Các cá nhân cư trú tại Hoa Kỳ nộp thuế như thế nào khi đầu tư vào Bitcoin ETF?

Tác giả: Shehan Chandrasekera, Nguồn: TaxDAO

Khi ngành công nghiệp tiền điện tử vui mừng trước sự chấp thuận được chờ đợi từ lâu của một quỹ giao dịch trao đổi giao ngay Bitcoin (ETF), các nhà đầu tư phải hiểu thuế của Hoa Kỳ Cục sẽ xử lý như thế nào đánh thuế các sản phẩm này.

Bitcoin ETF là gì?

ETF là một công cụ tài chính cho phép các nhà đầu tư đầu tư vào nhiều loại tài sản và ngành khác nhau thông qua một cổ phiếu duy nhất. Bitcoin ETF cho phép các nhà đầu tư đầu tư vào Bitcoin mà không cần trực tiếp nắm giữ nó.

Việc ra mắt ETF có sự tham gia của nhiều bên. Trong Bitcoin ETF, người tham gia được ủy quyền (AP), thường là nhà tạo lập thị trường hoặc ngân hàng lớn, cung cấp tiền mặt cho quỹ tín thác được cấp bởi nhà tài trợ như Ark Invest hoặc Blackrock. Sau đó, quỹ tín thác sẽ sử dụng số tiền mặt được cung cấp để mua Bitcoin và phát hành cổ phiếu ủy thác cho AP đại diện cho Bitcoin cơ bản. Những cổ phiếu ETF này sau đó được bán cho các nhà đầu tư bán lẻ thông qua các sàn giao dịch đại chúng như Sở giao dịch chứng khoán New York hoặc Nasdaq. Các nhà tài trợ ETF thường tính phí hàng năm (tỷ lệ chi phí) để trang trải chi phí hoạt động và quản lý của họ. Tính đến ngày 31 tháng 12 năm 2022, tỷ lệ chi phí trung bình toàn ngành là 0,47%. Cuối cùng nhưng không kém phần quan trọng, cơ quan quản lý, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC), phải phê duyệt đơn đăng ký của nhà tài trợ trước khi ETF có thể giao dịch.

ETF tương lai Bitcoin (hoặc bất kỳ loại tiền điện tử nào khác) theo dõi giá Bitcoin thông qua các hợp đồng tương lai. Kể từ tháng 10 năm 2021, có nhiều quỹ ETF Bitcoin dựa trên hợp đồng tương lai được phê duyệt để giao dịch, chẳng hạn như ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO), ProShares Short Bitcoin ETF (BITI), VanEck Bitcoin Strategy ETF (XBTF), v.v. BITO dẫn đầu thị trường với tài sản trị giá 2 tỷ USD được quản lý.

Các quỹ ETF Bitcoin bị đánh thuế như thế nào?

Việc đánh thuế ETF bắt đầu bằng việc đánh giá lãi vốn, nhưng không dừng lại ở đó.

Nếu bạn bán tài sản ETF Bitcoin sau khi nắm giữ chúng dưới một năm, thì khoản lãi vốn ngắn hạn thu được sẽ phải chịu thuế thu nhập thông thường. Thuế suất có thể dao động từ 10% đến 37%, tùy thuộc vào thu nhập chịu thuế tổng thể và tình trạng nộp đơn của bạn.

Nếu bạn bán tài sản ETF sau khi nắm giữ chúng hơn 12 tháng thì Long - Lãi vốn có kỳ hạn phát sinh sẽ phải chịu thuế lãi vốn. Thuế suất có thể là 0%, 15% hoặc 20%, tùy thuộc vào thu nhập chịu thuế tổng thể và tình trạng nộp đơn của bạn.

Ngoài ra, nếu thu nhập của bạn vượt quá các ngưỡng sau, ngoài vốn thuế lợi tức được đề cập ở trên Ngoài ra, bạn có thể phải trả thuế 3,8%.

Nhưng đây không phải là cách duy nhất để đánh thuế lãi vốn. Bitcoin ETF tốn một phần nhỏ Bitcoin để trang trải phí quản lý trong suốt cả năm. Các giao dịch này dẫn đến lãi và lỗ vốn do sự khác biệt giữa cơ sở chi phí của số Bitcoin được chi tiêu và giá trị thị trường của chúng tại thời điểm chi tiêu. Ví dụ: nếu một quỹ bán Bitcoin với lợi nhuận 40.000 USD để trả phí quản lý, thì khoản lãi đó sẽ bị đánh thuế tương ứng dựa trên số cổ phần của mỗi nhà đầu tư trong quỹ.

Trước khi Đạo luật việc làm và cắt giảm thuế năm 2018 được thông qua, các nhà đầu tư có thể khấu trừ phần chi phí quỹ theo tỷ lệ của họ dưới dạng khoản khấu trừ được chia thành từng khoản linh tinh trong Phụ lục A. Thật không may, do những hạn chế mà Dự luật đưa ra, các chi phí này hiện không được khấu trừ và sẽ được khấu trừ trở lại sau ngày 31 tháng 12 năm 2025.

Một quỹ ETF Bitcoin dựa trên hợp đồng tương lai, chẳng hạn như BITO, có thể có những tác động về thuế hơi khác đối với người nắm giữ so với quỹ ETF giao ngay. Các chi tiết cụ thể phụ thuộc vào cách cấu trúc các quỹ này, đặc biệt là liệu chúng có tiếp xúc cơ bản với các hợp đồng tương lai được quản lý hay không được kiểm soát (quy định trong IRC § 1256). Nếu quỹ nắm giữ các hợp đồng tương lai được quy định (thường giao dịch trên Chicago Mercantile Exchange, nền tảng thống trị cho hợp đồng tương lai Bitcoin), 60% lợi nhuận được coi là lãi vốn dài hạn theo IRC § 1256, bất kể thời gian nắm giữ. , 40% lợi nhuận được coi là lợi nhuận vốn ngắn hạn.

Nếu Quỹ tiếp xúc với các hợp đồng không được quy định, lợi nhuận sẽ phải tuân theo các quy tắc tăng vốn thông thường tương tự như đối với cổ phiếu. Xin lưu ý rằng việc đánh thuế các hợp đồng tương lai có thể phức tạp, tùy thuộc vào thực tế và hoàn cảnh của hợp đồng cũng như các lựa chọn thuế nhất định do Quỹ và bạn thực hiện. Những yếu tố này có thể có tác động đáng kể đến thời điểm người nộp thuế nộp thuế và số tiền họ phải trả.

Ngoài ra, nếu bạn giao dịch ETF tương lai tiền điện tử, phí quỹ thường được thanh toán bằng tiền mặt, điều này không mang lại lợi nhuận vốn hoặc điều chỉnh cơ bản giống như với ETF giao ngay.

Các điểm ra quyết định liên quan đến thuế của Bitcoin ETF

Người nắm giữ ETF có thể nộp hai loại báo cáo tuân thủ thuế vào cuối năm, đó là Mẫu 1099 -B và ủy thác kê khai thông tin thuế để thực hiện nghĩa vụ nộp thuế.

Các nhà môi giới có thể ban hành Mẫu 1099-B để báo cáo lãi và lỗ phát sinh từ việc xử lý các đơn vị ETF. Biểu mẫu này sẽ báo cáo cơ sở chi phí, giá bán và kết quả lãi hoặc lỗ của các đơn vị ETF. (Theo quy định về môi giới được đề xuất, bắt đầu từ năm tính thuế 2025, thông tin này có thể được báo cáo trên Biểu mẫu 1099-DA mới dành riêng cho các giao dịch tài sản kỹ thuật số).

Đồng thời, bản kê khai thông tin về thuế ủy thác sẽ hiển thị số lượng Bitcoin được sử dụng để trả phí quản lý trong suốt cả năm. Sử dụng Bitcoin để trả phí quỹ có thể dẫn đến lãi (hoặc lỗ) vốn. Tài liệu này sẽ giải thích cách tính phần lãi hoặc lỗ vốn phát sinh từ các giao dịch này theo tỷ lệ của bạn. Bạn phải tính toán thông tin này theo cách thủ công bằng cách tham khảo Tuyên bố thông tin thuế ủy thác vì thông tin này không được báo cáo trên Biểu mẫu 1099-B. Những tuyên bố này là duy nhất đối với các quỹ ETF được thành lập dưới dạng quỹ tín thác. Hầu hết các nhà đầu tư có thể không quen thuộc với những tuyên bố này.

Cuối cùng, vào năm bạn bán ETF, cơ sở được báo cáo trên Mẫu 1099-B sẽ cần phải được điều chỉnh bằng cách kết hợp thông tin được báo cáo trên Tuyên bố Thông tin Thuế Tín thác để đạt được mức lãi hoặc lỗ chính xác . Điều này có thể làm cho việc tuân thủ thuế trở nên phức tạp đối với người nộp thuế bình thường. Đó là lý do tại sao điều quan trọng là phải tiếp tục theo dõi tiến trình phê duyệt BTC ETF giao ngay tiếp theo.