Polygon Ventures: Nghiên cứu và phân tích hệ sinh thái BTC trong thị trường tăng trưởng này

Tác giả: PolygonVentures, Được biên soạn bởi: Vernacular Blockchain

Nói một cách đơn giản, Bitcoin (BTC), với tư cách là một tài sản cấp tổ chức và hệ thống chuyển tiền toàn cầu, sẽ sớm trở thành một mạng blockchain có thể lập trình, có danh tính đã trở thành tâm điểm của cuộc tranh luận gay gắt.

Mặc dù BTC luôn được xem như một kho lưu trữ giá trị trên thực tế, nhưng có một số yếu tố kỹ thuật, thể chế và thị trường đang đẩy nó theo hướng hiệu quả hơn so với vàng kỹ thuật số “lười biếng” đơn thuần.

Trong bài viết này, chúng tôi chia sẻ quan điểm của mình về lịch sử và những tranh cãi về đổi mới Bitcoin, những sáng kiến ​​mới nhất và luận điểm đầu tư của Portal nhằm mục đích làm cho Bitcoin trở nên “hiệu quả về vốn” hơn chứ không chỉ là Công bằng. "khả năng lập trình".

Bitcoin / Tài khoản

Vàng kỹ thuật số chỉ là khúc dạo đầu. Tài sản vững chắc nhất được nền văn minh nhân loại tạo ra đang mở rộng tầm ảnh hưởng to lớn của nó sang lĩnh vực hợp đồng thông minh.

Tiềm năng chưa được khai thác

Bitcoin hầu hết được phân loại là phương tiện lưu trữ giá trị vì thiếu khả năng lập trình. Thêm vào đó là thông lượng giao dịch thấp, tốc độ chậm và phí cao. Hầu hết số Bitcoin được nắm giữ bởi 3 tỷ người dùng đều không hoạt động, không được sử dụng.

Việc thiếu khả năng lập trình này bắt nguồn từ ngôn ngữ kịch bản hoàn chỉnh không dùng Turing và thực tế là nhóm phát triển cốt lõi đã đặt ra các giới hạn nghiêm ngặt đối với các loại hoạt động có thể được thực hiện. Sự thiếu linh hoạt này đảm bảo an ninh, nhưng phải trả giá bằng sự đổi mới chậm.

Mặc dù các kho lưu trữ có giá trị như bất động sản, vàng, cổ phiếu, v.v. có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp/tạo thu nhập, nhưng Bitcoin hầu như vẫn chưa được sử dụng.

Những nỗ lực cho vay Bitcoin trước đây đã để lại ấn tượng khó chịu cho người dùng, vì họ phải giao quyền giám sát Bitcoin cho các tổ chức có đòn bẩy quá cao và cuối cùng đã phá sản.

Cố gắng gửi Bitcoin đến chuỗi Máy ảo Ethereum để nhân rộng DeFi cũng không thành công lắm vì hai môi trường này hoàn toàn khác nhau và cây cầu cần cung cấp niềm tin cho khu vực sàn giao dịch này.

Cây cầu khóa Bitcoin và tạo ra một đại diện trên chuỗi Máy ảo Ethereum. Điều này tạo ra sự phụ thuộc vào một thực thể tập trung hoặc một tập hợp các trình xác thực đa chữ ký, có mức đảm bảo bảo mật thấp hơn. Mã cầu nối phổ biến nhất, WBTC, có vốn hóa thị trường chỉ 10 tỷ USD, chưa đến 1% tổng vốn hóa thị trường của Bitcoin.

Bitcoin có thể lập trình

Vậy tại sao lại có sự quan tâm mới đến Bitcoin có thể lập trình? Ba chất xúc tác thu hút sự chú ý:

1) Ordinals

Trong khi dòng vốn ETF thu hút sự chú ý từ cộng đồng tài chính, Ordinals thu hút sự chú ý của một lượng lớn số lượng nhà phát triển cho hệ sinh thái Bitcoin. Dữ liệu thông thường và mã thông báo BRC-20 "ghi" vào sổ cái Bitcoin, nhưng cần có lớp đồng thuận xã hội để chuyển đổi các mã hóa dữ liệu cụ thể này.

Ordinals có Bitcoin NFT đã đẩy lên vị trí thứ hai về khối lượng giao dịch, chỉ sau Ethereum. Thành công này đặt ra một câu hỏi quan trọng:Liệu chúng ta có thể tạo ra một mô hình EVM không đáng tin cậy trên Bitcoin mà không phụ thuộc vào tầng xã hội, được hỗ trợ bởi các đảm bảo L1 của Bitcoin không?

Do lớp cơ sở Với những hạn chế, điều này dường như là không thể. Sidechain là giải pháp thay thế duy nhất, tận dụng các công cụ khai thác Bitcoin để bảo đảm các chuỗi mới được nhúng trong môi trường EVM. Tuy nhiên, tính bảo mật của lớp này phụ thuộc vào một nhóm điều phối viên bên ngoài.

2) Nhập BitVM

ZeroSync nhóm Robin Linus đã tìm ra cách triển khai logic trình xác thực trên Bitcoin Script mà không yêu cầu thay đổi giao thức hoặc phân nhánh mềm.

BitVM áp dụng mô hình xác minh bằng chứng OP để thể hiện các hợp đồng thông minh hoàn chỉnh Turing.

Được tính toán ngoài chuỗi Thực thi, kết quả được giải quyết trên chuỗi Bitcoin, tương tự như hệ sinh thái Rollup mô-đun. Bất kỳ người quan sát nào cũng có thể xác minh kết quả thực hiện và có quyền trừng phạt người chứng minh bằng cách cắt giảm số tiền của họ nếu phát hiện ra gian lận.

Điều này đã trở thành Chất xúc tác cho phép mở rộng quy mô lớp 2 trên Bitcoin. Các nhóm như BSquaredNetwork đang sử dụng BitVM để xây dựng các bản tổng hợp với các cơ chế chứng minh và máy ảo đa dạng. Nhóm citrea_xyz đã thiết kế một mạch xác thực không có kiến ​​thức chạy tự nhiên trên Bitcoin Script.

Về đòn bẩy Bitcoin Rollup một ngăn xếp công nghệ mô-đun giúp cải thiện đáng kể khả năng mở rộng và hiệu quả. Sự tiến bộ này không chỉ thu hút các nhà phát triển tài năng thành thạo các công cụ EVM mà còn thu hút hàng triệu người dùng mong muốn tương tác với cùng trải nghiệm người dùng.

BitVM cũng giới thiệu cầu nối tin cậy tối thiểu để chuyển BTC đến chuỗi POS. Citrea thu thập các bằng chứng nhẹ từ phía khách hàng từ các chuỗi khác có thể được xác minh nguyên bản trên Bitcoin. Điều này làm giảm độ tin cậy cần thiết, đảm bảo tính toàn vẹn miễn là có ít nhất một người xác nhận vẫn trung thực.

3) Babylon

Mặc dù mở rộng lớp thứ hai đang bận rộn mở rộng quy mô, nhưng Babylon đã khơi dậy một cuộc cách mạng về hiệu quả sử dụng vốn trong hệ sinh thái Bitcoin. Nói một cách đơn giản, Babylon là Lớp riêng của Bitcoin. Đây là một giao thức đặt cược lại cho phép những người đặt cược Ethereum cung cấp dịch vụ xác minh cho chuỗi POS, cầu nối và trình sắp xếp chuỗi cũng như kiếm được phần thưởng.

Nó đảm bảo tính toàn vẹn thông qua cơ chế giảm tự động trong hợp đồng thông minh chuỗi cơ bản - một tính năng không có trên Bitcoin. Vì vậy nhóm Babylon đã nghĩ ra một giải pháp khéo léo. Bitcoin được khóa trong tài khoản nhiều chữ ký, cho phép chủ sở hữu đặt cọc và lấy lại tiền sau một thời gian chờ đợi.

Nếu phát hiện thấy bất kỳ cuộc tấn công nào, giao thức sẽ rò rỉ chìa khóa của kho tiền này, do đó sẽ tự động tạo ra các hình phạt.

Bằng cách đặt cọc Bitcoin của mình, Người dùng có thể cung cấp dịch vụ xác minh cho chuỗi PoS, lớp DA, oracles, AVS, v.v. Điều này đã tạo ra một mô hình mới cho phép Bitcoin tạo ra lợi nhuận đáng kể mà không cần từ bỏ quyền tự quản lý.

Chuỗi POS và các dịch vụ xác minh khác có thể Tận dụng khả năng bảo mật kinh tế của Bitcoin để khởi động giao thức của nó và xây dựng các lớp bảo mật. Portal Finance đang đảm bảo một cầu nối Bitcoin, Nubit đang sử dụng Bitcoin làm lớp DA và Dự án Avail có kế hoạch sử dụng số đại biểu được hỗ trợ bởi Bitcoin.

LST được tạo trên chuỗi POS Token bị khóa và cầm cố có thể giao dịch tự do để tăng tính thanh khoản. Babylon hợp tác với Ankr Stering để tái cổ phần các token này nhằm đạt lợi nhuận cao hơn, tạo ra các stablecoin được hỗ trợ bởi Bitcoin, v.v.

Tóm tắt

Tóm lại, Bitcoin đang thực hiện những bước quan trọng ở hai khía cạnh:

Mở rộng quy mô theo chiều dọc để giải quyết các vấn đề về khả năng lập trình bằng giải pháp cấp hai có khả năng xử lý hàng triệu giao dịch.

Thứ hai, thông qua một loạt các được sử dụng như một tài sản thế chấp đáng tin cậy để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn.

BitVM vẫn đang ở giai đoạn đầu và gặp phải một số vấn đề với hợp đồng nhiều bên, chi phí tính toán cao và nhu cầu tương tác thường xuyên với máy chủ. Mục tiêu cuối cùng có thể liên quan đến việc tích hợp các mã xác thực không có kiến ​​thức vào ngôn ngữ kịch bản của Bitcoin để vượt qua những trở ngại này.

Chúng tôi sắp chứng kiến ​​các ứng dụng hoàn toàn mới xuất hiện trên Bitcoin sẽ tích hợp trơn tru với EVM, mở ra những khả năng vô tận.