Có phải điều xấu là an ninh tài chính một phần là một meme?

Nguồn: IOSG Ventures

Vào ngày 3 tháng 6, người sáng lập Solana Anatoly và nhà nghiên cứu Justin của Quỹ Ethereum đã đề cập đến vấn đề an ninh kinh tế trong một cuộc tranh luận do Bankless tổ chức, tin rằng an ninh kinh tế là một meme, đã gây ra nhiều tranh cãi. các cuộc thảo luận KOL song phương tiếp theo.

Nội dung thảo luận tổng thể tương đối rời rạc. Hãy sắp xếp và phân tích ngắn gọn theo quan điểm của Toly.

1. Logic của Toly

• Do sự tồn tại của các dịch vụ đặt cược tập trung, có được Chi phí tấn công 33% nút thấp hơn nhiều so với giá trị cam kết thực tế

• Chuỗi POS với nền kinh tế cam kết cực nhỏ chưa bao giờ bị tấn công, điều đó có nghĩa là tính bảo mật của Mạng POS được xác định theo phân tán. Cơ chế vận hành của mạng đảm bảo rằng ngay cả khi xảy ra cuộc tấn công, nó có thể được phục hồi nhanh chóng thông qua lớp xã hội của mạng, ngăn chặn kẻ tấn công lấy giá trị cao hơn chi phí

• < p>Việc khôi phục tầng xã hội có thể khiến mạng tạm thời mất hoạt động, nhưng tác động này là không đáng kể

Vì vậy, ông kết luận rằng an ninh kinh tế không quan trọng đối với POS. mạng là một meme và tính bảo mật của Ethereum đến từ thiết kế kỹ thuật xuất sắc, phân phối nút và sự đa dạng của khách hàng.

Trong phần tiếp theo, xung quanh vấn đề an ninh kinh tế, KOL từ cả hai cộng đồng đã bày tỏ quan điểm của họ ý kiến, nhưng thật khó để đi đến kết luận. Chúng ta hãy cố gắng làm rõ mệnh đề, phân tích lập luận và đưa ra bằng chứng.

2. An ninh kinh tế có phải là một meme không?

Trước khi thảo luận về điểm này, trước tiên chúng ta cần làm rõ định nghĩa và mối quan hệ truyền tải giữa cam kết, an ninh kinh tế, bảo mật Ethereum và bảo mật chung. Bốn thuật ngữ này thường được sử dụng thay thế cho nhau trong nhiều cuộc thảo luận.

Hình dưới đây cố gắng mô tả mối quan hệ. ETH được cam kết một phần trở thành an ninh kinh tế. An ninh kinh tế và các yếu tố bảo mật khác cùng nhau tạo thành bảo mật Ethereum và bảo mật Ethereum một phần được AVS sử dụng như một dịch vụ bảo mật chung.

Nguồn: IOSG

Lập luận đầu tiên của Toly là hiệu quả bảo mật của việc đặt cọc trong việc ngăn chặn các cuộc tấn công vào chuỗi POS thấp hơn nhiều so với giá trị của cam kết. Để xác minh điều này, chúng tôi cần biết bao nhiêu ETH đã cam kết được chuyển đổi thành bảo mật Ethereum.

Cam kết -> An ninh kinh tế -> Mối quan hệ bảo mật Ethereum

Hiện tại, số lượng ETH được cam kết đã lên tới 33 triệu và giá trị thị trường là gần 120 tỷ USD. Liệu số tiền cam kết lớn như vậy có thể trở thành an ninh kinh tế một cách hiệu quả không?

Trước đó, trước tiên chúng ta hãy xem xét các “cuộc tấn công” liên quan đến bảo mật. Hai cuộc tấn công này là điều chúng tôi cân nhắc chính

• >=33% số nút về mặt lý thuyết có thể thực hiện các cuộc tấn công chữ ký kép hoặc khiến mạng ngừng hoạt động.

• >50% số nút có thể xem xét các giao dịch; có thể bắt đầu tổ chức lại trong phạm vi ngắn.

Về mặt lý thuyết, các cách để có được nút 33%/51% là

• < p>Chạy các nút mới

• Kiểm soát các nút hiện có

Trong trường hợp đầu tiên, với điều kiện là nút mới đi vào mạng Cần có một hàng đợi và việc thêm hơn 33% số người xác thực sẽ mất hàng trăm ngày, khiến việc này gần như không thể đạt được.

Trong trường hợp thứ hai, Toly tin rằng do sự tồn tại của giao thức LST và các dịch vụ đặt cược tập trung, chi phí để có được 33% số nút để tấn công thấp hơn nhiều so với số tiền cam kết. Về cơ bản, chi phí ở đây là chi phí tấn công/hối lộ giao thức đặt cược thanh khoản hoặc nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung chứ không phải chi phí vốn.

Sau đó, hãy cùng xem hiện trạng của các giao thức đặt cược thanh khoản và các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung. Hiện tại, Liquid Stake chiếm gần 33% tỷ lệ stake và các nhà cung cấp dịch vụ tập trung như CEX chiếm 24,4%, khá gần với ngưỡng 33%.

Nguồn: hildobby - Dune Analytic

Đối với CEX, với sự thông qua của Ethereum ETF, tỷ lệ này có thể tăng thêm - Bitcoin ETF chủ yếu sử dụng Coinbase làm người giám sát quỹ.

Nguồn: Bảo mật khả thi tối đa: Một khuôn khổ mới để phát hành Ethereum

Mức độ tập trung của đặt cược CEX là rất cao, Coinbase thậm chí còn tạo ra tám khối liên tiếp. đến từ chuỗi các trình xác nhận của chính họ xảy ra và sẽ chỉ tăng cường trong tương lai khi ETF được áp dụng. Mức độ tập trung hóa như vậy khiến bộ phận này không những không góp phần đảm bảo an ninh kinh tế mà thậm chí còn có tác dụng phụ.

Nguồn: IOSG Ventures

Đặt cược thanh khoản

Nhìn chung, Lido, với tư cách là giao thức hàng đầu, kiểm soát gần 1/3 số ETH đã cam kết, có nghĩa là từ góc độ giao thức, hệ số Satoshi đã giảm xuống 1 (chỉ cần một giao thức để tấn công toàn bộ mạng).

So với CEX, điểm hay của việc đặt cược thanh khoản là nó giảm bớt sự tập trung hóa thông qua các phương pháp khác nhau, bao gồm quản trị DAO, quản trị mã thông báo kép, DVT của Lido và Mini pool của Rocket pool do các nhà cung cấp dịch vụ lựa chọn. Chỉ số HHI do Steakhouse vẽ ra được sử dụng để đo lường mức độ tập trung của việc đặt cược Ethereum (theo một nghĩa nào đó, nó thể hiện hiệu quả của việc chuyển đổi số tiền đặt cược thành an ninh kinh tế), trong đó HHI Lido Real có nghĩa là Lido có quản trị phi tập trung và HHI Lido Single It có nghĩa là Lido không có sự quản trị phi tập trung và HHI No Lido có nghĩa là Lido không tồn tại. Chúng ta có thể thấy rằng quản trị tích cực của Lido (đường màu xanh) thúc đẩy việc tập trung hóa việc đặt cược.

Nguồn: Steakhouse - Dune Analytic

Chúng tôi phân tích sâu hơn những thay đổi trong chỉ số HHI . Có lẽ khi tỷ lệ ETH trong tổng số tiền đạt 11%, tức là vào khoảng tháng 8 năm 2022, khi nguồn cung là 120 triệu, tiện ích cận biên của tăng trưởng phi tập trung do HHI tính toán bắt đầu suy yếu đáng kể. Chúng tôi tin rằng hiện tượng "bão hòa đặt cược" đã xảy ra vào thời điểm này - tức là những cải tiến về phân cấp do số lượng cam kết mới mang lại đã suy yếu đáng kể.

Nguồn: IOSG

Chúng tôi nhận thấy rằng trong mọi trường hợp, việc tăng số lượng cam kết sẽ có tác động tích cực đến mức độ phân quyền của cam kết, nhưng tiện ích cận biên (0,9%) do thỏa thuận đặt cược thanh khoản tích cực thực hiện quản trị phi tập trung mang lại rõ ràng hơn và nó vẫn đóng vai trò tiện ích cận biên tương đối tốt sau khi đặt cược tương đối bão hòa (0,8%).

Nguồn: IOSG Ventures

Do tổng số Ethereum cam kết không ngừng tăng lên, điều này có nghĩa là an ninh kinh tế có thể vẫn tăng trưởng chậm nhưng liên tục.

Nguồn: hildobby - Dune Analytic

Tiếp theo chúng ta xem xét Solo Stakers. Nhóm này đóng góp nhiều nhất vào việc phân cấp vì mỗi người thêm một người xác thực độc lập về mặt địa lý/xã hội. Tuy nhiên, hiện nay, cam kết cá nhân có nhược điểm khi phải đối mặt với cam kết tập trung. Điều cần cân nhắc chính là cơ cấu chi phí của từng cá nhân cam kết.

Nguồn: IOSG Ventures

Do tỷ lệ chi phí cố định cao hơn, những người đặt cược độc lập (cũng như các nhà khai thác nút nhỏ) nhạy cảm hơn với những thay đổi về phần thưởng đặt cược so với các nhà khai thác nút lớn. Ethereum Foundation hiện tại hy vọng sẽ giảm tỷ lệ phát hành trong tương lai, điều đó có nghĩa là những người xác minh độc lập sẽ phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt hơn.

Nguồn: IOSG Ventures

Vì vậy, chúng ta có thể thấy rằng với cùng một số tiền cam kết, nhà cung cấp dịch vụ tập trung, thỏa thuận cam kết thanh khoản và những người cầm cố riêng lẻ có những đóng góp khác nhau cho an ninh kinh tế. khó định lượng nhưng chúng tôi có thể rút ra kết luận sau:

1 Khi số tiền cam kết tăng lên

• Tập trung hóa. cam kết Các nhà cung cấp dịch vụ đóng vai trò tiêu cực trong an ninh kinh tế;

• Các giao thức đặt cược thanh khoản được quản lý tích cực đóng vai trò tích cực nhưng có lợi nhuận cận biên thấp hơn;

< li >

Người xác minh cá nhân đóng vai trò tích cực cao hơn;

2 Khi ETF trôi qua, mức độ tập trung của việc đặt cược sẽ tăng lên

3. . Khi lượng phát hành được điều chỉnh, những nhược điểm của người xác minh độc lập sẽ tăng lên

Nguồn: IOSG

Ngoài an ninh kinh tế, việc bảo vệ tầng lớp xã hội và các fork do người dùng khởi tạo là hai trong số những vấn đề quan trọng hơn các khía cạnh quan trọng của chuỗi POS Phương tiện phòng thủ chính.

Ethereum được hàng nghìn nhà phát triển và cộng đồng theo dõi chặt chẽ bất cứ lúc nào. Nếu có bất kỳ cuộc tấn công nào xảy ra, các nút được quan sát sẽ đưa ra cảnh báo và cấp độ xã hội sẽ phản ứng nhanh chóng để đảm bảo phục hồi mạng. Khi đối mặt với các cuộc tấn công nội bộ phi hệ thống (chẳng hạn như các cuộc tấn công kiểm duyệt cấp chính phủ hoặc lỗ hổng hệ thống Ethereum, v.v.), phân nhánh do người dùng chỉ đạo là phương pháp phòng thủ cuối cùng. Nhược điểm là hoạt động mạng sẽ tạm thời bị mất.

Vậy làm thế nào để chúng ta hiểu được tỷ lệ đóng góp thực tế của an ninh kinh tế đối với an ninh? Trên thực tế, quan điểm này có thể được sử dụng để đánh giá ETH thông qua mô hình nhu cầu dự kiến ​​về bảo mật do Kunal cung cấp. Nếu giá Ethereum được coi là nhu cầu về an ninh kinh tế thì bằng cách so sánh tổng giá trị thị trường đã cam kết và khả năng thực hiện hoạt động kinh tế của Ethereum, chúng ta có thể thấy đại khái đánh giá của thị trường về tỷ lệ an ninh kinh tế trên tổng khả năng bảo mật. Theo tính toán, tỷ lệ này hiện ở mức khoảng 50%.

3. An ninh kinh tế ở một mức độ nào đó là một meme, nó có phải là điều xấu không?

Trong bối cảnh của Toly, meme đề cập nhiều hơn đến “những khẩu hiệu tuyên truyền phóng đại”. Ông tin rằng thông qua an ninh kinh tế, hiệu quả thực sự vượt xa hiện tại. nhu cầu.

Sau khi phân tích độ thỏa dụng ở phần đầu, thực tế chúng ta có thể thấy câu này về cơ bản là đúng

• An ninh kinh tế Thực tế Vai trò của nhà cung cấp dịch vụ cầm cố trung tâm nhỏ hơn giá trị cầm cố

• Cam kết từ nhà cung cấp dịch vụ cầm cố tập trung không nhất thiết phải thúc đẩy tính bảo mật của cam kết thanh khoản; thỏa thuận chỉ thúc đẩy an ninh một chút. Hiện tại, các phương pháp răn đe như phòng vệ xã hội hiện rất nhỏ.

Vậy thì Ethereum vẫn đang quảng bá Động lực cho an ninh kinh tế là gì?

• Hoạt động mạng

Trước hết là có an ninh kinh tế hay không , Sự khác biệt lớn nhất là tác động đến hoạt động của mạng. Ethereum được dự định là một lớp thanh toán tài sản đẳng cấp thế giới, có nghĩa là sự tin cậy ở cấp độ tổ chức. Bất kỳ sự cố ngừng hoạt động ngắn hạn nào cũng sẽ ảnh hưởng đến danh tiếng của Ethereum ở cấp độ này. Nhưng đối với Solana, việc tái thiết sau khi tầng lớp xã hội bị phá hủy là rất hiệu quả - người ta sẽ chỉ nghĩ rằng việc khởi động lại, tổ chức lại Solana là chuyện bình thường, bởi Solana chưa bao giờ tự quảng cáo mình là khu vực không đi xuống, không tổ chức lại. Chuỗi khối.

• Nhận thức của người dùng

Thứ hai, chắc chắn có động cơ tiếp thị. Việc Toly phủ nhận an ninh kinh tế như một công cụ tiếp thị sử dụng Luna làm ví dụ để minh họa rằng việc cam kết đảm bảo an ninh kinh tế có thể tạo ra hoạt động tiếp thị an ninh sai lầm. Vấn đề ở đây là người dùng cần bảo mật không tìm đến Luna vì các đặc tính bảo mật của nó. Điều Toly đúng là an ninh kinh tế thực sự là một chỉ số được công chúng biết đến tốt hơn so với các thuộc tính khác.

Đối với người dùng, đặc biệt là các tổ chức, các số liệu an ninh kinh tế cụ thể sẽ dễ chấp nhận hơn. Khi người dùng không thể cảm nhận chính xác tính bảo mật của mạng, số tiền gửi là điểm neo tốt nhất. Con số này là 33 triệu ETH cho ETH và 337 triệu SOL cho Solana.

Nguồn: IOSG

4. Tương lai của an ninh kinh tế sẽ như thế nào?

Cho đến nay, về cơ bản chúng ta có thể thấy rằng sự phát triển về an ninh kinh tế cho đến nay, như một phần trong chiến lược dài hạn của Ethereum, quả thực đã trải qua giai đoạn bão hòa đặt cược, dẫn đến an toàn tràn.

Đồng thời, việc đặt cược của các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung, giao thức đặt cược thanh khoản và người xác minh độc lập đóng những vai trò rất khác nhau. Hãy xem xét lại: các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung không có tác động tích cực đến an ninh mạng và với việc ETF thông qua, việc tỷ lệ các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung sẽ tăng lên là điều không thể tránh khỏi. Các hiệp hội đặt cược thanh khoản có thể thúc đẩy an ninh mạng thông qua quản trị hợp lý hơn, nhưng hiệu quả đã giảm dần. Sự gia tăng số lượng trình xác thực riêng lẻ đã đóng góp lớn nhất cho mạng, nhưng hiện tại nó đang phải đối mặt với những bất lợi về cơ cấu chi phí. Những bất lợi này sẽ trở nên rõ ràng hơn khi đường cong phát hành và đặt cược của Ethereum điều chỉnh.

Dựa trên điều này, một số hướng phát triển rõ ràng sẽ là

4.1 Thiết kế số tiền cam kết tinh tế hơn

Trong số đó, Sreeram Stakesure, do những người khác đề xuất, nhằm mục đích chuyển đổi an ninh kinh tế từ phép đo gói thô của toàn bộ giao thức sang hình thức tính toán tổn thất dự kiến ​​của mỗi người dùng khi bị tấn công và cung cấp bảo hiểm. Điều này có nghĩa là khi một cuộc tấn công xảy ra, số tiền bị người xác thực tịch thu sẽ chỉ bù đắp tổn thất cho tất cả người dùng.

Phương pháp định lượng số tiền cam kết này từ quan điểm của người dùng thay vì quan điểm của kẻ tấn công có thể đo lường hiệu quả hơn nhu cầu về an ninh kinh tế và sử dụng an ninh kinh tế hiệu quả hơn. Đương nhiên, nhu cầu về cơ sở hạ tầng cũng mạnh mẽ hơn, đó cũng là hướng đi mà chúng tôi không ngừng khám phá.

4.2 Khuyến khích các cơ quan xác minh độc lập

Tầm quan trọng của các cơ quan xác minh độc lập là điều hiển nhiên về bản chất, số lượng và sự phân bố của các cơ quan xác minh độc lập, Nó hoàn toàn thể hiện. khả năng chống lại sự kiểm duyệt của mạng. Hiện tại, việc không có người xác minh độc lập sẽ không ảnh hưởng đến hoạt động của mạng (chẳng hạn như Solana). Nhưng về lâu dài, việc hiện thực hóa tầm nhìn về “quyền tự chủ” và thúc đẩy sự phát triển của mạng trình xác thực độc lập là vấn đề quan trọng nhưng không cấp bách đối với Ethereum.

Khó thay đổi nhược điểm về chi phí cận biên của từng người cam kết. Chúng tôi đã thấy những nỗ lực của những người như 0xMaki nhằm gắn nhãn những người xác minh độc lập và cung cấp các khuyến khích bổ sung tương tự như khai thác Hợp nhất. Chúng tôi tin tưởng và đang chú ý đến những đổi mới mới nổi ở cấp độ này.

Nguồn: iOSG

4.3 Sự phát triển của POS

Những nghi ngờ ban đầu về sự chuyển đổi của Ethereum thành POS , trong đó có việc xác định đây là một mạng lưới mang tính chất giai cấp mà chỉ những hộ lớn mới có quyền lên tiếng. Nếu chúng ta coi những người xác minh độc lập là người dùng cá nhân và nhà cung cấp dịch vụ đặt cược tập trung là những người dùng lớn, thì chúng ta sẽ thấy rằng ETH chảy vào giao thức đặt cược thanh khoản về cơ bản đã dần thoát ra khỏi khung nhị phân POS.

Bản thân thỏa thuận đặt cược thanh khoản là sản phẩm của sự xung đột giữa nhu cầu bảo mật và nhu cầu thanh khoản. Điều này cũng dẫn đến các cuộc thảo luận trong Thỏa thuận đặt cược thanh khoản về cách cải thiện việc phân cấp quản trị với thái độ rất thận trọng. Từ đó, nhiều cuộc thảo luận và bài tập về cơ chế đồng thuận xa lánh dựa trên POS đã thực sự nảy sinh, bao gồm quản trị kép (Quản trị kép), bằng chứng về thẩm quyền (Proof of Authority) và bằng chứng thực thể quản trị (Proof of Governance). Loại mô hình này nhằm mục đích sử dụng một cơ chế hiệu quả hơn để quản lý mạng người xác minh và chọn người xác minh mà không làm mất đi hiệu quả bảo mật của quá trình phân cấp.

Nguồn: IOSG

Khi nghĩ về khía cạnh này, chúng tôi thực sự được khuyến khích nghĩ ngược lại từ phần cuối của trò chơi. Ethereum POS cuối cùng sẽ trông như thế nào? Ví dụ: do lợi thế về cấu trúc chi phí tuyệt đối, 100% Ethereum được gửi vào Lido - việc quản lý kép các mã thông báo là cần thiết cho việc này hoặc một số loại phương pháp giám sát quản trị được sử dụng để đảm bảo rằng các nút đã chọn có thể hoạt động một cách đáng tin cậy; ...Trong trí tưởng tượng của nhiều nhà tư tưởng trong ngành, các mô hình như Bằng chứng về Quyền lực & Bằng chứng về Quản trị dựa vào quản trị cộng đồng và danh tiếng của tổ chức sẽ là dấu chấm hết cho POS.

Chúng tôi tin rằng giao thức đặt cược thanh khoản đang tích cực khám phá khía cạnh này sẽ tiến xa hơn và thậm chí trở thành một phần không thể thiếu trong cơ chế đồng thuận Ethereum trong tương lai. Đồng thời, chúng tôi cũng nhận thấy những nỗ lực mới tại POS liên tục ra đời trong hệ sinh thái Cosmos và đây cũng sẽ là hướng đi mà chúng tôi chú ý.

4.4 Khám phá bên ngoài POS

Bản chất của an ninh kinh tế là đảm bảo rằng các nút sẽ không làm điều ác chứ không phải bản thân hành vi đặt cược. Tất cả các giải pháp bảo mật mà chúng ta đang thảo luận vẫn xoay quanh một cơ chế trò chơi đơn giản như POS stake-slashing, nhưng trên thực tế, chúng ta đã thấy rằng một số giao thức đã bắt đầu khám phá các cơ chế đồng thuận mới, cố gắng sử dụng các cơ chế đồng thuận nhỏ hơn hoặc thậm chí nhỏ hơn. mạng có thể được duy trì với cái giá phải trả là an ninh kinh tế.

Việc chuyển đổi từ POW sang POS đã mang lại nhiều đổi mới về mô hình và cơ hội cho ngành tiếp theo có thể nằm ở một thay đổi khác trong cơ chế đồng thuận.

5. Được viết ở cuối

Theo một nghĩa nào đó, Toly đã nói rằng an ninh kinh tế là một meme. Có, bởi vì tỷ lệ chuyển đổi bảo mật kinh tế hiện tại của Ethereum thực sự đang ngày càng thấp hơn và bảo mật ở các cấp độ khác cũng đủ mạnh. Nhưng điều này không ảnh hưởng đến nhu cầu an ninh kinh tế của Ethereum. An ninh kinh tế, là một phần của thành phần bảo mật, có thể bảo vệ hoạt động của mạng. Đây là hình thức bảo mật mà người dùng có thể cảm nhận trực tiếp nhất và có thể bảo vệ tốt nhất giá trị cốt lõi của Ethereum.

Nhưng dù thế nào đi chăng nữa, việc đánh giá định kỳ này đã khiến mọi người phải suy nghĩ về cách tiến tới mục tiêu cuối cùng tốt hơn. Chúng bao gồm các điều chỉnh về đường cong phát hành cam kết, khuyến khích cho những người cam kết cá nhân, mô hình quản trị mới, mô hình đồng thuận mới và phát triển an ninh chung.

Rõ ràng là chúng ta vẫn đang trong giai đoạn xây dựng cơ sở hạ tầng. Nick Szabo đề xuất rằng giá trị của blockchain nằm ở khả năng mở rộng xã hội. Kyle Samani giải thích rằng khi chúng ta bước vào một tòa nhà, chúng ta sẽ không lo lắng về điều đó. kiến trúc đầu tiên. Mức độ an toàn thường sẽ trực tiếp dẫn đến việc sử dụng các tiện ích khác nhau trong tòa nhà một cách an tâm. Do đó, có vẻ như chi phí ủy thác xã hội hiện tại của Ethereum vẫn rất cao Khi đến ngày chúng ta không còn cần phải đào sâu vào các vấn đề như bảo mật mà mặc định rằng Ethereum hoặc cơ sở hạ tầng khác có thể được tin cậy, điều đó có nghĩa là chúng ta đang tin cậy. gần như ở đó.