ستسقط المطرقة في بورصة العملات المشفرة FTX. السؤال هو ما مدى ثقلها.
الانهيار FTX من المحتمل أن تؤدي إلى عدد من الإجراءات الجنائية والمدنية ضد البورصة ومديريها التنفيذيين ، مثل الرئيس التنفيذي السابق لشركة FTX Sam Bankman-Fried. قال عدد من الأفراد لـ CoinDesk إنه من المحتمل أيضًا أن تدفع التغييرات التنظيمية الفعلية إلى الأمام ، إما عن طريق المشرعين أو من خلال الوكالات الفيدرالية نفسها.
أعلنت شركة FTX عن إفلاسها يوم الجمعة الماضي ، بعد أيام من وقف عمليات السحب وبعد أسبوع بقليل من إعلان CoinDesk لأول مرة أن الميزانية العمومية لشركة Alameda Research الشقيقة لـ FTX تحتوي على كمية كبيرة بشكل مفاجئ من FTT ، وهو رمز صرف صادر عن FTX. قال بانكمان-فرايد رداً على أسئلة حول ملاءة البورصة ، إن FTX كانت "جيدة" ، قبل أن تظهر سلسلة من الأحداث خلاف ذلك.
نتيجة لذلك ، أطلقت العديد من الوكالات الحكومية والفدرالية أو وسعت التحقيقات في الشركة ، بما في ذلكوزارة العدل الأمريكية ، ولجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية ، ولجنة الأوراق المالية في جزر البهاما وفرع التحقيق في الجرائم المالية في جزر البهاما .
أعضاء الكونجرس الأمريكي من كلا الحزبين السياسيين همكما دعا إلى مزيد من الإجراءات نتيجة الانهيار. حتى أن بعض المشرعين يتحدثون عن عقد جلسات استماع ، ربما من قبلنهاية السنة قال رون هاموند من جمعية Blockchain.
قال النائب براد شيرمان (ديمقراطي من كاليفورنيا) ، عضو لجنة الخدمات المالية بمجلس النواب ، في بيان إن الانهيار "دليل درامي على كل من المخاطر الكامنة في الأصول الرقمية ونقاط الضعف الحرجة في الصناعة التي نمت حولهم ".
رئيس اللجنة المصرفية في مجلس الشيوخ شيرود براون (ديمقراطي عن أوهايو) والسناتور إليزابيث وارين (ديمقراطية من ماساشوستس) من بين أولئك في الكونجرس الذين طالبوا بإجراء تحقيقات في الانهيار وكذلك سام بانكمان فرايد ، الذي كان مانحًا رئيسيًا للحزب.
مشرّعون آخرون ، مثل النائب باتريك ماكهنري (جمهوري عن ولاية نورث كارولينا) ، العضو الحالي في لجنة الخدمات المالية بمجلس النواب ، النائب وارن ديفيدسون (جمهوري عن ولاية أوهايو) والسناتور بات تومي (جمهوري عن ولاية بنسلفانيا) ، الترتيب المنتهية ولايته عضو في اللجنة المصرفية بمجلس الشيوخ ، قال إن الغموض التنظيمي في الولايات المتحدة هو الذي سمح لشركة FTX بالنمو بنفس حجم البورصة الخارجية. ودعوا الكونجرس أو الهيئات التنظيمية إلى تقديم إرشادات أكثر وضوحًا لتشغيل بورصات العملات المشفرة.
قال أحد المشاركين في الصناعة الذي يعمل عن كثب مع صانعي السياسات إن حقيقة أن المنظمين ليس لديهم وجهة نظر على ما يبدو في بعض المشاريع الكبرى التي انهارت هذا العام - مثل Celsius و Three Arrows و Luna والآن FTX - هي "المشكلة بالضبط".
ومع ذلك ، أخبر الفرد CoinDesk أنه لا يتوقع حدوث أي إجراء تشريعي كبير هذا العام. على الأرجح ، سينظر الكونجرس في مشاريع قوانين مثل قانون حماية المستهلك للسلع الرقمية ، وهو مشروع قانون أيده Bankman-Fried ولكن تمت كتابته قبل ذلك ، في العام المقبل.
التحقيقات
وفقًا لمحامي طلب عدم الكشف عن هويته ، قد يكون من الأسهل للجنة الأوراق المالية والبورصات بدء التحقيق فقط بسبب تفويضها.
قال المحامي: "لجنة الأوراق المالية والبورصات في وضع أفضل بكثير للذهاب إلى المحكمة والحصول على تجميد [الأصول] إذا كانوا يعتقدون أن هناك سببًا للقيام بذلك". "لجنة الأوراق المالية والبورصات لديها أيضًا عملية أقل تعقيدًا لاستدعاء الشهادة وتجميد المستندات."
من المحتمل أن تتعاون لجنة الأوراق المالية والبورصات ووزارة العدل ، إلى الحد الذي قد يجلس فيه محققو وزارة العدل في مقابلات لجنة الأوراق المالية والبورصات.
وقال المحامي إن حقيقة أن FTX مسجلة ومقرها في جزر الباهاما من غير المرجح أن تؤثر على هذه التحقيقات. تتمتع FTX باتصالات مختلفة بالولايات المتحدة ، وهو كل ما تحتاجه هيئة الأوراق المالية والبورصات ووزارة العدل لتأكيد الاختصاص القضائي في تحقيقاتهما.
يبدو أن FTX تستعد لهذه التحقيقات ، حيث طلب المستشار العام لشركة FTX US Ryne Miller الشركة بأكملها الاحتفاظ بالوثائق.
أخبر المدعي الفيدرالي السابق CoinDesk أن محكمة الإفلاس قد تسلط الضوء أيضًا على الموقف ، وبالتالي مساعدة المحققين الحكوميين في تحقيقاتهم.
"محكمة الإفلاس لديها القدرة الآن على الإشراف على الشركة والحصول على معلومات من الشركة ، دعنا نقول أن وزارة العدل ربما لم تكن قادرة على الحصول على إفلاس ما قبل الإفلاس بسهولة ، ومن المرجح أن لديك حق الوصول إلى وصي جديد أو فاحص وتكون قادرة على التعلم في الوقت الحقيقي بشكل أساسي ما يحدث "، قال المدعي العام السابق.
وأضاف المدعي العام السابق أن المديرين التنفيذيين مثل Bankman-Fried قد "يكونون في موقف صعب فيما يتعلق" باتخاذ قرار بشأن التعاون أو تأكيد حقوق التعديل الخامس ضد تجريم الذات.
المعارض التغريد
قد يكون العامل المعقد - بالنسبة لـ FTX على أي حال - هو حقيقة أن Bankman-Fried قد قام بالتغريد في طريقه من خلال انهيار شركته.
في 7 تشرين الثاني (نوفمبر) ، بعد أيام قليلة من نشر CoinDesk لأول مرة في الميزانية العمومية لشركة Alameda ، كانت العملة المشفرة العجيبة لمرة واحدةغرد أن "FTX لديها ما يكفي لتغطية جميع ممتلكات العميل". ذهب إلى حد القول إن التكهنات حول ملاءة شركته كانت شائعة أثارها أحد المنافسين (Binance) ولكن هذا "الأصول جيدة . "
في وقت لاحق من الأسبوع ، قام بتغريد أن FTX US كانت جيدة أيضًا وسائلة تمامًا. بعد ساعات فقط ، حذرت FTX US المستخدمين من أنها قد تعلق عمليات السحب.
في غضون يوم واحد ، وافق Bankman-Fried على شراء / إنقاذ صرفه المتداعي من قبل منافسه Binance (انسحبت Binance من الصفقة بعد أقل من 24 ساعة ، مما عجل برفع دعوى الإفلاس ، بما في ذلك FTX US). تم حذف التغريدات.
قال كين وايت ، المدعي الفيدرالي السابق وشريك في براون وايت: "إنه كابوس كامل". مكتب محاماة أوزبورن. "هذا هو الوضع حيث ستنظر جميع أنواع الوكالات في هذا ، لجنة الأوراق المالية والبورصات ، ولجنة التجارة الفيدرالية ، وربما وزارة العدل. هناك كل أنواع العواقب الجنائية والمدنية المحتملة - الدعاوى القضائية. الدعاوى المدنية أمر مؤكد. وهنا يقوم نوعًا ما بتغريد أفكاره حول هذا الموضوع. إنه كابوس كل محام لما قد يفعله العميل ".
يتفق محامون آخرون ، بما في ذلك جون سباراسينو ، مدير شركة McKool Smith ، الذي اشتبه في أن Bankman-Fried لم ينشر تغريداته من خلال محام.
قال سباراسينو إن سلوك الرئيس التنفيذي السابق لشركة FTX "سيكون تحت المجهر" ، ويبدو من المحتمل أن بعض تغريدات Bankman-Fried قد تعود لتطارده لأن التقاضي يعمل في طريقه عبر المحاكم.
قال سباراسينو إنه لا يعرف ما إذا كانت هناك أي جوانب تنظيمية أو جنائية للتغريدات ، لكنه لا يزال يتوقع ظهورها في التقاضي.
قال وايت إن حقيقة أن Bankman-Fried لجأ إلى تويتر مرارًا وتكرارًا لطمأنة مستخدمي البورصة بأن كل شيء كان على ما يرام قبل مختلف مراحل سقوطه ، يمكن أن يجعل أي قضية ضده أسهل ، واصفًا التغريدات بأنها "حمقاء للغاية".
قال وايت: "إنها تخلق أسسًا جديدة للدعاوى الجنائية أو المدنية ضده بناءً على تلك التغريدات فقط". "لذا ، إذا قال إن كل شيء على ما يرام ، وأن أصولهم أصول حقيقية ، وهذا ليس صحيحًا ، فيمكن أن يكون ذلك الاحتيال في الأوراق المالية ، والاحتيال الإلكتروني ، وجميع أنواع الأشياء الأخرى ، ناهيك عن كل أنواع من الأسباب المدنية للعمل ... إنه مجرد تهور كارثي ".
قد ينظر المحققون في ما يمكن أن تشير إليه تغريدات Bankman-Fried للمستثمرين الأفراد ، بالإضافة إلى تمثيلات FTX. وعلى الرغم من أنه من المحتمل تمامًا أن يكون Bankman-Fried قد اعتقد أن تبادله كان آمنًا ومستقرًا قبل أن يثبت خطأه من خلال أحداث غير متوقعة ، فمن المحتمل أيضًا أنه قام بالتغريد بمعلومات غير دقيقة. كما ستؤدي علاقات البورصة مع Alameda إلى زيادة التدقيق - إذا كان Bankman-Fried يحول أموال المستخدمين إلى Alameda ويفقد تلك الاستثمارات ، فقد يصبح ذلك التزامًا أثناء التقاضي.
عندما سئل عن النصيحة التي سيقدمها لبنكمان-فرايد ، قال وايت ، "نصيحتي هي أن أغلق الباب أو أستقيل."
وقال: "حتى لو كان المال جيدًا ، فأنت في بعض الأحيان لا تعمل كمحامي". "أنت لا تريد أن ترتبط بشخص يقرر التضحية بنفسه."