROOK bất kỳ lúc nào để thực hiện các chiến lược quản lý rủi ro được cá nhân hóa. Ví dụ: khi thị trường được kỳ vọng sẽ tăng, bạn có thể tăng tỷ lệ nắm giữ ROOK để thu được lợi nhuận cao hơn; khi bạn kỳ vọng thị trường sẽ giảm, bạn có thể tăng tỷ lệ nắm giữ trong BISHOP để có được lợi nhuận ổn định.

Cấu trúc phân cấp linh hoạt cho phép Tranchess mở rộng sang nhiều tài sản tiền điện tử hơn trong tương lai, mang đến cho các nhà đầu tư cơ hội tham gia thị trường rộng hơn. Cho dù đó là BTC, ETH hay BNB, Tranchess đều có tiềm năng tạo ra các sản phẩm có cấu trúc tương ứng để đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư khác nhau.

Turbo&Stable, đổi mới chiến thuật trong trò chơi cờ vua

Với việc Tranchess tung ra sản phẩm đặt cược thanh khoản qETH trên mạng chính ETH, "Turbo&Stable" Khái niệm cũng đã được đưa vào hệ sinh thái sản phẩm của Tranchess.

Mô hình Turbo & Stable về cơ bản là một bản nâng cấp phân chia của các quỹ có cấu trúc. Các khái niệm về Turbo và Stable cũng có thể được hiểu là những cải tiến của sản phẩm loại ROOK và BISHOP.

• Turbo (ROOK nâng cao): đòn bẩy cao, An cao vũ khí tấn công để kiếm doanh thu

Giống như quân xe trong ván cờ tiến về phía trước một cách bất khuất, các sản phẩm Turbo mang lại đòn bẩy cao hơn và lợi nhuận tiềm năng, đồng thời phù hợp với những người sẵn sàng chấp nhận rủi ro cao hơn. Nó giống như một bước đi táo bạo trong một ván cờ, với tiềm năng thu được lợi nhuận đáng kể nhưng cũng có rủi ro lớn hơn.

• Ổn định (BISHOP nâng cao): Phòng thủ cho lợi nhuận ổn định Pháo đài

Tương tự như Con voi linh hoạt (BISHOP), sản phẩm Ổn định mang lại lợi nhuận ổn định hơn và trở thành cốt lõi phòng thủ của danh mục đầu tư . Nó cung cấp sự lựa chọn lý tưởng cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi nhuận ổn định với mức độ chấp nhận rủi ro thấp, giống như xây dựng một tuyến phòng thủ vững chắc trong một ván cờ.

Giải thích chi tiết về Turbo&Stable, lấy quỹ STONE của StakeStone làm ví dụ

Chỉ nói về khái niệm này thì chắc chắn hơi trừu tượng. Hãy lấy Turbo& Sản phẩm ổn định của Tranchess và StakeStone Quỹ STONE là một ví dụ để giới thiệu cách thức hoạt động của cấu trúc này.

Đơn giản hóa sự phức tạp và phân chia hai mã thông báo một cách linh hoạt

ĐÁ Cốt lõi của quỹ là cơ chế phân tách mã thông báo dựa trên kiến ​​trúc Turbo&Stable. Người dùng có thể đổi ĐÁ lấy đáQUEEN theo tỷ lệ 1:1 và mỗi đáQUEEN có thể được chia thành 0,1 turPSTONE (ĐÁ Turbo Point) và 0,9 staYSTONE (ĐÁ Năng suất ổn định). Đồng thời, quá trình này có thể đảo ngược và người dùng có thể hợp nhất 0,1 turPSTONE và 0,9 staYSTONE lại thành 1 stoneQUEEN.

staYSTONE-STONE LP Thu nhập đa dạng

Tranchess cũng giới thiệu Mã thông báo staYSTONE-STONE LP được phát hành để mang lại cơ hội thu nhập bổ sung cho người dùng sinh thái.

Những người nắm giữ mã thông báo LP này không chỉ có thể nhận được mã thông báo CHESS và phần thưởng phí giao dịch 0,05% mà còn được hưởng một phần lãi suất staYSTONE và gấp 2 lần hệ số nhân Điểm StakeStone ( đối với phần STONE của LP). Ngoài ra, Tranchess còn cung cấp phần thưởng bổ sung hàng tuần là 150.000 LP của quỹ CHESS cho ĐÁ.

Các phần thưởng điểm và cơ cấu thu nhập khác nhau

Quỹ Tranchess STONE có tổng thời gian đặt cọc là 6 tháng và sẽ ra mắt vào tháng 10 Năm 2024 kết thúc vào ngày 8 tháng 3. Vào thời điểm đó, các loại mã thông báo khác nhau có thể được đổi lại thành STONE theo giá trị hợp lý của chúng và Tranchess cho phép chủ sở hữu STONE trên Scroll kiếm được điểm Scroll Marks trong khi kiếm được điểm StakeStone.

stoneQUEEN có thể đổi lấy STONE theo tỷ lệ 1:1. Giữ stoneQUEEN có thể giúp bạn kiếm được nhiều điểm StakeStone giống như khi giữ cùng một lượng ĐÁ. Tuy nhiên, chia stoneQUEEN thành staYSTONE và turPSTONE rồi giữ cả hai sẽ nhận được hệ số nhân gấp 2 lần mà không bị mất trong khi kiếm được điểm Dấu cuộn dựa trên giá trị nắm giữ.

turPSTONE không chỉ có đòn bẩy cố định là 10 lần mà còn nhận được hệ số nhân điểm gấp 2 lần từ StakeStone, nghĩa là cuối cùng bạn cũng có thể nhận được 20 lần điểm StakeStone. Không bao gồm chi phí cuối cùng là trả lãi suất cố định cho staYSTONE, khi quỹ đáo hạn, turPSTONE: STONE＜1

staYSTONE cung cấp 6% cho các nhà đầu tư theo đuổi lợi nhuận ổn định. Lãi suất cố định hàng năm, nhưng không có phần thưởng điểm StakeStone, điểm Scroll Marks kiếm được dựa trên giá trị nắm giữ. Khi quỹ đáo hạn, STONE: STONE>1

Ngoài ra, Tranchess sẽ tính thêm 3% phí từ số điểm kiếm được từ quỹ Turbo & Stable; sản phẩm 100% thu nhập sẽ được phân phối cho người nắm giữ veCHESS, tăng lợi nhuận cho người nắm giữ veCHESS.

PS: Tỷ lệ trao đổi của turPSTONE, staYSTONE và STONE trong bài chỉ là tính toán sơ bộ, tỷ lệ chính xác sẽ được công bố gần cuối quỹ dựa theo giá trị hợp lý cụ thể.

Tốt và nhanh, kiến ​​trúc tinh vi có thể được sao chép nhanh chóng

Không giới hạn ở quỹ ĐÁ, các sản phẩm Turbo&Stable hiện đang ra mắt còn bao gồm eth.fi The cùng ra mắt quỹ weETH, quỹ Staked ETH hợp tác với LIDO, SolvBTC hợp tác với SOLV, slisBNB hợp tác với Lista DAO và quỹ SolvBTC.BBN mới ra mắt gần đây.

Không chỉ có thể cung cấp nhiều lối chơi thu nhập khác nhau, Turbo&Stable còn hỗ trợ cập nhật nhanh chóng bất kỳ chuỗi tường thuật LST nào và cũng có thể hợp tác linh hoạt với những thay đổi về thu nhập trong số các tài sản tương ứng, chẳng hạn như SolvBTC.BBN gần đây, được ra mắt trực tuyến, là dự án có nhiều BTC được cam kết nhất trong giai đoạn đầu của hệ sinh thái Babylon. Đây cũng là LRT kiếm được nhiều điểm nhất ở Babylon. Là một phần lợi ích khác của người dùng, lợi thế này cũng sẽ được giữ lại trong cấu trúc của Turbo&Stable, phản ánh đầy đủ đặc tính linh hoạt “tốt và nhanh” của kiến ​​trúc phức tạp này.

Động thái quan trọng của Tranchess: CHESS&veCHESS

Gần đây, CHESS, đơn vị ra mắt hợp đồng Binance, một lần nữa thu hút sự chú ý. Là đồng tiền quản trị của Tranchess, CHESS và veCHESS không chỉ là những mắt xích chính kết nối toàn bộ hệ thống Tranchess mà giá trị của chúng cũng tăng trưởng cùng với chính dự án.

Mã thông báo quản trị CHESS

CHESS có tổng nguồn cung là 300 triệu chiếc. mua trực tiếp, Người dùng cũng có thể nhận được CHESS theo nhiều cách khác nhau, bao gồm tham gia khai thác thanh khoản hoặc đặt cược mã thông báo QUEEN, BISHOP và ROOK để nhận CHESS.

Sau khi khóa được chuyển thành veCHESS, CHESS đã có thể mở khóa nhiều trường hợp sử dụng khác nhau trong hệ sinh thái: veCHESS có quyền biểu quyết, cổ tức giao thức hàng tuần và 3% Điểm Turbo & Ổn định Thu nhập và các quyền quản trị khác.

Ngoài chức năng thanh khoản và quản trị, CHESS hiện còn hỗ trợ Chuỗi chéo BNB, Ethereum và Scroll.

Khóa và biến đổi, veCHESS bắt đầu!

Khóa đổi CHESS

Người dùng có thể chọn khóa CHESS Từ 1 tuần đến 4 năm, tỷ lệ trao đổi cũng tăng tuyến tính theo thời gian khóa. Số veCHESS cụ thể được tính bằng số CHESS nhân với thời gian khóa (theo năm) chia cho 4.

Ví dụ: 100 CHESS bị khóa trong 4 năm sẽ kiếm được 100 veCHESS, trong khi 100 CHESS bị khóa trong 2 năm sẽ kiếm được 50 veCHESS. Đồng thời, số lượng veCHESS sẽ giảm tuyến tính theo thời gian, nhưng người dùng có thể tăng số dư veCHESS bằng cách tăng thời gian hoặc số lượng khóa.

Tranchess còn hỗ trợ khóa CHESS theo đợt và mỗi khóa sẽ tạo ra một vị trí khóa mới. Để quản lý dễ dàng hơn, người dùng có thể hợp nhất nhiều vị trí khóa thành một.

Lớp này đến lớp khác của lợi ích bổ sung

Ngoài ra, Thu nhập 3% điểm của các sản phẩm quỹ Turbo & Stable được đề cập ở trên sẽ được trả lại. Những người nắm giữ veCHESS cũng sẽ nhận được 50% thu nhập hàng tuần của nền tảng Tranchess như một phần thưởng đặt cược bổ sung và 50% thu nhập còn lại sẽ được chuyển vào. Kho bạc.

Quyền quản trị không ngừng được nâng cao

Những người nắm giữ Người dùng veCHESS có thể tham gia vào nhiều quyết định quan trọng khác nhau của nền tảng Tranchess và trọng số biểu quyết tỷ lệ thuận với số lượng veCHESS nắm giữ, đảm bảo rằng những người dùng cam kết lâu dài với nền tảng có thể có tiếng nói lớn hơn trong quá trình ra quyết định.

Đề xuất quản trị số 9 được cộng đồng Tranchess thông qua gần đây đề xuất rằng trong tương lai, quyền quản trị biểu quyết của veCHESS có thể được mở rộng đến cấp ra quyết định của tất cả các Turbo& Ra mắt dự án ổn định. Đề xuất này tiếp tục mở rộng veCHESS cho nhiều trường hợp sử dụng hơn đồng thời chứng minh tiềm năng trong tương lai của kiến ​​trúc Turbo&Stable để nhân rộng nhanh chóng.

Giảm giá trị tại các điểm nóng?

Với việc khám phá sâu về hệ sinh thái Tranchess, có thể thấy rằng CHESS không chỉ là một token quản trị đơn giản mà còn là vật mang lại giá trị cốt lõi trong Hệ sinh thái Tranches.

VCHESS có được bằng cách khóa CHESS không chỉ có thể mang lại sự chia sẻ doanh thu hào phóng mà còn mang lại cho chủ sở hữu quyền tham gia vào các quyết định quan trọng của nền tảng. Sự phù hộ của các thuộc tính kép khiến CHESS trở thành một công cụ lưu trữ giá trị và giá trị gia tăng cực kỳ hấp dẫn.

Với sự phát triển không ngừng của nền tảng TVL, sự ra mắt chính thức của các hợp đồng vĩnh viễn và sự sắp hết hạn của một số sản phẩm quỹ Turbo&Stable, CHESS có thể sẽ trong một khoảng thời gian giá trị, tiềm năng thu nhập của veCHESS có thể đủ để bù đắp nhận thức về giá của CHESS trên thị trường hiện tại. Giá trị tiềm năng thực sự của CHESS không chỉ giới hạn ở những kỳ vọng cường điệu của thị trường đối với lĩnh vực DeFi và “tâm lý xổ số” ngắn hạn. ” việc niêm yết một mã thông báo duy nhất Đó là về lợi nhuận sản phẩm được hỗ trợ về giá trị lâu dài.

Đưa ra cái cũ và đưa ra cái mới là cách duy nhất để giành được một nửa thời gian

Từ các quỹ có cấu trúc đến kiến ​​trúc Turbo&Stable, người chơi kỳ cựu Tranchess luôn giữ vững vị trí của mình trong đường đua DeFi cạnh tranh khốc liệt vừa xuất sắc vừa linh hoạt, đảm bảo lợi ích đa dạng cho người dùng đồng thời cung cấp nhiều giải pháp hơn cho các hệ sinh thái khác nhau và triển khai phong cách DeFi Native đích thực.

Quỹ đạo phát triển của Tranchess chứng minh rằng chỉ bằng cách đổi mới và luôn duy trì lợi thế "nửa mảnh" then chốt, chúng ta mới có thể bất khả chiến bại trong cuộc chơi lớn về mã hóa.